LONDEN - Eagle UK Bidco Limited ("Bidco"), een dochteronderneming van Bridgepoint Advisers II Limited, heeft overeenstemming bereikt over de overname van Eckoh plc, een aanbieder van beveiligde betalings- en klantbetrokkenheidssoftware, voor een geschatte £169,3 miljoen. De overname, die zal worden uitgevoerd via een Scheme of Arrangement, biedt 54 pence in contanten per Eckoh-aandeel, wat een aanzienlijke premie vertegenwoordigt ten opzichte van recente slotkoersen.
De biedprijs weerspiegelt een premie van 11,34% op de slotkoers van Eckoh op 21 augustus 2024, en een premie van 34,98% op de volumegewogen gemiddelde prijs over zes maanden tot aan die datum. De transactie waardeert het uitgegeven en uit te geven aandelenkapitaal van Eckoh op volledig verwaterde basis en impliceert een ondernemingswaarde van ongeveer £161,8 miljoen, wat overeenkomt met een multiple van 15,9x Eckoh's aangepaste EBITDA voor het jaar eindigend op 31 maart 2024.
Het bestuur van Eckoh beschouwt de overname als een aantrekkelijke premie, die de volledige waarde van het bedrijf biedt in vergelijking met recente fusie- en overnametransacties van beursgenoteerde technologiebedrijven in het Verenigd Koninkrijk. De overname door Bridgepoint, een wereldwijde private asset growth investeerder, zal naar verwachting in het eerste kwartaal van 2025 worden afgerond, onder voorbehoud van goedkeuring door de aandeelhouders en bekrachtiging door de rechtbank.
Bridgepoint heeft plannen geschetst om de groei van Eckoh verder te stimuleren door geografische expansie, productinnovatie en gerichte overnames, waarbij gebruik wordt gemaakt van de sterke positie van het bedrijf in een nichemarkt met groeiende vraag naar beveiligde gegevensbescherming bij klantinteracties.
Het managementteam van Eckoh, onder leiding van CEO Nik Philpot en CFO Chrissie Herbert, steunt de overname en ziet het als een kans om investeringsstrategieën te versnellen en langetermijngroei te realiseren met grotere flexibiliteit onder privaat eigendom. Het managementteam is rollover-overeenkomsten aangegaan met Bidco, waarbij ze een deel van hun aandelen zullen herinvesteren in de overnemende entiteit.
De overname heeft de unanieme steun gekregen van de onafhankelijke bestuurders van Eckoh, die de aandeelhouders aanbevelen voor het plan te stemmen. Grote aandeelhouders hebben ook steun toegezegd via onherroepelijke toezeggingen en een intentieverklaring.
Eckoh, met een geschiedenis van meer dan 20 jaar in contactcentertechnologie, is gespecialiseerd in oplossingen die gevoelige klantgegevens beschermen via verschillende communicatiekanalen. Het bedrijf bedient meer dan 200 ondernemingsklanten wereldwijd en heeft meerdere patenten voor zijn databeveiliging oplossingen. Voor het boekjaar eindigend op 31 maart 2024 rapporteerde Eckoh een omzet van £37,2 miljoen en een aangepaste EBITDA van £10,2 miljoen.
Dit nieuws is gebaseerd op een persbericht.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.