Maandag behield Raymond James het sterke koopadvies en het koersdoel van $30,00 voor de aandelen van Kratos Defense & Security (NASDAQ:KTOS) na een belangrijke contracttoekenning.
Het bedrijf werd geselecteerd voor een 5-jarig, $1 miljard prime contract voor de MACH TB (Multi-Service Advanced Capability Hypersonic Test Bed), onderdeel van het National Security Technology Accelerator initiatief in opdracht van de U.S. Navy. Dit contract is gericht op het verbeteren van de hypersonische capaciteiten van de Verenigde Staten, die momenteel achterlopen op die van China en Rusland.
Het MACH TB-programma wordt gezien als een cruciale stap voor de VS om haar positie in hypersonische technologie te verbeteren. Het doel van het contract is om de frequentie van hypersonische tests te verhogen van ongeveer één per maand naar ongeveer 50 per jaar, wat duidt op een aanzienlijke toename in financiering en focus op dit gebied. Kratos, dat eerder een rol als onderaannemer had in de eerste fase van MACH TB, zal nu een team leiden dat verantwoordelijk is voor systeemengineering, integratie, lanceerdiensten en andere cruciale functies.
Het team dat Kratos heeft samengesteld, omvat onderaannemers zoals Leidos (Dynetics), die de hoofdaannemer was in een eerdere fase, en Booz Allen (via PAR Systems), samen met RocketLab, Koda Technologies, Corvid en andere partners. Ondanks de omvang van het contract heeft Raymond James besloten de financiële prognoses voorlopig ongewijzigd te laten.
InvestingPro analyse onthult sterke financiële fundamenten, met een gezonde current ratio van 3,22 en meer contanten dan schulden op de balans. Abonnees van InvestingPro hebben toegang tot het uitgebreide Pro Research Report, dat een gedetailleerde analyse biedt van Kratos's financiële gezondheid en groeiverwachtingen tussen 1.400+ topbedrijven in de VS.
Het bedrijf erkent echter dat het MACH TB-programma waarschijnlijk Kratos's snelst groeiende programma zal worden in de jaren 2025 en 2026, wat mogelijk leidt tot positieve financiële herzieningen in de toekomst.
Analisten bij Raymond James speculeren ook dat Kratos's business zou kunnen verschuiven naar een 50% omzetmix van hypersonische en onbemande systemen tegen 2026 of 2027, gebaseerd op de huidige consensus. Dit sluit aan bij de voorspelling van InvestingPro van aanhoudende groei, met een verwachte toename van de nettowinst dit jaar.
Het platform biedt 12 aanvullende exclusieve ProTips en gedetailleerde financiële metrics die investeerders kunnen helpen Kratos's groeitraject en marktpositie beter te begrijpen. Deze projectie is afhankelijk van het succes van Kratos's motor- en raketbusiness, luchtverdediging en andere programma's die de consensusschattingen aanzienlijk zouden kunnen verhogen als ze productiesucces bereiken. Het MACH TB-contract is een belangrijke stap in het bevorderen van de Amerikaanse hypersonische testinfrastructuur en -capaciteiten, en Kratos staat vooraan in deze strategische ontwikkeling.
In ander recent nieuws heeft Kratos Defense & Security Solutions aanzienlijke vooruitgang geboekt in de defensiesector. Het bedrijf heeft twee opmerkelijke contracten binnengehaald voor de ontwikkeling van hypersonische technologie.
Het eerste is een vijfjarig Other Transaction Authority (OTA) contract voor de ontwikkeling van de Multi-Service Advanced Capability Hypersonic Test Bed 2.0 (MACH-TB 2.0). Het tweede is een contract van $6,5 miljoen toegekend door de Defense Advanced Research Projects Agency (DARPA) voor het vluchttest van hypersonisch onderzoek over twee jaar.
Wat de financiën betreft, rapporteerde Kratos robuuste inkomsten in het derde kwartaal van 2024, die $275,9 miljoen bereikten, wat een organische groei van 8,7% in onbemande systemen betekende en de schattingen overtrof. Het bedrijf voorspelt ook een omzetgroei van 10% jaar-op-jaar voor 2025.
Jefferies, een investeringsbank, handhaafde een Hold-rating op Kratos-aandelen, waarbij het koersdoel werd verhoogd van $25,00 naar $30,00, wat duidt op een positieve kijk op het groeipotentieel van het bedrijf in de defensiesector.
Ondertussen breidt Kratos zijn productiecapaciteit uit en plant nieuwe faciliteiten te openen in Israël en India in Q2 2025. Het bedrijf verwacht internationale kansen voor de Valkyrie-drone en verwacht aanzienlijke mogelijkheden in hypersonica die over vijf jaar $1 miljard zouden kunnen bereiken.
Ondanks uitdagingen bij het aannemen van gekwalificeerd personeel en verstoringen in de commerciële satellietsector, blijft Kratos vertrouwen houden in zijn groeipotentieel, met name in de internationale markt voor doeldrones en oplossingen voor zelfrijdende voertuigen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.