Op donderdag behielden de aandelen van Southwest Airlines Co. (NYSE:LUV), die op €34,15 handelden en jaar-tot-datum meer dan 20% zijn gestegen, een herhaalde Outperform-rating met een stabiel koersdoel van €36,00 van Raymond James. Deze bevestiging komt nadat Southwest zijn prognose voor het vierde kwartaal van 2024 heeft bijgewerkt in een recente 8-K-aangifte, wat wijst op een optimistische vooruitzicht.
Volgens InvestingPro hebben zes analisten onlangs hun winstschattingen naar boven bijgesteld voor de komende periode, met analistendoelen variërend van €19 tot €39. De luchtvaartmaatschappij heeft haar jaar-op-jaar RASM-prognose (omzet per beschikbare stoelmijl) verhoogd van de eerder verwachte range van 3,5-5,5% naar een nieuwe schatting van 5,5-7,0%.
De opwaartse herziening wordt toegeschreven aan een toename in de vraag naar vrijetijdsreizen en snellere voordelen van verbeteringen in boekingscurve-optimalisatie en omzetbeheerstrategieën.
Het positieve momentum van de luchtvaartmaatschappij wordt verder ondersteund door sterke vooruitboekingen, inclusief de vakantieperiode in het vierde kwartaal van 2024. Met een omzetgroei van 7,61% over de afgelopen twaalf maanden en een marktkapitalisatie van €20,48 miljard, verwacht Southwest dat de gunstige RASM-trends zullen aanhouden tot in 2025, in lijn met de strategische plannen die tijdens de investeerdersdag in september werden besproken.
De uitgebreide analyse van InvestingPro toont aan dat het bedrijf een "Redelijke" algemene financiële gezondheidsscore handhaaft, met name sterk in prijsmomentum. Ondanks de verhoogde RASM-vooruitzichten heeft de luchtvaartmaatschappij haar projecties voor ASM (beschikbare stoelmijlen) en CASM-Ex (kosten per beschikbare stoelmijl exclusief brandstof en winstdeling) gehandhaafd. Wel heeft ze haar brandstofkostenprognose aangepast van €2,25-2,35 per gallon naar een iets hogere range van €2,35-2,45.
Gezien de herziene prognose wordt nu verwacht dat de aangepaste winst per aandeel (EPS) tussen €0,26 en €0,52 zal uitkomen. Deze range staat in contrast met de eerder geschatte €0,40 door Raymond James en de consensusschatting van €0,36.
Naast de bijgewerkte financiële prognose gaat Southwest door met zijn vlootstrategie, die aanvankelijk werd geschetst tijdens de investeerdersdag. Een eerste transactie gerelateerd aan deze strategie wordt naar verwachting afgerond tegen 2025.
In een belangrijke ontwikkeling voor aandeelhouders heeft Southwest plannen aangekondigd om in het eerste kwartaal van 2025 een aanvullend versneld aandeleninkoopprogramma (ASR) van €750 miljoen te starten, terwijl een dividendrendement van 2,11% wordt gehandhaafd. Deze stap volgt op de voltooiing van een ASR van €250 miljoen die eerder in oktober werd aangekondigd.
Beleggers dienen er rekening mee te houden dat het volgende winstrapport van het bedrijf gepland staat voor 23 januari 2025. Voor gedetailleerde waarderingsanalyses en aanvullende inzichten kunt u het volledige Southwest Airlines onderzoeksrapport raadplegen dat beschikbaar is op InvestingPro. Zodra het nieuwe ASR-programma is afgerond, zal Southwest nog €1,5 miljard over hebben onder zijn substantiële inkoopauthorisatie van €2,5 miljard, die werd bekendgemaakt tijdens de investeerdersdag.
In ander recent nieuws heeft Southwest Airlines zijn omzetvooruitzichten voor Q4 naar boven bijgesteld, met een verwachte stijging in omzet per beschikbare stoelmijl (RASM) van 5,5% tot 7,0%. Deze positieve vooruitzichten worden ondersteund door zes analisten die onlangs hun winstverwachtingen naar boven hebben bijgesteld voor de komende periode. De luchtvaartmaatschappij is ook van plan om haar €1,3 miljard aan 5,25% Notes die in 2025 vervallen af te lossen en in Q1 2025 een aanvullend versneld aandeleninkoopprogramma (ASR) van €750 miljoen te lanceren.
Wat betreft analistendekking hebben UBS en Goldman Sachs de dekking van Southwest overgenomen met een Sell-rating, wijzend op risico's voor toekomstige inkomsten en uitvoeringsrisico's geassocieerd met strategische initiatieven. BofA Securities, Citi en TD Cowen hebben echter hun dekking gehandhaafd of hervat met Neutral- of Hold-ratings.
Op het gebied van leiderschap heeft Southwest Airlines Rakesh Gangwal benoemd tot onafhankelijke voorzitter van de Raad van Bestuur. Het bedrijf heeft ook zijn aankooprechten op gewone aandelen beëindigd, een ontwikkeling die werd bekendgemaakt in een recente 8-K-aangifte bij de Securities and Exchange Commission.
Tot slot heeft de Transportation Security Administration (TSA) onlangs zijn drukste dag ooit meegemaakt, waarbij meer dan 3,087 miljoen personen werden gescreend op luchthavens in de Verenigde Staten. Dit onderstreept het belang van vroeg arriveren tijdens piekperiodes in het reisverkeer. Dit zijn de recente ontwikkelingen voor Southwest Airlines.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.