Greenbrook TMS Inc. heeft definitieve overeenkomsten gesloten voor nieuwe senior secured term loans voor een totaalbedrag van ongeveer $4,3 miljoen, volgens een recente 8-K filing bij de U.S. Securities and Exchange Commission. Het bedrijf, dat gespecialiseerd is in diverse gezondheids- en aanverwante diensten, heeft de leningen afgesloten door middel van amendementen op haar bestaande kredietovereenkomst.
De eerste wijziging, gedateerd maandag 25 juni 2024, voorzag Greenbrook van een lening van $2,5 miljoen. De tweede, op woensdag 27 juni 2024, voegde nog eens $1,8 miljoen toe. De opbrengsten van deze leningen zijn bedoeld voor algemene bedrijfs- en werkkapitaaldoeleinden. Daarnaast omvatten de wijzigingen een verlenging van een verlaagd minimum liquiditeitsconvenant en de betaling in natura van een rentebetaling van $3,3 miljoen die vandaag verschuldigd is en die zal worden toegevoegd aan de hoofdsom.
Na deze wijzigingen bedraagt de uitstaande hoofdsom onder de kredietovereenkomst ongeveer $109 miljoen, waarbij het totale bedrag inclusief opgelopen rente, in natura betaalde rente en wijzigingskosten ongeveer $122 miljoen bedraagt. De leningen hebben een rentetarief van 9,0% plus de 3-maands Secured Overnight Financing Rate, met een ondergrens van 1,5% en een opslag van 0,10%. De looptijd is vastgesteld op 63 maanden, met vier jaar van alleen-rentebetalingen, gevolgd door kwartaaltermijnen vanaf 30 september 2026.
Greenbrook heeft al haar activa verpand als zekerheid voor de leningsverplichtingen. De relatie van de onderneming met Madryn Fund Administration, LLC, de administratief agent voor de kredietverstrekkers, is opmerkelijk omdat filialen van Madryn ook de grootste aandeelhouders van Greenbrook zijn. Zij hebben momenteel een economisch eigendom van 64,2% van de gewone aandelen van het bedrijf, volledig geconverteerd uit de converteerbare instrumenten onder de kredietovereenkomst en een note purchase agreement van 15 augustus 2023.
De financiële positie van het bedrijf is onder de loep genomen, met uitdagingen zoals terugkerende verliezen en de noodzaak om kapitaal aan te trekken om de activiteiten te ondersteunen. De recente kredietwijzigingen weerspiegelen de voortdurende inspanningen om de liquiditeit en financiële verplichtingen te beheren. De details van deze financiële regelingen werden eerder dit jaar bekendgemaakt in de jaar- en kwartaalverslagen van Greenbrook.
InvesteringsPro Inzichten
De recente financiële manoeuvres van Greenbrook TMS Inc., zoals beschreven in hun 8-K filing, onderstrepen het belang van inzicht in de huidige marktpositie en prestatiecijfers van het bedrijf. Volgens real-time gegevens van InvestingPro heeft Greenbrook TMS Inc. een marktkapitalisatie van slechts $3,56M, wat de waardering van het bedrijf door de markt weerspiegelt. De omzet van het bedrijf over de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 staat op $72,49M, maar het is belangrijk om een lichte daling van de omzetgroei in dezelfde periode op te merken met -0,78%. Met een brutowinstmarge van slechts 0,51% lijkt de financiële gezondheid van Greenbrook onder druk te staan.
InvestingPro Tips voor Greenbrook TMS Inc. benadrukken verschillende aandachtspunten voor beleggers. Het bedrijf heeft een aanzienlijke schuldenlast en verbruikt snel geld, wat overeenkomt met de recente noodzaak om extra leningen af te sluiten. Bovendien heeft het aandeel een hoge prijsvolatiliteit gekend en omdat de kortetermijnverplichtingen groter zijn dan de liquide middelen, blijft de financiële stabiliteit van Greenbrook precair. Analisten verwachten niet dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn en de aandelenkoers heeft de afgelopen zes maanden een flinke klap gekregen, met een daling van -65,6%. Het is ook vermeldenswaard dat Greenbrook geen dividend uitkeert, wat een overweging kan zijn voor inkomstengerichte beleggers.
Om een beter inzicht te krijgen in de financiële positie van Greenbrook en om toegang te krijgen tot aanvullende InvestingPro Tips, kunnen beleggers het volledige analysepakket van InvestingPro verkennen. Voor degenen die zich willen abonneren, gebruik couponcode PRONEWS24 om 10% extra korting te krijgen op een jaarlijks of tweejaarlijks Pro en Pro+ abonnement. Met nog 12 tips beschikbaar op InvestingPro, kunnen beleggers zichzelf uitrusten met uitgebreide inzichten om weloverwogen beslissingen te nemen over Greenbrook TMS Inc.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.