Craig-Hallum heeft vrijdag zijn vooruitzichten voor Kura Sushi USA Inc. (NASDAQ:KRUS) bijgesteld en het koersdoel verlaagd van $130 naar $120, terwijl het aandeel nog steeds wordt aanbevolen als buy. De aanpassing kwam nadat Kura Sushi voorlopige financiële resultaten rapporteerde voor het derde fiscale kwartaal die achterbleven bij de verwachtingen, voornamelijk als gevolg van onverwachte verkoopzwakte in de Californische markt. Deze daling volgde op de implementatie van de FAST Act.
Kura Sushi's herziene prognose voor het fiscale jaar 2024 stelt het middelpunt van de omzetverwachting nu $8,5 miljoen lager, wat aangeeft dat het bedrijf ervan overtuigd is dat de zwakkere verkooptrend zich in juni voortzet. Ondanks de samenwerking met Dragon Ball die in mei van start ging, genereerde het initiatief niet voldoende opwinding om de effecten van de hogere prijzen in de sector, die Californische consumenten onder druk zetten, te compenseren.
Zelfs met deze uitdagingen, verwacht Kura Sushi bijna 20% marges op restaurantniveau voor het derde fiscale kwartaal, wat het bedrijf hoog positioneert binnen de casual dining industrie. Bovendien opende het bedrijf met succes vier nieuwe locaties in het derde fiscale kwartaal, waarmee het de ondergrens van zijn prognose voor het hele jaar 2024 bereikte, en is het van plan om volgende week nog een vestiging te openen.
Craig-Hallum blijft positief over de langetermijnvooruitzichten van Kura Sushi en noemt het robuuste tempo van nieuwe openingen van het bedrijf een belangrijk onderdeel van de groeistrategie. Het bedrijf verwacht dat het schaalbare concept van Kura Sushi zal zorgen voor een acht- tot tienvoudige toename in de groei van het aantal eenheden, waardoor Kura Sushi de komende tien jaar een toonaangevende groeiverhaal zal zijn in de restaurantsector. Ondanks de huidige groeivertraging wordt verwacht dat de vooruitzichten voor de rest van het kalenderjaar 2024 zullen verbeteren omdat het bedrijf zijn aanwezigheid blijft uitbreiden.
In ander recent nieuws heeft Kura Sushi USA Inc. solide financiële prestaties gerapporteerd voor het fiscale tweede kwartaal van 2024, met een totale omzet van $57,3 miljoen en een vergelijkbare omzetgroei van 3%. Ondanks een operationeel verlies en een nettoverlies voor het kwartaal, behoudt het bedrijf een gezonde kaspositie zonder schulden en is het van plan om 13 tot 14 nieuwe restaurants te openen tegen het einde van het fiscale jaar. In het licht van deze ontwikkelingen heeft Citi de vooruitzichten voor het bedrijf bijgesteld en het koersdoel verlaagd van $101 naar $79. De rating blijft echter neutraal. Deze bijstelling volgt op een bescheiden omzetgroei van 0,6% in het derde fiscale kwartaal, die achterbleef bij de verwachtingen van Wall Street.
Investeringsfirma Piper Sandler startte de dekking van Kura Sushi met een Neutral rating en een koersdoel van $114, verwijzend naar het unieke gebruik van technologie door het bedrijf om de klantervaring en operationele efficiëntie te verbeteren. Ondanks deze sterke punten merkte het bedrijf op dat de aandelenprijs van het bedrijf al een aanzienlijke premie heeft ten opzichte van branchegenoten.
In andere ontwikkelingen heeft Kura Sushi te maken met voortdurende uitdagingen, met name in Californië, waar ongeveer een derde van de winkels zich bevindt. Deze staat wordt gezien als de belangrijkste oorzaak van de zwakker dan verwachte vergelijkbare omzet van het bedrijf.
InvesteringsPro Inzichten
Kura Sushi USA Inc. (NASDAQ:KRUS) worstelt met uitdagingen, zoals blijkt uit de recente voorlopige financiële resultaten. Desondanks toont het bedrijf tekenen van veerkracht en groeipotentieel. Volgens InvestingPro-gegevens heeft Kura Sushi een marktkapitalisatie van $ 925,3 miljoen en wordt het verhandeld tegen een hoge winstmultiple met een koers-winstverhouding van 576,06. Dit is een premium waardering die beleggers graag willen zien. Dit is een premium waardering die investeerders bereid zijn te betalen voor de winst van het bedrijf, wat suggereert dat de markt hoge verwachtingen heeft voor de toekomstige groei.
Het bedrijf heeft met name een robuuste omzetgroei doorgemaakt van meer dan 30% in de laatste twaalf maanden vanaf Q2 2024, wat een positieve indicator is van zijn expansiemogelijkheden. Bovendien was Kura Sushi de afgelopen twaalf maanden winstgevend, met een EBITDA-groei van 53,0%. Deze winstgevendheid, gecombineerd met het feit dat de liquide middelen van het bedrijf groter zijn dan de kortetermijnverplichtingen, biedt een buffer voor het bedrijf in het huidige economische klimaat.
InvestingPro Tips benadrukken dat analisten voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn en dat het een sterk rendement heeft over de afgelopen vijf jaar. Deze tips ondersteunen het idee dat Kura Sushi een solide basis heeft voor groei. Voor lezers die dieper willen ingaan op de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van Kura Sushi, zijn er 16 extra InvestingPro Tips beschikbaar op https://www.investing.com/pro/KRUS. Deze tips kunnen waardevolle inzichten bieden voor het maken van weloverwogen investeringsbeslissingen.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in toegang tot deze inzichten, gebruik de couponcode PRONEWS24 om een extra 10% korting te krijgen op een jaarlijks of tweejaarlijks Pro en Pro+ abonnement, dat een uitgebreide analyse biedt die nuttig kan zijn bij het beoordelen van het investeringspotentieel van Kura Sushi.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.