TD Cowen heeft maandag de vooruitzichten voor Skechers USA (NYSE:SKX) geactualiseerd en het koersdoel van het schoenenbedrijf verhoogd van $77,00 naar $79,00, terwijl het een "Buy" rating voor het aandeel handhaaft. Het bedrijf schrijft deze positieve aanpassing toe aan de versnellende innovatiecyclus van het bedrijf en zijn concurrerende prijsstrategie.
De voortdurende innovatie van Skechers, met name op het gebied van comforttechnologie, wordt gezien als een belangrijke aanjager van het momentum. Dit, in combinatie met een marktomgeving die wordt gekenmerkt door voorraadnormalisatie en een voorzichtige consumentenmentaliteit, positioneert Skechers gunstig ten opzichte van concurrenten die momenteel aan het herstructureren zijn. TD Cowen is van mening dat deze factoren een kans creëren voor Skechers om het marktaandeel winstgevend te vergroten.
De analist van TD Cowen verwacht dat de strategische focus van Skechers op innovatie en marktpositionering zal leiden tot een robuuste winstgroei. Het bedrijf voorspelt een samengestelde jaarlijkse groei (CAGR) van midden tienen in de winst per aandeel (EPS) tot en met het fiscale jaar 2028.
Het nieuwe koersdoel van $ 79,00 is gebaseerd op een 16-voudige multiple van de voorspelde winst per aandeel (WPA) voor het boekjaar 2025 en een 8-voudige multiple van de bedrijfswaarde ten opzichte van de winst voor rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie (EV/EBITDA). Deze waardering weerspiegelt het vertrouwen van TD Cowen in het potentieel van Skechers voor aanhoudende financiële prestaties en marktexpansie.
In ander recent nieuws heeft HBC, het moederbedrijf van Saks Fifth Avenue, zijn concurrent Neiman Marcus overgenomen in een deal ter waarde van $2,65 miljard. Verwacht wordt dat de overname de positie van deze luxe retailers zal versterken. De techgiganten Amazon en Salesforce zullen een minderheidsbelang verwerven in de nieuw gevormde entiteit Saks Global. Ondanks de uitdagingen als gevolg van een vertraging in de consumentenbestedingen aan luxe goederen, wordt verwacht dat de fusie hun onderhandelingspositie zal versterken.
Tegelijkertijd stond Skechers USA in de schijnwerpers met positieve vooruitzichten van Deutsche Bank, Wells Fargo, UBS en BofA Securities. Deutsche Bank heeft een koersdoel van $82 vastgesteld voor Skechers en benadrukt het potentieel voor omzetgroei. Wells Fargo heeft de dekking van Skechers geïnitieerd met een Overweight rating en een koersdoel van $83, met de nadruk op sterke groeivooruitzichten voor de omzet en de winst per aandeel.
UBS handhaafde de buy rating voor Skechers met een koersdoel van $88 en voorspelt een samengestelde jaarlijkse groei van de winst per aandeel van ongeveer 15% in de komende vijf jaar. BofA Securities heeft het aandeel Skechers opgewaardeerd van Neutral naar Buy en het koersdoel verhoogd naar $87.
Deze ontwikkelingen komen op het moment dat Skechers een record eerste kwartaal van 2024 rapporteerde, met een omzet van $2,25 miljard, een stijging van 12,5% ten opzichte van het voorgaande jaar. De brutomarge van het bedrijf verbeterde tot 52,5% en de operationele marge bereikte 13,3%. Als onderdeel van de expansiestrategie opende Skechers in het eerste kwartaal 52 nieuwe eigen winkels en 95 winkels van derden, met plannen om 155 tot 170 nieuwe winkels te openen in 2024.
Inzichten van InvestingPro
Terwijl Skechers USA (NYSE:SKX) een gunstig vooruitzicht krijgt van TD Cowen, ondersteunen real-time gegevens van InvestingPro het optimistische sentiment. Met een marktkapitalisatie van $9,71B en een robuuste koers-winstverhouding van 16,6, die vanaf Q1 2024 wordt bijgesteld naar 16,28 over de afgelopen twaalf maanden, laat Skechers een sterke financiële positie zien. De PEG-ratio van het bedrijf staat in dezelfde periode op een overtuigende 0,37, wat suggereert dat het aandeel mogelijk ondergewaardeerd is ten opzichte van de winstgroei. Bovendien onderstreept de omzetgroei van 8,17% over de afgelopen twaalf maanden, in combinatie met een brutowinstmarge van 52,79%, de efficiëntie en schaalbaarheid van Skechers.
InvestingPro Tips belichten de aandelenprestaties van het bedrijf en geven aan dat ondanks recente underperformance in de afgelopen maand met een rendement van -12,65%, de langetermijnvisie positief blijft met een hoog rendement in de afgelopen tien jaar. Bovendien lijkt Skechers, met liquide middelen die de kortetermijnverplichtingen overtreffen en een gematigd schuldenniveau, goed gepositioneerd om door marktschommelingen te navigeren. Analisten voorspellen ook winstgevendheid voor het bedrijf dit jaar, wat het potentieel voor beleggingskansen versterkt.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een diepgaandere analyse, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar op https://www.investing.com/pro/SKX. Gebruik de couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+ en krijg toegang tot waardevolle inzichten die beleggingsbeslissingen verder kunnen onderbouwen. Momenteel staan er nog 5 tips op InvestingPro die meer inzicht kunnen geven in de financiële gezondheid en marktvooruitzichten van Skechers.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.