Op vrijdag heeft Phillip Securities zijn standpunt over Tesla Inc (NASDAQ:TSLA) aangepast en het aandeel van de elektrische autofabrikant opgewaardeerd van Verkopen naar Afbouwen. Het bedrijf heeft een nieuw koersdoel van $230 vastgesteld, een aanzienlijke stijging ten opzichte van het vorige doel van $135.
De opwaardering volgt op Tesla's prestaties in het derde kwartaal, die in lijn waren met de verwachtingen. Het bedrijf rapporteerde een verbetering in de aangepaste winst na belastingen en minderheidsbelangen (PATMI), exclusief op aandelen gebaseerde vergoedingen, wat wordt toegeschreven aan een hogere fabrieksbezetting en voortdurende kostenbesparingsmaatregelen. Tesla's prestaties over negen maanden bereikten respectievelijk 69% en 74% van de volledige jaarprognoses van Phillip Securities voor 2024 voor omzet en aangepaste PATMI.
Tesla rapporteerde 463.000 voertuigleveringen voor het derde kwartaal, een stijging van 6% op jaarbasis, in tegenstelling tot een daling van 7% in de eerste helft van het jaar. Het bedrijf ervoer ook zijn tweede opeenvolgende kwartaal van brutomarge-expansie, waarbij 20% werd bereikt, wat de grootste brutomarge-stijging van Tesla is sinds het eerste kwartaal van 2022.
Ondanks een continue daling van de gemiddelde verkoopprijzen voor het zevende opeenvolgende kwartaal, heeft Phillip Securities zijn omzetprognoses voor het volledige jaar 2024 voor Tesla gehandhaafd. Het bedrijf heeft echter zijn PATMI-prognose met 14% verhoogd om de positieve impact van kostenbesparingsinitiatieven en hogere bezettingsgraden weer te geven.
Daarnaast heeft Phillip Securities zijn aannames voor de terminale groeivoet voor Tesla herzien van 4% naar 5%. Deze aanpassing weerspiegelt de sterkere bijdragen die verwacht worden van Tesla's energie- en dienstenbedrijven. Het herziene koersdoel van €230 op basis van de verdisconteerde kasstroomanalyse (DCF) is een weerspiegeling van deze bijgewerkte groeicijferaannames en de erkenning door het bedrijf van Tesla's margepotentieel. Ondanks de opwaardering blijft Phillip Securities voorzichtig ten aanzien van Tesla, waarbij wordt gewezen op de behoefte aan duidelijkheid over uitdagingen op korte termijn met betrekking tot volume en marges.
InvestingPro Inzichten
Als aanvulling op de analyse van Phillip Securities bieden recente gegevens van InvestingPro aanvullende inzichten in Tesla's financiële positie. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt een indrukwekkende €836,16 miljard, wat zijn dominante positie in de markt voor elektrische voertuigen weerspiegelt. Tesla's koers-winstverhouding van 58,57 geeft aan dat beleggers bereid zijn een premie te betalen voor het groeipotentieel, wat in lijn is met de opgewaardeerde vooruitzichten van het bedrijf.
InvestingPro Tips benadrukken Tesla's financiële kracht en merken op dat het bedrijf "meer contanten dan schulden op zijn balans heeft" en dat "liquide activa de kortlopende verplichtingen overtreffen". Deze factoren ondersteunen Tesla's vermogen om te investeren in groei-initiatieven en mogelijke marktvolatiliteit te doorstaan, wat mogelijk heeft bijgedragen aan de optimistischere houding van Phillip Securities.
Bovendien is de recente aandelenkoers van Tesla robuust geweest, waarbij InvestingPro-gegevens een significant rendement van 18,02% over de afgelopen week en 53,06% over de afgelopen zes maanden laten zien. Dit sluit aan bij het opgewaardeerde koersdoel en weerspiegelt het groeiende vertrouwen van beleggers in Tesla's bedrijfsmodel en toekomstperspectieven.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 21 aanvullende tips over Tesla, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.