Het Amerikaanse chemiebedrijf Chemours (NYSE:CC) Company, beter bekend als Chemours, heeft zojuist 650 miljoen dollar opgehaald via de emissie van een lening verkrijgbaar in coupures van 2.000 dollar.
De nieuwe obligatie noteert op de secundaire markt aan 100,23% van de nominale waarde, wat overeenkomt met een rendement van 4,59% op basis van een looptijd tot 15 november 2029 en een coupon van 4,625%. Het betreft dus een High Yield obligatie, zoals ook blijkt uit de "B" rating bij Standard & Poor's.
Moody's heeft een "B1"-rating, ook in de speculatieve categorie. Het ratingagentschap voegde eraan toe dat het deze nieuwe emissie als positief beschouwt, aangezien het Chemours in staat stelt zijn financieringskosten te verlagen en de looptijd van zijn schulden te verlengen. Met het opgehaalde geld wil de chemiegroep de obligatie van 750 miljoen dollar met een coupon van 7% die tot 2025 loopt herfinancieren.
De koning van Teflon
Chemours is het resultaat van 200 jaar ervaring in de chemiesector, het bedrijf ontstond als een spin-off van DuPont Nemours in 2015. De naam Chemours weerspiegelt de gehechtheid van de groep aan chemie als wetenschap en combineert deze met de historische achternaam Nemours.
Chemours, gespecialiseerd in gefluoreerde producten en chemische oplossingen, ligt ook aan de oorsprong van Teflon. Dat is een fluorpolymeer dat tegenwoordig veel wordt gebruikt in kookgerei (anti-aanbaklaag), maar ook in textiel (waardoor dit water-en vuilafstotende eigenschappen krijgt), communicatiekabels, auto-onderdelen en ruimtevaart.
Naast Teflon heeft de groep een hele reeks producten ontwikkeld, die aan te treffen zijn in kunststoffen en coatings, koel- en airconditioningsystemen, mijnbouwactiviteiten en tal van industriële toepassingen.
Andere merken van de groep zijn onder meer Ti-Pure (pigmenten voor coatings, kunststoffen en laminaten), Krytox (hoogwaardige smeermiddelen), Viton (rubberen afdichtingen, horlogebandjes en andere draagbare elektronische accessoires), Opteon (koelmiddelen voor vloeistoffen), Freon (koelmiddelen)…
De groep is gevestigd in Delaware in de Verenigde Staten en heeft een marktkapitalisatie van ongeveer 5,60 miljard dollar op de beurs van Wall Street. Het bedrijf heeft ongeveer 6.500 mensen in dienst en beschikt over 30 productiesites om meer dan 4.000 klanten in ruim 130 landen te bedienen. Chemours boekte in het laatste boekjaar een omzet van 4,97 miljard dollar. De laatste kwartaalresultaten zijn beschikbaar via deze URL-link.