H.C. Wainwright heeft het koersdoel voor Summit Therapeutics plc (NASDAQ: SMMT) verhoogd van $30 naar $45, terwijl het koopadvies voor het aandeel gehandhaafd blijft.
De aanpassing volgt op de presentatie van klinische fase 2-onderzoeksgegevens tijdens de jaarlijkse bijeenkomst van de European Society of Medical Oncology (ESMO) in Barcelona, Spanje. Summit Therapeutics presenteerde in samenwerking met partner Akeso veelbelovende resultaten voor hun geneesmiddel ivonescimab bij de behandeling van bepaalde vormen van kanker.
De gepresenteerde gegevens omvatten bevindingen uit een fase 2-onderzoek naar ivonescimab, met of zonder ligufalimab, voor de eerstelijnsbehandeling van PD-L1-positief plaveiselcelcarcinoom van het hoofd-halsgebied (1L PD-L1+ HNSCC). Daarnaast werden resultaten gedeeld van ivonescimab als onderdeel van een combinatietherapie met standaard chemotherapie, met of zonder ligufalimab, voor de eerstelijnsbehandeling van gemetastaseerde colorectale kanker (1L mCRC).
De analist van H.C. Wainwright toonde zich overtuigd van het potentieel van ivonescimab om beter te presteren dan de standaardbehandelingen voor deze indicaties. De opname van HNSCC-gegevens in hun financiële model heeft geleid tot een prognose van $15,7 miljard aan piekverkopen voor ivonescimab over alle indicaties. Deze voorspelling wordt als conservatief beschouwd in het licht van de jaarlijkse verkoop van $25 miljard van KEYTRUDA van Merck & Co., een toonaangevend geneesmiddel op de oncologiemarkt.
In ander recent nieuws hebben verschillende financiële instellingen hun koersdoelen voor Summit Therapeutics herzien en hun koopadviezen gehandhaafd, na veelbelovende gegevens uit de HARMONi-2-studie en volledige fase 3-onderzoeksresultaten.
Zo verhoogde Stifel het koersdoel naar $25, wijzend op het potentieel van Summit's bispecifieke antilichaam ivonescimab in vergelijking met bestaande behandelingen. H.C. Wainwright verhoogde eveneens het koersdoel naar $30 en handhaafde een koopadvies, gebaseerd op de prestaties van ivonescimab in het fase 3-onderzoek. Citi verhoogde het koersdoel naar $19 en herhaalde een koopadvies, waarbij de veelbelovende klinische werkzaamheid van ivonescimab werd benadrukt.
De gegevens van de HARMONi-2-studie toonden een progressievrije overlevings-hazardratio van 0,51 wanneer ivonescimab werd vergeleken met Keytruda, wat suggereert dat ivonescimab een significant voordeel kan bieden ten opzichte van PD-[L]1-antilichamen. Het management van Summit Therapeutics verwacht een uitgebreid ontwikkelingsplan dat piekopbrengsten projecteert tegen het begin van de jaren 2030, met patenten die tot ongeveer 2040 lopen.
Analisten van H.C. Wainwright en Citi hebben het potentieel van ivonescimab benadrukt in gebieden waar KEYTRUDA van Merck & Co. ineffectief is gebleken. Dit volgt op Merck's beëindiging van twee klinische onderzoeken met KEYTRUDA, wat kansen biedt voor het gebruik van ivonescimab.
InvestingPro Inzichten
Na de optimistische update van H.C. Wainwright over Summit Therapeutics (NASDAQ:SMMT), bieden InvestingPro-gegevens en -tips aanvullende context voor beleggers die het aandeel overwegen. De aanzienlijke opwaartse herzieningen van de winstverwachtingen door analisten voor de komende periode weerspiegelen de verhoogde verwachtingen na de veelbelovende klinische onderzoeksresultaten. Met de significante rendementen die het aandeel de afgelopen week, maand en jaar heeft laten zien, is het duidelijk dat de markt positief reageert op Summit's potentieel in de oncologie.
Volgens InvestingPro-gegevens heeft Summit Therapeutics een marktkapitalisatie van $23,47 miljard. Ondanks het gebrek aan winstgevendheid over de afgelopen twaalf maanden, met een aangepaste K/W-verhouding van -157,71, heeft het bedrijf een opmerkelijk totaalrendement van 1607,49% over één jaar laten zien. Deze snelle waardestijging heeft de aandelenkoers binnen 95,03% van het 52-weken hoogtepunt gebracht. De InvestingPro Fair Value schatting staat echter op $10,3, wat wijst op een discrepantie tussen de huidige waarderingen en de beoordeling van het platform.
InvestingPro Tips geven aan dat hoewel het aandeel significant is gestegen, analisten niet verwachten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, en het wordt verhandeld tegen een hoge koers-boekwaarde verhouding van 120,29. Deze inzichten, samen met het feit dat Summit Therapeutics geen dividend uitkeert, kunnen de beleggingsstrategie beïnvloeden. Voor een uitgebreidere analyse kunnen beleggers de volledige set van 17 InvestingPro Tips voor Summit Therapeutics bekijken op https://nl.investing.com/pro/SMMT.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.