Morgan Stanley heeft maandag zijn visie op Fidelity National Information Services (NYSE:FIS) bijgesteld door het aandeel te verlagen van Overweight naar Equalweight en een koersdoel van $79,00 te handhaven. De analisten zijn van mening dat de huidige aandelenkoers, die rond de $77 noteert, dicht bij hun koersdoel ligt, wat duidt op beperkte ruimte voor groei.
Het bedrijf merkte op dat de waardering van ongeveer 14 keer de winst een eerlijke weerspiegeling is van het toekomstige winstpotentieel van FIS. Verwachtingen van een toename van de inkomstengroei van het banksegment tot ongeveer 5%, verbeterd ten opzichte van ongeveer 3% dit jaar, en een sterkere bijdrage van Worldpay worden verondersteld al te zijn verdisconteerd in de huidige prijs van het aandeel.
Morgan Stanley benadrukte dat er al verschillende potentiële katalysatoren voor Fidelity National Information Services hebben plaatsgevonden, waaronder een Investor Day, de verkoop van een meerderheidsbelang in Worldpay en belangrijke wijzigingen in het management in combinatie met kostenbesparende maatregelen. Met deze gebeurtenissen in de achteruitkijkspiegel ziet het bedrijf nog maar weinig triggers die de winstverwachtingen aanzienlijk naar boven zouden kunnen bijstellen en een aanzienlijke stijging van de winstmultiple van het bedrijf zouden kunnen veroorzaken.
Het koersdoel van $79 is gebaseerd op een winstmultiple van 14 keer, wat een korting van 1 keer betekent ten opzichte van een sneller groeiende peer in de financiële informatiesector die tegen een multiple van 15 keer wordt verhandeld. Morgan Stanley's schattingen en koersdoel voor FIS blijven ongewijzigd ondanks de ratingverlaging.
In ander recent nieuws is Fidelity National Information Services (FIS) het onderwerp geweest van verschillende analistenupgrades. RBC Capital Markets heeft het koersdoel voor FIS verhoogd naar $93, onder verwijzing naar het vertrouwen in het segment Capital Markets van het bedrijf en de potentiële versnelling van het segment Banking.
Het bedrijf merkte ook een verschuiving op in FIS's focus van een op betalingen gerichte entiteit naar een verhaal met een hoog terugkerend totaalrendement. TD Cowen verhoogde zijn koersdoel van $70 naar $75 en handhaafde een 'hold'-rating. Keefe, Bruyette & Woods (KBW) heeft ook zijn koersdoel voor FIS naar boven bijgesteld naar $85, op basis van verbeterde belastingtarieven en een sterkere bijdrage van Worldpay.
FIS kondigde onlangs een verwachte jaarlijkse groei aan van 9-12% in aangepaste winst per aandeel (EPS) op de middellange termijn, en verhoogde ook de financiële vooruitzichten voor het hele jaar 2024. Het bedrijf heeft ambitieuze doelen gesteld voor de groei van de aangepaste inkomsten en de uitbreiding van de EBITDA-marge voor de jaren 2025 en 2026.
FIS heeft ook zijn doelstelling voor de inkoop van eigen aandelen met $500 miljoen verhoogd naar $4 miljard voor het jaar 2024, met plannen voor jaarlijkse inkoop van eigen aandelen tussen $0,8 miljard en $1,2 miljard in de volgende twee jaar.
Deze recente ontwikkelingen onderstrepen FIS's streven naar duurzame en winstgevende groei. De lancering van het Atelio platform, een embedded finance platform, onderstreept de toewijding aan innovatie in de financiële technologiesector. Het is belangrijk op te merken dat dit recente ontwikkelingen zijn en dat de vooruitzichten onderhevig zijn aan verschillende risico's en onzekerheden.
InvestingPro-inzichten
InvestingPro's gegevens laten zien dat Fidelity National Information Services (NYSE:FIS) een solide trackrecord heeft met een dividend dat 3 achtereenvolgende jaren is verhoogd en 22 achtereenvolgende jaren is gehandhaafd. Deze consistentie kan inkomstengerichte beleggers aanspreken, zeker als je bedenkt dat de liquide middelen van het bedrijf groter zijn dan de kortetermijnverplichtingen, wat duidt op financiële stabiliteit. Bovendien verwachten analisten dat FIS dit jaar winstgevend zal zijn, met een voorspeld groeiend nettoresultaat, wat in lijn is met de positieve omzetgroei van 14,69% over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q1 2024.
Het bedrijf wordt echter verhandeld tegen een hoge winstmultiple, met een aangepaste koers-winstverhouding van 102,64, wat duidt op een hogere waardering ten opzichte van de winstgroei op de korte termijn, en een koers-winstverhouding van 1,57 die suggereert dat deze groei kan zijn ingeprijsd. Ondanks deze overwegingen weerspiegelen de marktkapitalisatie van $41,86B en een dividendrendement van 1,91% volgens de laatste gegevens een bedrijf dat nog steeds de interesse van beleggers wekt. Voor degenen die op zoek zijn naar meer inzichten, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar voor Fidelity National Information Services, die toegankelijk zijn met de couponcode PRONEWS24 voor tot 10% korting op een jaarlijks Pro en een jaarlijks of tweejaarlijks Pro+ abonnement.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.