Morgan Stanley heeft maandag zijn standpunt over Nomura Research Institute Ltd. (4307:JP) (OTC: NRILY) bijgesteld van Overweight naar Equalweight. (4307:JP) (OTC: NRILY), verlaagd van Overweight naar Equalweight en het koersdoel verhoogd van JPY 4.700 naar JPY 5.200.
Het bedrijf verwacht voor het boekjaar 2025 een operationele winst (OP) van JPY 137,5 miljard, een stijging van 14% ten opzichte van vorig jaar. Deze prognose komt overeen met de algemene consensus en is iets hoger dan de verwachtingen van het bedrijf.
De verwachte winstgroei voor Nomura Research Institute wordt toegeschreven aan omzetgroei, met name in consulting en IT-infrastructuur. Het verkoopmomentum zal naar verwachting verbeteren in de tweede helft van het jaar, gestimuleerd door een robuuste industriële IT-vraag en de effecten van IT-consultancy. Er wordt ook een gestage prestatie voorspeld in de financiële IT-sector, vooral in business platforms, een gebied waar het bedrijf zijn inspanningen op richt.
Morgan Stanley verwacht dat de brutowinstmarge (GPM) zal verbeteren tot 36,1%, een stijging van 0,7 procentpunt. De uitsplitsing van de operationele winst wordt geschat op 133,9 miljard JPY in Japan, een stijging van 12%, en 3,6 miljard JPY in het buitenland, wat een aanzienlijke stijging is ten opzichte van de 900 miljoen JPY het jaar daarvoor. Het bedrijf merkt op dat het een doel heeft gesteld van 5,5 miljard JPY voor overzeese activiteiten.
De stijging van het overzeese bedrijfsresultaat, dat naar verwachting JPY 2,7 miljard zal bedragen, omvat voordelen van een verlaging van de afschrijving van immateriële vaste activa met JPY 1,2 miljard en een daling van JPY 0,3 miljard als gevolg van lagere kortetermijnbonussen en herstructureringskosten. Deze financiële vooruitzichten geven een gedetailleerd overzicht van de factoren die bijdragen aan de verwachte prestaties van Nomura Research Institute in het komende boekjaar.
Inzichten van InvestingPro
Terwijl Nomura Research Institute Ltd. (NRILY) door een landschap van groei en winstgevendheid navigeert, bieden de nieuwste gegevens van InvestingPro extra context voor beleggers. De toewijding van het bedrijf aan het verhogen van de aandeelhouderswaarde blijkt uit het trackrecord van 5 opeenvolgende jaren dividendverhoging en 23 jaar dividenduitkeringen, waaruit een stabiel financieel beleid blijkt. De marktkapitalisatie van NRILY bedraagt $20,88 miljard en weerspiegelt de aanzienlijke aanwezigheid binnen de IT-dienstensector.
Vanuit een waarderingsperspectief gezien is de koers-winstverhouding van NRILY een formidabele 35,35, wat duidt op een premium waardering ten opzichte van de winst. Hoewel dit erop wijst dat beleggers vertrouwen hebben in de toekomstperspectieven van het bedrijf, wordt het ook verhandeld tegen een hoge koers-winstverhouding in vergelijking met de winstgroei op de korte termijn, wat een voorzichtige aanpak rechtvaardigt voor degenen die gevoelig zijn voor waarderingsmaatstaven. Bovendien overtreffen de liquide middelen van het bedrijf de kortetermijnverplichtingen, waardoor het over financiële flexibiliteit beschikt om door marktveranderingen te navigeren.
Beleggers moeten er rekening mee houden dat Nomura Research Institute werkt met een gematigd schuldniveau, wat een strategisch voordeel zou kunnen zijn bij het handhaven van de operationele efficiëntie en het investeren in groeikansen. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in meer inzicht biedt InvestingPro aanvullende tips over de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van NRILY. Bezoek https://www.investing.com/pro/NRILY om meer InvestingPro Tips te ontdekken, waaronder de prestaties van het bedrijf over verschillende tijdsbestekken en de positie ten opzichte van sectorgenoten.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.