Guggenheim heeft donderdag zijn standpunt over Dutch Bros Inc. (NYSE: BROS) gewijzigd en het aandeel van de koffieketen verhoogd van Neutraal naar Kopen, terwijl het koersdoel $36,00 blijft. De upgrade komt na het winstrapport over het tweede kwartaal van het bedrijf, dat een bescheiden stijging van de systeemomzet (SSS) van 4,1% liet zien en conservatieve projecties voor de restaurantsector. Ondanks deze cijfers toonde Dutch Bros verbeterde gemiddelde eenheidsvolumes (AUV's) voor nieuwe winkels en een optimistischere prognose voor winstgevendheid in 2024.
De analist noemde de recente winst van het bedrijf en het potentieel voor aanzienlijke groei als redenen voor de upgrade. Het gehandhaafde koersdoel weerspiegelt een stijging van ongeveer 20% ten opzichte van de huidige aandelenkoers en is gebaseerd op een 27-voudige multiple op de verwachte winst voor rente, belastingen, afschrijvingen en amortisatie (EBITDA) van het bedrijf in 2025. Guggenheim heeft zijn EBITDA-schatting voor 2024 voor Dutch Bros verhoogd naar $ 217 miljoen, een stijging van ongeveer 2% ten opzichte van eerdere verwachtingen.
Het optimisme voor de toekomst van Dutch Bros wordt ondersteund door de verwachting van een toename van meer dan 20% in het aantal eenheden en de winstgevendheid in 2025. Dit volgt op een verwachte groei van ongeveer 30% in 2024. De vooruitzichten van de analist suggereren vertrouwen in het groeitraject van het bedrijf en het vermogen om zowel de activiteiten als de winstmarges op te schalen.
Het koersdoel van $ 36,00 blijft ongewijzigd, wat aangeeft dat het bedrijf gelooft in de waarde en het groeipotentieel van Dutch Bros. Het commentaar van de analist weerspiegelt een positieve kijk op de strategische richting van het bedrijf en zijn vermogen om door het concurrerende landschap van de restaurantsector te navigeren.
In ander recent nieuws kende Dutch Bros Inc. een opmerkelijke stijging van de financiële resultaten voor het tweede kwartaal van 2024. Het bedrijf rapporteerde een omzetstijging van 30% tot 325 miljoen dollar en een stijging van de aangepaste EBITDA met 34% tot 65 miljoen dollar, vergeleken met dezelfde periode vorig jaar.
Deze robuuste cijfers waren voor Dutch Bros aanleiding om de verwachtingen voor de omzet en de aangepaste EBITDA voor het hele jaar naar boven bij te stellen. In het licht van deze ontwikkelingen handhaafde analist TD Cowen een buy rating voor de aandelen van het bedrijf, maar verlaagde het koersdoel van $50,00 naar $47,00.
Het bedrijf maakt vorderingen met de implementatie van mobiel bestellen en streeft ernaar om eind 2024 meer dan 50% van zijn winkels te bestrijken. Dutch Bros vierde onlangs ook de opening van hun 900e winkel in Frisco, Texas, en heeft plannen om tussen de 150 en 165 nieuwe winkels te openen in 2024.
Ondanks mogelijke druk op de marges door toegenomen promotionele activiteiten, blijft het bedrijf optimistisch over de toekomstperspectieven. Het is goed om op te merken dat dit recente ontwikkelingen zijn en de toekomstige prestaties van het bedrijf kunnen beïnvloeden.
InvestingPro Inzichten
Terwijl Dutch Bros Inc. (NYSE: BROS) een optimistische Buy rating van Guggenheim krijgt, sluiten de inzichten van InvestingPro aan bij het positieve sentiment rond de groeivooruitzichten van het bedrijf. De realtime gegevens wijzen op een robuuste omzetgroei van 31,97% in de afgelopen twaalf maanden tot en met het tweede kwartaal van 2024, wat duidt op een sterk stijgende omzet. Dit wordt aangevuld door een aanzienlijke koersstijging van 42,86% in de afgelopen zes maanden, wat het vertrouwen van beleggers in de marktprestaties van Dutch Bros weerspiegelt.
Tips van InvestingPro onderstrepen verder het potentieel van het bedrijf, met analisten die voor het lopende jaar een groei van de netto-inkomsten en de omzet verwachten. Bovendien wordt Dutch Bros verhandeld tegen een hoge winstmultiple, wat er vaak op wijst dat beleggers een hogere toekomstige groei verwachten. De liquide middelen van het bedrijf zijn ook groter dan de kortetermijnverplichtingen, wat duidt op een stabiele financiële positie om aan de directe verplichtingen te voldoen. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in een diepere analyse biedt InvestingPro aanvullende inzichten, waaronder 13 tips om beleggers te helpen weloverwogen beslissingen te nemen.
Hoewel de huidige koers-winstverhouding 140,03 is en het bedrijf wordt verhandeld tegen een hoge koers-boekverhouding van 13,12, kunnen deze cijfers worden gerechtvaardigd door het groeiverhaal van het bedrijf en de toekomstige winstgevendheid zoals voorspeld door analisten. De InvestingPro schatting van de reële waarde van $26,02, vergeleken met het analistendoel van $40, biedt een conservatief perspectief dat potentiële beleggers zouden kunnen overwegen.
Lezers die deze cijfers verder willen onderzoeken, kunnen uitgebreidere tips en gegevens vinden op InvestingPro's speciale Dutch Bros pagina op https://www.investing.com/pro/BROS.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.