Op vrijdag verhoogde BTIG het koersdoel voor Intuitive Surgical (NASDAQ:ISRG) naar $469 van $459 en bevestigde opnieuw een buy-rating op het aandeel. De aanpassing volgt op de financiële resultaten van Intuitive Surgical over het tweede kwartaal van 2024, waaruit een omzet bleek van $ 2,009 miljard, een stijging van 14,5% jaar-op-jaar, en een aangepaste winst per aandeel (WPA) van $ 1,78.
Deze cijfers overtroffen de ramingen van BTIG en de consensus, die een omzet van $1,95 miljard en een aangepaste winst per aandeel van $1,52 hadden verwacht.
De systeemverkopen overtroffen de verwachtingen met 9,6% en de procedurevolumes groeiden met 17,0% j-o-j, waarmee ze de verwachtingen van de Street met 160 basispunten overtroffen.
Een belangrijke ontwikkeling in het kwartaal was de uitbreiding van Intuitive Surgical's Da Vinci 5 (Dv5) installatiebasis tot ongeveer 78 eenheden, wat duidt op een robuuste vraag vroeg in de levenscyclus van het product. De Dv5-eenheden waren goed voor ongeveer 47% van de totale plaatsingen in de VS tijdens het kwartaal.
Het management temperde de verwachtingen voor het aanhoudende momentum van de Dv5, door op te merken dat de toeleveringsketen zich voorbereidt op een bredere lancering in de tweede helft van 2025, samen met geplande hardware- en software-updates in de tweede helft van 2024.
Desondanks blijkt uit de feedback van chirurgen en de huidige prestaties van het bedrijf dat er veel vraag is naar de Dv5.
Het rapport benadrukte ook dat, terwijl de groei van de procedures in lijn was met de verwachtingen en de bariatrische procedures daalden in de mid-single digits, de Aziatische markt een uitdaging blijft. Desondanks verbeterden de aangepaste brutomarges en operationele marges van Intuitive Surgical kwartaal-op-kwartaal met respectievelijk 240 basispunten en 420 basispunten.
Deze verbetering suggereert dat de inspanningen van het bedrijf om de prijsstelling en operationele efficiëntie te verbeteren eerder dan gepland resultaten opleveren, hoewel werd opgemerkt dat 50 basispunten te wijten waren aan eenmalige voordelen.
Vooruitkijkend verwacht BTIG dat de financiële cijfers van Intuitive Surgical zullen blijven verbeteren, ondanks de verschillende uitdagingen en dynamieken in verband met de lancering van de Dv5. Het bedrijf verwacht dat het bedrijf de groei van de vraag zal aanhouden en een groter hefboomeffect zal bereiken dan eerder werd verwacht.
In ander recent nieuws is Intuitive Surgical de focus geweest van verschillende analistenfirma's, die elk hun koersdoelen hebben bijgesteld op basis van de recente ontwikkelingen van het bedrijf. Truist Securities verhoogde zijn koersdoel naar $515, onder verwijzing naar de verwachte omzet- en winst per aandeel-groei gedreven door de consistente proceduregroei van het bedrijf en de verwachte nieuwe productcyclus.
Baird verhoogde zijn koersdoel eveneens naar $487 en benadrukte de potentiële impact van het da Vinci 5-systeem op de toekomstige winst van het bedrijf. Mizuho verhoogde zijn koersdoel ook naar $ 440, wat de positieve verwachtingen rond het da Vinci 5 systeem weerspiegelt. Piper Sandler stelde zijn koersdoel bij naar $490, met vermelding van sterke plaatsingscijfers voor de da Vinci 5 chirurgische robot.
Daarnaast keurde de Amerikaanse Food and Drug Administration (FDA) een herziening van de etikettering goed voor de chirurgische systemen da Vinci X en Xi van Intuitive, waaruit blijkt dat de overlevingskansen voor patiënten die een radicale prostatectomie met robotondersteuning ondergaan vergelijkbaar zijn met die van traditionele open chirurgie. Deze beslissing was gebaseerd op een onderzoek waarbij bijna 25.000 patiënten betrokken waren.
Inzichten InvesteringsPro
De recente financiële prestaties van Intuitive Surgical zijn een bewijs van het groeitraject en het vertrouwen van de markt. In het licht van BTIG's bijgewerkte koersdoel en positieve vooruitzichten bieden bepaalde cijfers van InvestingPro een diepere financiële context. Met een aanzienlijke marktkapitalisatie van $147,61 miljard en een hoge koers-winstverhouding van 73,62 wordt het bedrijf verhandeld tegen een aanzienlijke winstmultiple, wat duidt op hoge verwachtingen van beleggers voor toekomstige winsten. Daarnaast blijft de omzetgroei van het bedrijf sterk, met een stijging van 13,81% over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q1 2024, wat laat zien dat het bedrijf in staat is om de omzet effectief uit te breiden.
Vanuit het perspectief van InvestingPro Tips is het opmerkelijk dat Intuitive Surgical wordt verhandeld tegen een hoge waardering voor meerdere maatstaven, waaronder EBITDA- en omzetmultiples, wat interessant kan zijn voor beleggers die de huidige en toekomstige positionering van het aandeel in overweging nemen. Bovendien zorgt de robuuste liquiditeitspositie van het bedrijf, waarbij de liquide middelen groter zijn dan de kortetermijnverplichtingen, voor financiële stabiliteit en flexibiliteit. Voor lezers die zich verder willen verdiepen in de financiële details van Intuitive Surgical zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die kunnen helpen bij het maken van beter geïnformeerde investeringsbeslissingen. Gebruik couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+ en toegang te krijgen tot de volledige set van 14 InvestingPro Tips.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.