Op vrijdag handhaafde Guggenheim een positieve houding ten opzichte van Restoration Hardware (NYSE: RH) en verhoogde het koersdoel van het aandeel naar €550 van €425, terwijl het koopadvies werd herhaald. RH, momenteel verhandelend op €381,38, heeft een sterke stijging van 37,7% laten zien over de afgelopen zes maanden. De aanpassing volgt op de prestaties van Restoration Hardware in het derde kwartaal, die in lijn waren met de omzetverwachtingen van het bedrijf en een robuuste groei lieten zien. Volgens InvestingPro wordt RH momenteel verhandeld tegen premium waarderingen, waarbij verschillende belangrijke maatstaven suggereren dat het aandeel boven zijn reële waarde wordt verhandeld.
Restoration Hardware rapporteerde een stijging van 13% in de totale vraagomzet voor het derde kwartaal, passend binnen de voorspelde range van 12-14%. Met een algemene Financial Health Score beoordeeld als 'REDELIJK' door InvestingPro, handhaaft het bedrijf een solide bruto winstmarge van 44,4%. Opmerkelijk is dat november een verdere versnelling tot 18% in de totale vraag zag, waarbij de vraag naar het RH-merk met 24% steeg. Vroege decembertrends wijzen op een nog indrukwekkendere groei van 30% in de vraag naar het RH-merk. Deze positieve ontwikkelingen komen na de recente lancering van het nieuwe RH Modern-bronboek, dat ongeveer 54 nieuwe collecties introduceerde.
De aanstaande productlanceringen van het bedrijf, waaronder 89 nieuwe RH Interiors-collecties en 8 nieuwe RH Outdoor-collecties gepland voor begin februari 2025, hebben het vertrouwen van Guggenheim versterkt. Het bedrijf verwacht dat de kernproductkenmerken van Restoration Hardware, zoals besproken tijdens hun Field Trip in oktober, het bedrijf zullen aandrijven om piekvraagniveaus te bereiken in de komende 12 tot 24 maanden.
In het licht van deze factoren heeft Guggenheim zijn schattingen bijgewerkt en Restoration Hardware herbevestigd als een topkeuze. Het commentaar van de analist benadrukt de fundamentele ondersteuning van de resultaten van het derde kwartaal voor het basis-tot-bull-case kader voor 2025, dat een winst per aandeel (EPS) van €15,00-20,00 projecteert, aanzienlijk boven de consensusverwachting van ongeveer €11,90.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.