Goldman Sachs heeft opnieuw een Sell-rating gegeven op aandelen van ChargePoint Holdings Inc. (NYSE: CHPT), met een koersdoel van $ 1,25.
De analyse van de firma volgde op het omzetrapport van ChargePoint over het tweede kwartaal van het fiscale jaar 2025, dat achterbleef bij de verwachtingen. De omzet van het bedrijf voor het kwartaal dat eindigde in juli bedroeg $109 miljoen en miste daarmee de consensusraming van $114 miljoen van FactSet.
Het niet-GAAP EBITDA-verlies van ChargePoint was ook iets groter dan verwacht en kwam uit op -$34,1 miljoen, vergeleken met de voorspelling van de Street van -$33,7 miljoen.
ChargePoint gaf een indicatie voor de omzet in het derde kwartaal van het boekjaar 2025 en voorspelde een omzet tussen $85 miljoen en $95 miljoen. De prognose is aanzienlijk lager dan de $136 miljoen die analisten hadden verwacht.
Daarnaast heeft het bedrijf zijn tijdlijn voor het bereiken van een positieve non-GAAP EBITDA aangepast en richt het zich nu op het fiscale jaar 2026, een vertraging ten opzichte van het eerdere doel van het vierde kwartaal van het fiscale jaar 2025.
Het bedrijf benadrukte verschillende uitdagingen waarmee ChargePoint wordt geconfronteerd, waaronder een tragere groei van het volume van elektrische voertuigen (EV) en hevige concurrentie binnen de oplaadindustrie. Deze factoren zullen naar verwachting de fundamentals van het bedrijf blijven beïnvloeden, waardoor het aandeel onder druk kan blijven staan totdat er meer duidelijkheid is over de timing en omvang van een marktherstel.
Ondanks deze uitdagingen noemde het management van ChargePoint een hogere bezettingsgraad van het oplaadnetwerk en groeiende interesse van klanten in projecten als positieve signalen die de inkomsten in de boekjaren 2026 en 2027 zouden kunnen ondersteunen. Het bedrijf merkte echter op dat de timing en het tempo van dit herstel moeilijk te voorspellen zijn.
ChargePoint rapporteerde zijn winst over het tweede kwartaal van fiscaal 2025, waar de inkomsten van het bedrijf $109 miljoen bedroegen, in lijn met de verwachtingen. Dit ging gepaard met een aanzienlijke verlaging van de niet-GAAP bedrijfskosten en een strategische focus op het verbeteren van de hardwaremarges en abonnementsdiensten.
RBC Capital heeft echter zijn omzet- en aangepaste EBITDA-schattingen voor de boekjaren 2025 en 2026 bijgesteld, wat leidde tot een verlaging van het koersdoel voor het aandeel naar $2,50, ten opzichte van de eerdere $3,00. Deze bijstelling wordt toegeschreven aan de aanhoudende vraag naar hardware en abonnementsdiensten. Deze aanpassing wordt toegeschreven aan de aanhoudende zwakte van de vraag en recente wijzigingen in het interne personeelsbestand.
Inzichten van InvestingPro
Na de recente financiële updates van ChargePoint Holdings Inc. (NYSE:CHPT), werpen inzichten van InvestingPro licht op de marktpositie en toekomstverwachtingen van het bedrijf. Met een marktkapitalisatie van $718,76 miljoen zijn de financiële gezondheid en aandelenprestaties van ChargePoint belangrijke aandachtspunten voor beleggers. Met name het aandeel van het bedrijf heeft een aanzienlijke volatiliteit gekend, met een koersdaling van meer dan 76% in het afgelopen jaar, wat overeenkomt met de zorgen van Goldman Sachs over de uitdagingen van het bedrijf en de concurrentiedruk.
InvestingPro Tips benadrukken dat ChargePoint snel geld opbrandt en analisten verwachten niet dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn. De zwakke brutowinstmarge van 5,13% onderstreept nog eens de financiële problemen waarmee het bedrijf kampt. Ondanks deze uitdagingen overtreffen de liquide middelen van ChargePoint de kortetermijnverplichtingen, wat wijst op een zekere mate van financiële stabiliteit op de korte termijn.
Beleggers die meer willen weten over de financiële cijfers van ChargePoint en aanvullende InvestingPro Tips kunnen de analyse op InvestingPro bekijken. Op dit moment staan er nog 11 tips op het platform die waardevolle inzichten kunnen bieden voor degenen die een investering in ChargePoint overwegen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.