Op woensdag heeft Evercore ISI zijn vooruitzichten voor de aandelen van Zions Bancorp (NASDAQ:ZION) bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van $61 naar $68, met behoud van een Outperform-rating. Als reden voor de aanpassing werd het toegenomen vertrouwen van het bedrijf in de fundamentele prestaties van het bedrijf genoemd.
De herziening volgt op investeerdersvergaderingen die vorige week in Boston werden gehouden met Zions Bancorp's CFO Ryan Richards en Head of Investor Relations Andrea Christoffersen. De discussies richtten zich op de netto rente-inkomsten (NII), de dynamiek van de netto rentemarge (NIM), kostenbeheersing, kredietkwaliteit en verwachte regelgevende veranderingen na de Trump-verkiezing.
Evercore ISI toonde zich optimistisch over het potentieel van Zions Bancorp voor een fundamenteel keerpunt, dat naar verwachting de rendementen in 2025 en 2026 zal versterken. Verwacht wordt dat het NII-momentum van de bank zal aanhouden, ondersteund door een verbeterende leningvraag en een verschuiving weg van conservatieve depositoprijzen. Bovendien zal de omzetgroei waarschijnlijk profiteren van de uitbreiding van kapitaalmarktactiviteiten en een toegenomen penetratie in vermogensbeheer.
De analyse benadrukte ook het efficiënte kostenbeheer van Zions Bancorp, waaronder de voltooiing van een conversie van het depositosysteem, wat zou moeten bijdragen aan efficiëntieverbeteringen. Ondanks enkele zorgen over krediet, vooral in commercieel vastgoed, blijft de vooruitzicht voor beheersbare verliezen positief.
Het rapport wees erop dat de aandelen van Zions Bancorp sinds het derde kwartaal van 2024 earnings rapport de Bank Index (BKX) met 9,5% hebben overtroffen en met 4,8% sinds de Trump-verkiezing. Desondanks worden de aandelen van de bank nog steeds met een bescheiden korting verhandeld in vergelijking met concurrenten, met een koers-winstverhouding (K/W) van 12,5 keer voor 2025, tegenover 12,8 keer voor concurrenten.
Tot slot herhaalde Evercore ISI zijn Outperform-rating voor Zions Bancorp, gebaseerd op het verbeterende groei- en rendementsprofiel van de bank. De schattingen van het bedrijf voor de onderneming blijven op dit moment ongewijzigd, maar het koersdoel is aangepast om hogere sectorwaarderingen weer te geven.
In ander recent nieuws heeft Zions Bancorporation een regulier kwartaaldividend van $0,43 per gewoon aandeel en kwartaal cashdividenden op zijn eeuwigdurende preferente aandelen aangekondigd, wat de financiële gezondheid en consistente prestaties weerspiegelt.
Het bedrijf rapporteerde ook een indrukwekkende operationele winst per aandeel (EPS) van $1,36, waarmee de consensusschatting van $1,17 werd overtroffen, en een stijging van de nettowinst naar $204 miljoen. Daarnaast heeft Zions Bancorp plannen om vier FirstBank-filialen in Californië over te nemen, in afwachting van goedkeuring door de toezichthouders.
Verschillende financiële bedrijven hebben het koersdoel van Zions Bancorp naar boven bijgesteld vanwege de sterke financiële prestaties. Keefe, Bruyette & Woods verhoogde het koersdoel naar $56,00, waarbij werd gewezen op het robuuste kostenbeheer van de bank en de positieve operationele hefboom die tegen 2025 wordt verwacht.
Ook Piper Sandler, RBC Capital Markets, Baird en Stephens hebben hun koersdoelen voor Zions Bancorp naar boven bijgesteld, met behoud van neutrale ratings.
Deze herzieningen komen in de nasleep van de indrukwekkende financiële prestaties van Zions Bancorp en de sterke kredietkwaliteit van de bank, ondanks enige negatieve risicomigratie in multifamily en commerciële classificaties. Analisten voorspellen een stabiele tot licht stijgende leninggroei en een stijging van 1,4% in de netto rente-inkomsten in Q3 2025. Deze recente ontwikkelingen werpen licht op de financiële gezondheid en toekomstperspectieven van Zions Bancorp.
InvestingPro Inzichten
Recente gegevens van InvestingPro ondersteunen de optimistische vooruitzichten van Evercore ISI voor Zions Bancorp (NASDAQ:ZION). De K/W-verhouding van de bank van 13,69 sluit nauw aan bij de schatting van Evercore, wat de relatief aantrekkelijke waardering ten opzichte van concurrenten bevestigt. Deze waardering wordt nog aantrekkelijker als we kijken naar de sterke prestatiemaatstaven van Zions.
InvestingPro-gegevens laten indrukwekkende totale koersrendementen zien, met een winst van 31,69% over de laatste drie maanden en een opmerkelijke 87,82% over het afgelopen jaar. Deze cijfers onderstrepen het groeiende vertrouwen van de markt in de strategie en het potentieel van Zions, zoals benadrukt in de analyse van Evercore.
Two belangrijke InvestingPro Tips ondersteunen verder de positieve vooruitzichten. Ten eerste heeft Zions "zijn dividend 12 opeenvolgende jaren verhoogd", wat een consistente creatie van aandeelhouderswaarde aantoont. Ten tweede hebben "13 analisten hun winstvooruitzichten naar boven bijgesteld voor de komende periode", wat aansluit bij de verwachtingen van Evercore van verbeterde prestaties in de nabije toekomst.
Voor beleggers die een dieper inzicht willen krijgen in het potentieel van Zions Bancorp, biedt InvestingPro 11 aanvullende tips, die een uitgebreid beeld geven van de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.