Citi heeft dinsdag het koersdoel voor Roblox Corp. (NYSE:RBLX) verhoogd naar $63, een stijging ten opzichte van het eerdere doel van $53, terwijl het Buy-advies voor het aandeel werd gehandhaafd. De aanpassing volgt op de financiële prestaties van het bedrijf in het derde kwartaal, die de consensusverwachtingen op verschillende belangrijke punten overtroffen.
Roblox rapporteerde hogere boekingen dan verwacht, een hoger gemiddeld boekingsbedrag per dagelijks actieve gebruiker (DAU), en een toename van het aantal DAU's, waardoor het management de verwachtingen voor het hele jaar naar boven heeft bijgesteld. In reactie op de resultaten van het derde kwartaal en de herziene vooruitzichten voor het hele jaar heeft Citi zijn financiële model voor Roblox bijgewerkt, waarbij een stijging van de netto boekingen en aangepaste EBITDA wordt voorspeld voor de jaren 2025 tot en met 2027.
Ondanks de positieve aanpassingen wijst het bijgewerkte model van Citi op een lichte daling van de schattingen voor DAU's en vrije kasstroom (FCF). Het bedrijf verschoof ook zijn waarderingsjaar van 2025 naar 2026, wat bijdroeg aan het nieuwe koersdoel. Het doel is gebaseerd op een waardering van ongeveer 35 keer de voorspelde vrije kasstroom plus netto contanten.
De analist van Citi benadrukte deze updates en de redenering achter het gehandhaafde Buy-advies, waarbij de nadruk werd gelegd op het sterke kwartaal en de optimistische toekomstverwachtingen voor Roblox. De prestaties van het bedrijf en de daaropvolgende financiële aanpassingen onderstrepen het vertrouwen in het groeipotentieel en operationeel succes.
In ander recent nieuws heeft Roblox Corporation zijn koersdoelen door meerdere financiële instellingen zien verhogen na een sterk derde kwartaal. Deutsche Bank verhoogde zijn doel naar $60, verwijzend naar robuuste boekingen van $1,13 miljard, een stijging van 34% op jaarbasis. Het bedrijf schrijft dit succes toe aan vooruitgang in AI-gestuurde algoritmen, verbeterde conversiepercentages van betalers, en een toename van de gemiddelde boekingen per dagelijks actieve gebruiker (DAU), die steeg naar 88,9 miljoen, een stijging van 27% op jaarbasis.
Macquarie verhoogde ook zijn koersdoel naar $58, en prees Roblox's vermogen om zijn activiteiten effectief te benutten. Needham, BTIG en Barclays volgden en verhoogden hun doelen naar respectievelijk $60, $56 en $50, waarbij ze allemaal de sterke winst- en omzetgroei van het bedrijf erkenden. Roblox rapporteerde een stijging van 29% in de omzet, die uitkwam op $919 miljoen, en een groei van 34% in boekingen, die $1,13 miljard bereikten.
De verwachting voor de boekingen in het vierde kwartaal van Roblox staat op $1,34-$1,36 miljard, wat een stijging van 20% op jaarbasis vertegenwoordigt op het middenpunt, wat 4% hoger is dan de verwachtingen van analisten. Bedrijven zoals Deutsche Bank en Macquarie blijven optimistisch over de toekomst van Roblox, en merken op dat het groeimentum wordt gedreven door significante verbeteringen aan het platform.
Ondanks de robuuste prestaties zal het vierde kwartaal worden vergeleken met de PlayStation-lancering van vorig jaar, waarbij de verwachting uitgaat van een vlakke groei voor console-boekingen.
InvestingPro Inzichten
De recente prestaties van Roblox komen overeen met verschillende belangrijke metrieken en inzichten van InvestingPro. De omzetgroei van het bedrijf van 27,98% over de laatste twaalf maanden tot en met Q3 2024 ondersteunt de optimistische vooruitzichten van Citi. Deze groei wordt verder versterkt door een InvestingPro Tip die aangeeft dat analisten een omzetgroei verwachten in het huidige jaar.
Ondanks het positieve omzettraject is het vermeldenswaard dat Roblox momenteel niet winstgevend is, met een operationele winstmarge van -34,91% voor dezelfde periode. Dit sluit aan bij een andere InvestingPro Tip die suggereert dat analisten niet verwachten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn.
De markt lijkt toekomstig groeipotentieel in te prijzen, zoals blijkt uit het feit dat Roblox wordt verhandeld tegen een hoge omzetwaarderingsmultiple en dicht bij zijn 52-weken hoogtepunt. De recente prestaties van het aandeel zijn bijzonder sterk geweest, met een rendement van 19,08% over de afgelopen maand en 36,87% over de afgelopen drie maanden.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 14 aanvullende tips voor Roblox, die een dieper inzicht geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.