Op vrijdag handhaafde Piper Sandler een Neutraal advies voor Asana (NYSE:ASAN), een werkbeheerplatform dat momenteel handelt op €15,46 met een marktkapitalisatie van €3,53 miljard, maar verhoogde het koersdoel naar €19,00 van het eerdere €12,00. Deze aanpassing weerspiegelt een optimistischere waardering van de vooruitzichten van het bedrijf, ondanks een uitdagende marktomgeving.
Volgens InvestingPro handelt het aandeel dicht bij zijn Fair Value, waarbij verschillende belangrijke metrics zowel kansen als uitdagingen voor de toekomst suggereren.
Asana heeft te maken met verhoogde budgetcontrole en verlengde verkoopprocessen. De vooruitzichten van het bedrijf voor het vierde kwartaal wijzen op een groei van 10%, wat het derde opeenvolgende kwartaal van stabilisatie van de omzet zou betekenen. Dit sluit aan bij de indrukwekkende omzetgroei van 13,65% over de afgelopen twaalf maanden en de opmerkelijke bruto winstmarge van 89,67%, zoals gerapporteerd door InvestingPro.
De verbetering wordt deels toegeschreven aan een groeiende bijdrage van niet-technologiesectoren, die nu ongeveer 66% van Asana's verkoop uitmaken.
De analist van Piper Sandler merkte op dat het herziene koersdoel is gebaseerd op hogere schattingen en een verhoogde doelmultiple van ondernemingswaarde ten opzichte van vrije kasstroom (EV/FCF) van 20 keer, verhoogd van de eerdere 18 keer. Deze wijziging is bedoeld om beter aan te sluiten bij de verbeterende waarschijnlijkheid dat Asana's groei stabiliseert in de lage tieners.
Van Asana's nieuwe CFO, Sonalee Parekh, wordt verwacht dat zij begin maart een kostenherverdelingsplan zal presenteren, wat suggereert dat een pad naar positieve vrije kasstroom of winstgevendheid aanstaande kan zijn. De aandelen van het bedrijf hebben een aanzienlijke stijging doorgemaakt, met een toename van meer dan 38% in de afgelopen drie maanden.
De analist benadrukte dat om een verdere uitbreiding van de waarderingsmultiple van het bedrijf te rechtvaardigen, bewijs van bredere adoptie van Asana's AI Studio en een sterkere toewijding aan kostendiscipline noodzakelijk zouden zijn. Deze factoren worden beschouwd als essentieel voor het verbeteren van de financiële prestaties van het bedrijf en het rechtvaardigen van een nog hogere aandelenwaardering.
De uitgebreide analyse van InvestingPro beoordeelt Asana's algehele financiële gezondheid als 'REDELIJK', met gedetailleerde inzichten beschikbaar in het Pro Research Report, dat een diepgaande analyse biedt van dit en 1.400+ andere Amerikaanse aandelen.
In ander recent nieuws is Asana's financiële prestatie een punt van interesse geweest voor meerdere analistenbureaus. De Q3-resultaten van het bedrijf overtroffen de verwachtingen, met een omzet van €184 miljoen, een stijging van 10% jaar-op-jaar. Asana's niet-GAAP EPS van (€0,02) presteerde ook beter dan de consensusschattingen van (€0,07).
Baird, Jefferies en Citi hebben allemaal hun koersdoelen voor Asana aangepast, waarbij ze deze respectievelijk op €19, €16 en €16 hebben gezet, terwijl ze een neutraal advies handhaven. JMP Securities valt op met een optimistischer koersdoel van €25 en een Market Outperform-rating. KeyBanc Capital Markets verhoogde de rating van Asana van Underweight naar Sector Weight, wat wijst op een verwachting dat de prestaties van het bedrijf in lijn zullen zijn met de algehele prestaties van de sector.
Het AI Studio-product, recent uitgebracht door Asana, heeft veelbelovende vroege resultaten laten zien en zal naar verwachting een belangrijke focus zijn in de toekomst. De nieuwe functie heeft het potentieel om de traditionele op zitplaatsen gebaseerde inkomsten te overtreffen, wat duidt op een strategische verschuiving in het inkomstenmodel van het bedrijf. Ondanks enige verzwakking in de netto-inkomstenretentiemetrieken heeft Asana groei gezien in niet-technologiesectoren en stabiliteit in zijn kerntechnologiesegment.
Deze ontwikkelingen vertegenwoordigen recente vorderingen in Asana's prestaties en strategische richting. Analistenbureaus, waaronder Baird en Jefferies, zijn van plan om met Asana's nieuwe CFO, Sonalee Parekh, te overleggen om verder inzicht te krijgen in de strategieën van het bedrijf voor groei en kostenbesparende maatregelen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.