Op maandag heeft een analist van Stifel het koersdoel voor S&P Global (NYSE:SPGI) aangepast, waarbij het werd verhoogd naar $560 van de eerdere $540, terwijl het koopadvies op het aandeel werd gehandhaafd. De herziening volgt op de robuuste prestaties van S&P Global in het derde kwartaal, die met name werden aangedreven door de Ratings-divisie, profiterend van hoge niveaus van schulduitgifte. Ook de Indices-divisie droeg positief bij aan de resultaten.
De vooruitzichten van het bedrijf voor schulduitgifte zijn naar boven bijgesteld, met verwachtingen van een groei van 50% in 2024, een aanzienlijke stijging ten opzichte van de eerder verwachte 25%. Deze groei wordt niet alleen toegeschreven aan vervroegde activiteit, maar ook aan een toename van dividend-herkapitalisaties en een opleving van fusies en overnames, wat wijst op een algehele verbetering van de onderliggende markt.
De analist van Stifel gelooft dat de huidige marktdynamiek mogelijk de uitdagende vergelijkingen kan compenseren waarmee de Ratings-divisie in 2025 te maken kan krijgen. In het licht van deze ontwikkelingen heeft Stifel zijn winstverwachtingen voor S&P Global voor het vierde kwartaal van 2024 en het volledige jaar 2025 naar boven bijgesteld.
Het nieuwe koersdoel van $560 voor S&P Global is gebaseerd op dezelfde waarderingsmethodologie die Stifel eerder hanteerde. Het bedrijf heeft echter zijn doel bijgewerkt om de huidige schattingen en marktwaarderingen te weerspiegelen, wat duidt op aanhoudend vertrouwen in de prestaties van het bedrijf.
In ander recent nieuws rapporteerde S&P Global een jaar-op-jaar stijging van 16% in de totale omzet voor het derde kwartaal van 2024, tot $3,6 miljard. De ratings-divisie van het bedrijf droeg aanzienlijk bij aan deze groei, met een stijging van de transactie-inkomsten van meer dan 80%. De aangepaste verwaterde winst per aandeel (EPS) kende ook een groei van 21%, voornamelijk door margegroei en aandeleninkoop.
Baird en BofA Securities hebben beide hun vooruitzichten voor S&P Global bijgewerkt, waarbij Baird zijn koersdoel verhoogde naar $575 en een Outperform-rating handhaafde, terwijl BofA Securities zijn koersdoel aanpaste naar $610 en een koopadvies op het aandeel behield. Beide bedrijven benadrukten de sterke prestaties van S&P Global en het potentieel voor toekomstige winstgroei.
Daarnaast heeft S&P Global leiderschapsveranderingen aangekondigd, waarbij Eric Aboaf in februari 2025 zal toetreden als CFO en Saugata Saha President van de Market Intelligence Division zal worden. Tot slot heeft het bedrijf zijn omzetgroeiverwachting voor 2024 verhoogd naar tussen 11,5% en 12,5%, met schattingen voor de aangepaste verwaterde EPS variërend van $15,10 tot $15,30.
InvestingPro Inzichten
De sterke prestaties en positieve vooruitzichten van S&P Global worden verder ondersteund door recente gegevens van InvestingPro. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt een indrukwekkende €152,24 miljard, wat zijn belangrijke positie in de financiële informatie- en analysesector weerspiegelt.
InvestingPro Tips benadrukken de financiële kracht en consistente prestaties van S&P Global. Het bedrijf heeft 54 jaar op rij dividenduitkeringen gehandhaafd en heeft 11 jaar achtereen zijn dividend verhoogd, wat een toewijding aan aandeelhoudersrendement laat zien die in lijn is met de positieve vooruitzichten genoemd in het artikel. Bovendien heeft S&P Global een perfecte Piotroski Score van 9, wat duidt op een sterke financiële gezondheid over verschillende metrics.
De omzetgroei van het bedrijf van 12,1% over de laatste twaalf maanden en een robuuste groei van 15,92% in het meest recente kwartaal onderstrepen de sterke prestaties die door de analist van Stifel zijn opgemerkt. Deze groei is bijzonder indrukwekkend gezien de omvang en marktpositie van S&P Global.
Het is vermeldenswaardig dat hoewel S&P Global tegen een relatief hoge koers-winstverhouding van 43,35 handelt, de PEG-ratio van 0,92 suggereert dat het aandeel mogelijk nog steeds ondergewaardeerd is ten opzichte van zijn groeiverwachtingen. Dit zou aanvullende context kunnen bieden voor het verhoogde koersdoel en koopadvies van Stifel.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 11 aanvullende tips voor S&P Global, die een dieper inzicht geven in de financiële positie en marktvooruitzichten van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.