Roth/MKM heeft het koersdoel voor Tilray (NASDAQ: NASDAQ:TLRY), een wereldwijde pionier in cannabisonderzoek, -teelt, -productie en -distributie, verlaagd naar $1,75 van het eerdere doel van $2,00. Het bedrijf heeft besloten om het Neutrale advies voor het aandeel te handhaven.
De aanpassing volgt op de kwartaalcijfers van Tilray over het eerste kwartaal, die niet aan de marktverwachtingen voldeden. Het bedrijf rapporteerde een omzet van $200 miljoen, wat onder de consensusverwachting van $218 miljoen lag.
Bovendien bedroeg de aangepaste EBITDA voor het kwartaal $9,3 miljoen, wat onder de consensus van $13,6 miljoen lag. Dit cijfer is het laagste sinds het eerste kwartaal van 2021, een periode voordat Tilray winstgevende deals sloot voor HEXO, Redecan, Beer Brands en kostensynergieën realiseerde.
De analist van Roth/MKM wees erop dat Tilray, ondanks sterke prestaties in het vierde kwartaal van 2024, te maken heeft gekregen met druk op de kernactiviteiten, met name door prijsdruk op de Canadese markt. Deze druk houdt aan ondanks het feit dat het bedrijf zijn internationale activiteiten heeft verfijnd, die klaar staan voor aanstaande groei.
In ander recent nieuws rapporteerde Tilray Brands, Inc. gemengde resultaten voor het eerste kwartaal van het fiscale jaar 2025. De omzet van het bedrijf van $200,0 miljoen bleef achter bij de verwachting van Piper Sandler van $229,0 miljoen, wat een sequentiële daling van ongeveer 13% betekent.
Ondanks de tegenvallende omzet handhaaft Tilray zijn omzetprognose voor het fiscale jaar 2025 tussen $950 miljoen en $1 miljard, inclusief bijdragen van fusies en overnames. De aangepaste EBITDA van het bedrijf voor het kwartaal was $9,3 miljoen, ook onder de verwachte $13,7 miljoen.
Piper Sandler handhaaft een Neutraal advies voor Tilray, terwijl Jefferies een Koop advies bevestigt. Beide bedrijven benadrukten de gemengde financiële prestaties van het bedrijf, waarbij Jefferies opmerkte dat Tilray zich strategisch richt op winstgevendheid ondanks bewuste omzetmissers. De alcoholische dranken sector van Tilray zag een aanzienlijke groei van 132%, en de brutomarge van het bedrijf steeg met 207 basispunten dankzij een betere productmix en lagere kosten.
InvestingPro Inzichten
Om extra context te bieden bij de huidige situatie van Tilray, laten we eens kijken naar enkele belangrijke financiële cijfers en inzichten van InvestingPro. Ondanks de uitdagingen die in het artikel worden belicht, blijft de omzetgroei van Tilray sterk, met een stijging van 25,8% in de laatste twaalf maanden tot en met Q4 2024. Dit sluit aan bij de InvestingPro Tip dat analisten een omzetgroei verwachten in het huidige jaar.
De winstgevendheid blijft echter een punt van zorg. De operationele winstmarge van het bedrijf staat op -12,21%, wat de InvestingPro Tip ondersteunt dat Tilray de afgelopen twaalf maanden niet winstgevend is geweest. Dit verklaart de negatieve koers-winstverhouding van -7,04, die de huidige verliezen van het bedrijf weerspiegelt.
Een positiever punt is dat de koers-boekwaarde verhouding van Tilray van 0,41 suggereert dat het aandeel mogelijk ondergewaardeerd is ten opzichte van de boekwaarde. Dit kan interessant zijn voor waardebeleggers, vooral gezien de InvestingPro Tip dat analisten voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse, biedt InvestingPro 7 aanvullende tips voor Tilray, die een uitgebreider beeld geven van de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.