Op vrijdag heeft Chardan Capital Markets zijn beoordeling van aandelen Editas Medicine (NASDAQ:EDIT) aangepast, waarbij de rating van Kopen naar Neutraal werd verlaagd. Dit zet extra druk op een aandeel dat het afgelopen jaar al meer dan 81% is gedaald. Volgens InvestingPro data worden de aandelen van het bedrijf verhandeld nabij hun 52-weeks dieptepunt van $1,86, hoewel analyse suggereert dat het aandeel op de huidige niveaus mogelijk ondergewaardeerd is.
De ratingwijziging volgt op de aankondiging van Editas Medicine op 12 december dat het zich volledig zal richten op de ontwikkeling van in vivo-therapieën. Deze strategische koerswijziging komt nadat het bedrijf er niet in slaagde een partner te vinden voor zijn ex vivo-bewerkte sikkelcel- en bèta-thalassemietherapie, reni-cel.
Editas Medicine heeft besloten de ontwikkeling van reni-cel stop te zetten en het personeelsbestand met ongeveer 65% te verminderen, inclusief het vertrek van de Chief Medical Officer. Het herstructureringsproces zal naar verwachting eind juni 2025 zijn afgerond. Het management verwacht dat dit de cashpositie van het bedrijf zal verlengen tot het tweede kwartaal van 2027, wat een verbetering is ten opzichte van de eerdere prognose die tot het tweede kwartaal van 2026 liep.
InvestingPro data laat zien dat het bedrijf een gezonde current ratio van 3,75 handhaaft en meer contanten dan schulden op de balans heeft, hoewel het momenteel snel door zijn kasmiddelen heen brandt. InvestingPro-abonnees hebben toegang tot meer dan 15 aanvullende financiële gezondheidsindicatoren en gedetailleerde analyse van de cashpositie van het bedrijf.
Het besluit om reni-cel stop te zetten was niet geheel onverwacht, gezien de aankondiging van het bedrijf in oktober om zich te concentreren op in vivo-therapieën en een partner te zoeken voor reni-cel. Op dat moment had Chardan Capital Markets de slagingskans voor reni-cel al verlaagd naar 40%, waarbij zorgen werden geuit over de commerciële vooruitzichten van het programma en toenemende concurrentie, met name van Beam's base editing sikkelceltherapie, BEAM-101, die momenteel niet beoordeeld is.
Nu de potentiële opwaartse beweging van een reni-cel deal van tafel is en er beperkte informatie is over de in vivo-pijplijn, heeft Chardan Capital Markets ervoor gekozen om zijn koersdoel in te trekken en een afwachtende houding aan te nemen met betrekking tot de waardetoename van Editas Medicine op korte termijn. Het resterende personeel van Editas zal zich concentreren op het bevorderen van in vivo-inspanningen, met als doel binnen ongeveer twee jaar een proof-of-concept bij mensen te bereiken voor een programma.
Editas Medicine heeft onlangs vooruitgang gemeld in zijn in vivo hematopoëtische stamcel (HSC) bewerkingsinspanningen. Het bedrijf heeft 40% bewerking bereikt bij de HBG1/2-promotor in muizen geënt met menselijke HSC's na een enkele dosis van zijn gerichte LNP-technologie.
Dit resulteerde in de inductie van foetaal hemoglobine in ongeveer 20% van de menselijke rode bloedcellen in de dieren een maand na dosering. Dit bouwt voort op de 29% bewerking in hematopoëtische stam- en voorlopercellen die in oktober werd gerapporteerd.
Editas zal echter naar verwachting concurrentie ondervinden van andere bedrijven die werken aan in vivo HSC-bewerking/engineering, zoals Beam, CRISPR Therapeutics, Intellia, en private entiteiten zoals Orna en Tessera, die verschillende bewerkings- en afleveringstechnologieën onderzoeken.
Met een marktkapitalisatie van slechts $157 miljoen en analistenkoersdoelen variërend van $1 tot $13, kunnen investeerders die diepere inzichten zoeken toegang krijgen tot uitgebreide waarderingsmetrieken en een gedetailleerd Pro Research Report via InvestingPro, dat meer dan 1.400 Amerikaanse aandelen dekt met expertanalyse en bruikbare informatie.
In ander recent nieuws heeft Editas Medicine aanzienlijke ontwikkelingen en strategische verschuivingen doorgemaakt. Het bedrijf kondigde de beëindiging van zijn reni-cel programma aan en een personeelsvermindering van 65%, waardoor de financiële runway wordt verlengd tot het tweede kwartaal van 2027. Editas richt zich nu op in vivo-genbewerking, specifiek gericht op lever- en hematopoëtische stamcellen.
Analistenbureaus, waaronder RBC Capital Markets en Baird, hebben hun koersdoelen aangepast, waarbij ze respectievelijk Sector Perform en Outperform ratings handhaven. Truist Securities en Stifel verlaagden het aandeel van het bedrijf van Kopen naar Houden, verwijzend naar de beëindiging van de ontwikkeling van reni-cel en de verlengde tijdlijn voor de in vivo-therapieën van het bedrijf.
Ondanks deze aanpassingen meldde Editas Medicine preklinisch succes in genbewerking van hematopoëtische stamcellen, wat mogelijk sikkelcelziekte en bèta-thalassemie zou kunnen behandelen. Dit succes, samen met de sterke liquiditeitspositie van het bedrijf, leidde tot analistenupgrades van BofA Securities en Evercore ISI naar respectievelijk Kopen en Outperform. Dit zijn de recente ontwikkelingen die de toekomstige richting van Editas Medicine vormgeven.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.