Citi heeft maandag zijn visie op de aandelen van 3i Group PLC (III:LN) geactualiseerd en het koersdoel verhoogd van £38,00 naar £38,50, terwijl het de buy-rating op het aandeel herbevestigde. De herziening volgt op de resultaten van het bedrijf over het eerste kwartaal die zondag werden gepubliceerd en die voldeden aan de verwachtingen van het bedrijf. De aanpassing van het koersdoel weerspiegelt een recente toename van het belang van 3i Group in zijn portefeuillebedrijf Action.
Het grotere belang van het bedrijf in Action, dat steeg van 54,8% naar 57,6%, werd verworven voor £821 miljoen. Verwacht wordt dat deze acquisitie de waardering van 3i Group met 2-3% zal doen stijgen, ondanks het feit dat dit licht wordt tenietgedaan door wisselkoersschommelingen. De waardering van het belang van 3i Group in Action is naar boven bijgesteld van £31,00 naar £31,20 per aandeel 3i Group, wat bijdraagt aan het verhoogde koersdoel.
Citi's analyse geeft aan dat de financiële prognoses voor 3i Group voor de boekjaren 2025 en 2026 grotendeels worden beïnvloed door de boekwaarde van Action en de dividenden die het aan 3i Group uitkeert. De firma heeft een verwachte £1,75 miljard aan dividenden van Action opgenomen in het beleggingsrendement van 3i Group, wat leidt tot een significante stijging van de ramingen van de winst per aandeel voor de genoemde jaren.
Action is een belangrijk activum voor 3i Group, goed voor ongeveer 80% van de huidige marktkapitalisatie van het bedrijf. De prestaties van het bedrijf en de dividenden die het uitkeert, zijn van cruciaal belang voor de waardering en de toekomstige winstvooruitzichten van 3i Group.
Het bijgewerkte model en koersdoel van Citi weerspiegelen de laatste ontwikkelingen binnen 3i Group, waaronder het grotere belang in Action en de verwachte positieve impact op de winst en waardering van het bedrijf. De Buy rating suggereert aanhoudend vertrouwen in de prestaties van de beleggingsonderneming.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.