Op donderdag handhaafde Bernstein zijn Market Perform-rating voor aandelen van Merck & Co. Inc. (NYSE:MRK) met een stabiel koersdoel van $110,00. Merck kondigde onlangs de wereldwijde in-licentie aan van een orale GLP1-middel van Hansoh Pharma, wat in lijn is met de strategie van het bedrijf om zich te richten op vroegere fase, kosteneffectieve kansen, vooral in China.
Merck's stap om dit middel in licentie te nemen maakt deel uit van zijn bredere doel om zijn cardiovasculaire portfolio te versterken. Met een solide omzetgroei van 6,51% en een stabiel dividendrendement van 3,29%, blijft het bedrijf financiële kracht tonen. Dean Li van Merck benadrukte de potentiële voordelen van het nieuwe middel voor cardiometabole gezondheid, die verder gaan dan de behandeling van obesitas.
Bernstein wees er echter op dat ondanks de positieve toevoeging aan Merck's cardiovasculaire aanbod, de timing uitdagingen met zich meebrengt. De concurrerende obesitasmarkt en de komende jaren met lage inkomsten voor Merck zouden de impact van het product kunnen beïnvloeden.
Het betreffende product zal naar verwachting stevige concurrentie ondervinden bij het betreden van een markt met verschillende andere orale GLP1-middelen in verschillende ontwikkelingsfasen. Bernstein merkt op dat dit nieuwe product van Merck waarschijnlijk achter zal lopen op concurrenten zoals Orforglipron van Eli Lilly, Danuglipron van Pfizer, CT-966 van Roche, en VK2735 van Viking, die zich allemaal in verschillende fasen van klinische proeven bevinden.
Bernstein's bevestiging van de Market Perform-rating suggereert dat hoewel de licentieovereenkomst een strategische zet is voor Merck, het analistenbureau verwacht dat de onmiddellijke marktomstandigheden en concurrentie de korte termijn vooruitzichten van het bedrijf niet significant zullen veranderen.
Het koersdoel van $110,00 weerspiegelt deze visie, hoewel de Fair Value-analyse van InvestingPro suggereert dat het aandeel momenteel ondergewaardeerd is, met aanvullende inzichten beschikbaar in het uitgebreide Pro Research Report over deze prominente farmaceutische speler. De lage volatiliteit van het aandeel (Beta: 0,4) kan aantrekkelijk zijn voor op stabiliteit gerichte beleggers.
In ander recent nieuws kondigde Merck & Co., Inc. positieve resultaten aan van twee cruciale fase 3-onderzoeken voor zijn onderzoeksbehandeling voor HIV-1, doravirine/islatravir (DOR/ISL), waarbij de primaire werkzaamheidseindpunten werden bereikt.
In andere ontwikkelingen sloot Merck een licentieovereenkomst met Hansoh Pharma voor de ontwikkeling van HS-10535, een preklinisch oraal klein molecuul met potentiële toepassingen bij cardiometabole ziekten. De deal omvat een vooruitbetaling van $112 miljoen van Merck aan Hansoh Pharma, met potentiële mijlpaalbetalingen die kunnen oplopen tot $1,9 miljard.
BMO Capital handhaafde zijn Outperform-rating voor Merck-aandelen na de strategische zet, terwijl Bernstein SocGen Group zijn Market Perform-rating handhaafde ondanks het besluit van het bedrijf om twee oncologieprogramma's stop te zetten. De omzet van Merck in het derde kwartaal van 2024 steeg met 4% tot $16,7 miljard, gedreven door sterke verkopen van zijn kankermedicijn KEYTRUDA en de introductie van WINREVAIR.
Deze recente ontwikkelingen tonen Merck's voortdurende inzet om zijn onderzoeks- en ontwikkelingspijplijn uit te breiden en onvervulde medische behoeften aan te pakken. De robuuste financiële gezondheid van het bedrijf, weerspiegeld in zijn consistente omzetgroei en dividendrendement, ondersteunt zijn lopende onderzoeksinitiatieven. Dit zijn de recente ontwikkelingen uit de activiteiten van Merck.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.