Goldman Sachs heeft maandag zijn koersdoel bijgesteld voor Amadeus IT Group SA (AAD:GR) (OTC: AMADY), een toonaangevende technologieleverancier voor de wereldwijde reisindustrie. Het nieuwe koersdoel is vastgesteld op €77,00, een daling ten opzichte van het vorige koersdoel van €78,00, terwijl het bedrijf een buy-rating voor het aandeel blijft handhaven.
De herziening weerspiegelt een genuanceerde kijk op de vooruitzichten van het bedrijf en erkent de uitdagingen binnen de luchtdistributie, een segment dat het middelpunt is geweest van bearish zorgen.
Desondanks erkent Goldman Sachs de waarde van de andere divisies van Amadeus, met name Air IT en Hospitality, wat suggereert dat de huidige aandelenkoers mogelijk niet volledig rekening houdt met het potentieel van deze sectoren.
De analyse van het investeringsbedrijf suggereert dat de waardering van Amadeus, tegen 16,3 keer de koers-winstverhouding (P/E) op basis van de geschatte winst voor 2025, aantrekkelijk is.
Dit is vooral zo gezien de voorspelling van een samengestelde jaarlijkse groei (CAGR) van 15% in de winst per aandeel (EPS) in de komende vijf jaar. Deze groei zal naar verwachting worden ondersteund door de aandeleninkoop van het bedrijf, die naar verwachting gemiddeld ongeveer 3% van de marktkapitalisatie per jaar zal bedragen.
Goldman Sachs benadrukt dat, ondanks het lagere koersdoel, de vooruitzichten voor Amadeus positief blijven. Op basis van het koersdoel voor 12 maanden verwacht het bedrijf een stijging van ongeveer 35% ten opzichte van de huidige waardering.
Deze beoordeling wordt gemaakt in de context van wat het bedrijf ziet als een onderwaardering van de IT-divisies van Amadeus of een marktprijs die al rekening houdt met een beperkte waarde voor het segment luchtdistributie.
InvesteringsPro Inzichten
Het aandeel Amadeus IT Group, zoals geanalyseerd door Goldman Sachs, presenteert ook interessante gegevens wanneer deze worden bekeken door de lens van InvestingPro's statistieken en tips. Met een marktkapitalisatie van $26,25 miljard en een koers-winstverhouding van 20,14 lijkt het bedrijf te worden verhandeld tegen een gematigde waardering ten opzichte van de winstgroei op de korte termijn. Dit komt overeen met het perspectief van Goldman Sachs dat het aandeel ondergewaardeerd kan zijn, vooral gezien de omzetgroei van 14,25% over de afgelopen twaalf maanden vanaf Q2 2024.
InvestingPro Tips suggereren dat Amadeus zich momenteel in oververkocht gebied bevindt, zoals aangegeven door de RSI, wat potentieel voor een opleving zou kunnen betekenen. Bovendien worden de aandelen van het bedrijf over het algemeen verhandeld met een lage prijsvolatiliteit, wat een niveau van stabiliteit biedt voor beleggers. Voor degenen die op zoek zijn naar verdere analyse, zijn er 10 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, waaronder inzicht in winstherzieningen, schuldniveaus en winstgevendheidsvoorspellingen voor het jaar (https://www.investing.com/pro/AMADY).
Verder worden de sterke fundamentals van het bedrijf benadrukt door de brutowinstmarge van 43,7% en een marge op het bedrijfsresultaat van 26,81%. Deze robuuste marges geven aan dat het bedrijf efficiënt werkt en aandeelhouderswaarde kan genereren. Met analisten die winstgevendheid voorspellen voor dit jaar en het bedrijf dat de afgelopen twaalf maanden winstgevend was, blijven de vooruitzichten voor Amadeus IT Group positief. De InvestingPro Fair Value schatting van $65,75 suggereert ook enige ruimte voor groei ten opzichte van de huidige koers van $63,10.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.