Op dinsdag heeft Leerink Partners hun financiële vooruitzichten voor aandelen van Hims & Hers Health, Inc. (NYSE: HIMS) bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van $21,00 naar $26,00, terwijl de Market Perform-rating voor het aandeel van het bedrijf werd gehandhaafd. De aanpassing komt voorafgaand aan de bekendmaking van de resultaten van het derde kwartaal van het bedrijf, die gepland staat voor 4 november 2024, na sluiting van de beurs.
Het herziene koersdoel weerspiegelt Leerink's verwachting van een robuust omzetrapport voor het kwartaal, met een schatting van $398,8 miljoen, wat zowel de Visible Alpha-consensus van $382,3 miljoen als de eigen richtlijn van het bedrijf van $375 miljoen tot $380 miljoen overtreft.
Deze schatting wordt voornamelijk gedreven door de volledige kwartaalinclusie van GLP-1-verkopen, die in het vorige kwartaal een klein onderdeel van de omzet vormden en minder dan $15 miljoen bijdroegen aan de totale gerapporteerde $315 miljoen.
Verwacht wordt dat de GLP-1-verkopen van Hims & Hers een snelle groei zullen laten zien en bestaande productlijnen binnen gewichtsbeheersing en traditionele categorieën zoals behandelingen voor haaruitval en seksuele disfunctie zullen aanvullen. In het licht hiervan heeft Leerink ook zijn EBITDA-prognose voor het bedrijf aangepast en verwacht nu $39,0 miljoen, wat iets boven de consensus van $38,7 miljoen ligt en binnen de door het management aangegeven bandbreedte van $35 miljoen tot $40 miljoen valt.
Ondanks de positieve omzetvooruitzichten merkt Leerink op dat de verhoogde omzetschattingen enigszins worden getemperd door een brutomarge-mix die de EBITDA-groei kan beperken. Als gevolg van de herziene schattingen en de versnelde groei van het bedrijf heeft Leerink de doelmultiple verhoogd van ongeveer 20 keer CY25 EV/EBITDA naar ongeveer 25 keer.
Leerink uitte echter voorzichtigheid met betrekking tot de langetermijnhoudbaarheid van GLP-1-verkopen en de impact ervan op het algehele groeitraject van het bedrijf. Hoewel het potentieel van Hims & Hers voor duurzame langetermijngroei wordt erkend, suggereert het bedrijf dat veel van de opwaartse potentie mogelijk al in de huidige aandelenkoers is verwerkt. Naast de bijgewerkte financiële schattingen heeft Leerink ook kwartaalschattingen voor FY25 geïntroduceerd in hun analyse.
In ander recent nieuws heeft Hims & Hers Health, Inc. aanzienlijke vooruitgang geboekt in haar activiteiten. Het bedrijf heeft onlangs Dr. Jessica Shepherd benoemd tot de eerste Chief Medical Officer voor haar Hers-divisie, een strategische zet gericht op het verbeteren van de focus op gepersonaliseerde gezondheidszorg voor vrouwen.
Op financieel gebied rapporteerde Hims & Hers een robuuste omzetgroei van 52% jaar-op-jaar in Q2 2024, waarbij $316 miljoen werd bereikt, met een aangepaste EBITDA van $39 miljoen.
Analistenbureaus zijn ook actief geweest in hun beoordelingen van het bedrijf. BofA Securities verhoogde het koersdoel voor Hims & Hers van $23 naar $25, met behoud van een Buy-rating voor het aandeel. Truist Securities hield vast aan een Hold-rating, verwijzend naar de beslissing van de FDA om het tekort aan Tirzepatide opnieuw te bekijken en de voortdurende autorisatie voor apotheken om de samengestelde versie ervan te produceren.
Canaccord Genuity handhaafde zijn Buy-rating op aandelen van Hims & Hers, waarbij de potentie van zijn samengestelde GLP-1-medicijnen te midden van stijgende obesiteitstrends werd benadrukt.
Op het gebied van regelgeving heeft de FDA aangekondigd de beschikbaarheid van tirzepatide, een medicijn dat eerder op de tekortlijst van het agentschap stond, opnieuw te beoordelen. Deze beslissing zou gevolgen kunnen hebben voor de activiteiten van Hims & Hers, met name voor het samengestelde GLP-1-product. Dit zijn enkele van de recente ontwikkelingen die het huidige zakelijke landschap van Hims & Hers vormgeven.
InvestingPro Inzichten
Hims & Hers Health, Inc. (NYSE: HIMS) laat een indrukwekkende financiële prestatie zien, in lijn met de optimistische vooruitzichten van Leerink Partners. Volgens InvestingPro-gegevens bedraagt de omzetgroei van het bedrijf een robuuste 50,15% over de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024, waarbij de kwartaalomzetgroei in Q2 2024 zelfs een nog hogere 51,82% bereikte. Dit sterke groeitraject ondersteunt de verwachtingen van Leerink voor een solide Q3-omzetrapport.
InvestingPro Tips benadrukken dat HIMS winstgevend is geweest over de laatste twaalf maanden, waarbij analisten voorspellen dat de winstgevendheid dit jaar zal aanhouden. Dit sluit aan bij Leerink's aangepaste EBITDA-prognose en suggereert dat het bedrijf er succesvol in slaagt zijn omzetgroei om te zetten in resultaten op de onderste regel.
De prestaties van het aandeel zijn bijzonder opmerkelijk, waarbij InvestingPro-gegevens een verbazingwekkend totaalrendement van 299,31% over het afgelopen jaar laten zien. Dit uitzonderlijke rendement weerspiegelt het vertrouwen van beleggers in de groeistrategie van het bedrijf, inclusief de integratie van GLP-1-verkopen die Leerink benadrukte.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 14 aanvullende tips voor HIMS, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.