JPMorgan heeft donderdag de vooruitzichten voor AbbVie (NYSE:ABBV) geactualiseerd en het koersdoel verhoogd van $190 naar $210, met behoud van een overwogen rating voor het aandeel. De aanpassing volgt op de tweedekwartaalresultaten van AbbVie, die aanleiding gaven tot wijzigingen in het financiële model van het bedrijf.
Het herziene model houdt rekening met verschillende factoren, waaronder aanhoudende prestaties van de geneesmiddelen Skyrizi en Rinvoq van het farmaceutische bedrijf en een verwachte groei van de winst per aandeel (WPA) in 2025 die in lijn ligt met de omzet. JPMorgan merkte echter ook een daling op in de kortetermijnprognoses voor AbbVie's Aesthetics-franchise en een lichte daling in de Amerikaanse verkoop van Humira, een van de best verkopende medicijnen van het bedrijf.
Voor het jaar 2024 verwacht JPMorgan nu dat de totale omzet van AbbVie ongeveer $55,8 miljard zal bedragen, iets boven de richtlijn van het bedrijf van ongeveer $55,5 miljard. De EPS-schatting voor hetzelfde jaar is vastgesteld op $10,86, wat binnen het richtbereik van AbbVie van $10,71 tot $10,91 valt. Vooruitkijkend naar 2025 verwacht het bedrijf een omzetgroei van ongeveer 5,6% en een winst per aandeel van $12,07, wat duidt op een stijging van 5,3% exclusief in-process research and development (IPRD).
JPMorgan is positief over de waardering van AbbVie en merkt op dat de kernactiviteiten van het bedrijf de verwachtingen overtreffen. Aangezien Humira na verloop van tijd minder belangrijk wordt - het bedrijf schat dat de Humira-omzet na 2025 minder dan $10 van de netto contante waarde (NCW) voor AbbVie zal vertegenwoordigen - ziet JPMorgan potentieel voor verdere uitbreiding van de waardering. Het bedrijf verwacht ook extra groeimogelijkheden voor AbbVie met de komende gegevens over emraclidine, dat werd verworven via de CERE-transactie, en de algemene groeivooruitzichten van het bedrijf na 2025.
In ander recent nieuws heeft AbbVie Inc . zijn jaarlijkse winstverwachting verhoogd dankzij een stijging van de verkoop van zijn assortiment immunologische geneesmiddelen. De herziene prognose van de farmaceutische gigant komt na het overtreffen van de verwachtingen van Wall Street voor het tweede kwartaal, met een kwartaalomzet van $14,46 miljard en een aangepaste winst van $2,65 per aandeel. BMO Capital Markets handhaafde een Outperform rating voor AbbVie en verhoogde het koersdoel naar $214, als teken van vertrouwen in de toekomstige omzetgroei van het bedrijf.
AbbVie heeft ook goedkeuring aangevraagd bij de FDA en EMA voor zijn geneesmiddel upadacitinib voor de behandeling van volwassenen met reuscelarteritis, gesteund door veelbelovende resultaten van de Fase 3 SELECT-GCA studie. Het bedrijf heeft onlangs Roopal Thakkar, M.D., benoemd tot de nieuwe Executive Vice President of Research & Development en Chief Scientific Officer.
Daarnaast heeft AbbVie zijn winstverwachting voor 2024 bijgesteld als gevolg van aanzienlijke uitgaven voor onderzoek en ontwikkeling, waarbij de guidance voor het hele jaar nu ligt op een aangepaste verwaterde winst per aandeel tussen $10,61 en $10,81. Deze ontwikkelingen benadrukken de voortdurende inspanningen van AbbVie in de farmaceutische industrie.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.