TORONTO, Ontario en CAMBRIDGE, Massachusetts - ProMIS Neurosciences Inc. (NASDAQ: PMN), een biotechnologiebedrijf dat zich specialiseert in antilichaamtherapieën voor neurodegeneratieve ziekten, heeft een financieringsovereenkomst aangekondigd voor een private investering in publiek vermogen (PIPE).
Het bedrijf heeft ongeveer $30,3 miljoen opgehaald door de uitgifte van eenheden bestaande uit gewone aandelen en warrants, met potentieel voor nog eens $92,4 miljoen bij uitoefening van de warrants, afhankelijk van goedkeuring door de aandeelhouders.
De financiering, die zowel nieuwe als bestaande investeerders omvat, zal naar verwachting worden afgesloten op 31 juli 2024, onder voorbehoud van de standaard afsluitvoorwaarden. Guggenheim Securities, LLC trad op als lead placement agent, waarbij Ceros Financial Services, Inc. en Leede Financial Inc. ook deelnamen aan de regeling.
ProMIS is van plan de opbrengst te gebruiken om de klinische ontwikkeling van haar belangrijkste therapeutische kandidaat, PMN310, voor de ziekte van Alzheimer te bevorderen, evenals voor werkkapitaal en algemene bedrijfskosten. PMN310 bevindt zich momenteel in een Fase Ib-studie en het bedrijf verwacht dat de financiering de operationele runway zal verlengen tot na de komende mijlpalen van 6 en 12 maanden.
De PIPE-financiering omvat drie tranches warrants, waarbij Tranche A en Tranche B warrants moeten worden goedgekeurd door de aandeelhouders volgens Nasdaq Listing Rule 5635(d). De Tranche A warrants, geprijsd aan $2,02, en de Tranche B warrants, eveneens aan $2,02, hebben variërende uitoefenvoorwaarden en vervaldata gebaseerd op de vrijgave van klinische studiegegevens. Tranche C warrants zijn onmiddellijk uitoefenbaar tegen $2,50 en vervallen op 31 juli 2029.
De effecten die worden aangeboden in deze PIPE-financiering zijn niet geregistreerd onder de Securities Act van 1933 en mogen niet worden verkocht in de Verenigde Staten zonder registratie of vrijstelling van registratievereisten. ProMIS heeft toegezegd de wederverkoop van de gewone aandelen en de aandelen uit te geven bij uitoefening van de warrants te registreren bij de SEC.
Dit financieringsinitiatief heeft investeerders aangetrokken die gespecialiseerd zijn in de gezondheidszorg, zoals Great Point Partners, LLC, Armistice Capital, Ally Bridge Group, Sphera Healthcare en andere institutionele en individuele geaccrediteerde investeerders.
De informatie in dit artikel is gebaseerd op een persbericht van ProMIS Neurosciences Inc.
In ander recent nieuws heeft ProMIS Neurosciences positieve voorlopige resultaten gerapporteerd van zijn Fase 1a klinische studie van PMN310, een potentiële behandeling voor de ziekte van Alzheimer. De studie, waaraan gezonde vrijwilligers deelnamen, toonde aan dat PMN310 goed werd verdragen in vier oplopende dosisniveaus en met succes de bloed-hersenbarrière passeerde.
Er werden geen ernstige bijwerkingen gerapporteerd en het geneesmiddel vertoonde een gunstig veiligheidsprofiel. Bovendien vertoonde de cerebrospinale vloeistof van deelnemers dosisafhankelijke niveaus van PMN310, wat wijst op een mogelijke samenwerking met ziektedoelwitten bij Alzheimerpatiënten.
De CEO van het bedrijf, Neil Warma, en Chief Medical Officer, Dr. Larry Altstiel, toonden zich optimistisch over deze resultaten en het potentieel om PMN310 door te laten stromen naar de volgende fase van klinische studies.
De volledige dataset van de studie zal naar verwachting later dit jaar worden gepresenteerd op een medische bijeenkomst. Dit zijn recente ontwikkelingen in het streven van het bedrijf naar een gedifferentieerde behandelingsoptie voor de ziekte van Alzheimer.
Inzichten van InvestingPro
Temidden van de recente aankondiging van de PIPE-financiering door ProMIS Neurosciences Inc. (NASDAQ: PMN), geven de financiële en marktcijfers van het bedrijf een gemengd beeld voor beleggers. Volgens gegevens van InvestingPro heeft ProMIS Neurosciences momenteel een marktkapitalisatie van ongeveer $38,26 miljoen USD. De Price / Book ratio van het bedrijf, over de laatste twaalf maanden leidend tot Q1 2024, staat op een hoge 496,29, wat kan duiden op een premium waardering ten opzichte van de boekwaarde van het bedrijf.
Ondanks de instroom van kapitaal bedoeld voor de klinische vooruitgang van zijn therapeutische kandidaat voor de ziekte van Alzheimer, PMN310, heeft ProMIS Neurosciences te kampen gehad met uitdagingen die tot uiting komen in zijn financiële prestaties. Het bedrijf rapporteerde een brutowinst van 6,5 miljoen USD over de laatste twaalf maanden vanaf het eerste kwartaal van 2024. Dit komt overeen met een van de InvestingPro Tips, waarin de zwakke brutowinstmarges van het bedrijf worden benadrukt. Daarnaast was het bedrijf de afgelopen twaalf maanden niet winstgevend, met een EBITDA van negatief $12,14 miljoen USD, wat een andere InvestingPro Tip bevestigt dat analisten niet verwachten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn.
Positief is dat ProMIS de afgelopen maand een sterk rendement heeft geboekt, met een koerstotaalrendement van 31,87%, wat zou kunnen wijzen op het optimisme van beleggers over het potentieel van het bedrijf in de neurodegeneratieve ziekten. Het is echter belangrijk op te merken dat ProMIS geen dividend uitkeert aan aandeelhouders, wat een overweging kan zijn voor inkomstengerichte beleggers.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse biedt InvestingPro aanvullende inzichten en statistieken over ProMIS Neurosciences. Door gebruik te maken van de couponcode PRONEWS24 kunnen lezers tot 10% korting krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+ en krijgen ze toegang tot een uitgebreide lijst van InvestingPro Tips die beleggingsbeslissingen verder kunnen onderbouwen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.