Goldman Sachs heeft dinsdag zijn vooruitzichten voor Carnival Corporation (NYSE:CCL) bijgewerkt, waarbij het koersdoel werd verhoogd van $23 naar $24, terwijl het koopadvies voor het aandeel werd gehandhaafd. Het bedrijf benadrukte verschillende positieve trends voor de cruisemaatschappij, ondanks enkele zorgen over de meest recente kwartaalprognose.
Volgens de investeringsbank lag de prognose van Carnival voor het vierde kwartaal van 2024, met name wat betreft de netto-opbrengst en EBITDA, iets onder de hoge verwachtingen van beleggers.
Dit detail werd onder de loep genomen omdat het aandeel van het bedrijf al een aanzienlijke stijging had doorgemaakt, met een stijging van 13% in de afgelopen maand vergeleken met een stijging van 4% voor de S&P 500. Deze prestatie suggereerde dat de positieve resultaten van het derde kwartaal mogelijk al in de aandelenkoers waren verwerkt.
De analist van Goldman Sachs identificeerde echter drie belangrijke factoren die een positieve langetermijnvisie voor Carnival ondersteunen. Ten eerste ervaart het bedrijf een robuust boekings- en prijsmomentum dat naar verwachting zal versnellen richting 2025.
Ten tweede steeg het aantal nieuwe cruisepassagiers met 17% in het kwartaal, wat suggereert dat de groei van Carnival niet alleen wordt gedreven door opgespaarde vraag, maar ook door een uitbreiding van de marktcategorie.
Ten derde groeiden de uitgaven aan boord per passagier-cruisedag (PCD) met 6,4% in het derde kwartaal, wat wijst op een sterk consumentenbestedingspatroon binnen de cruise-industrie.
Ondanks deze positieve indicatoren heeft Goldman Sachs zijn niet-brandstof netto cruisekosten (NCCxF) per beschikbare lagere beddag (ALBD) voor het jaar 2025 licht naar boven bijgesteld. Deze aanpassing houdt rekening met beperkte capaciteitsgroei, met slechts één nieuw schip dat laat in het jaar wordt gelanceerd, en de impact van hogere droogdok-tegenwind.
Desondanks verhoogde het bedrijf zijn EBITDA-schattingen voor Carnival voor het fiscale jaar 2024 van $5,87 miljard naar $6,05 miljard, wat het herziene koersdoel van $24 rechtvaardigt, wat een opwaarts potentieel van 35% voor het aandeel impliceert.
In ander recent nieuws rapporteerde Carnival Corporation een recordbrekende prestatie voor het derde kwartaal van 2024. De inkomsten van het bedrijf bereikten bijna $8 miljard, een aanzienlijke stijging van $1 miljard ten opzichte van het voorgaande jaar.
Deze robuuste prestatie werd onderstreept door een stijging van de nettowinst van meer dan 60% en een rendement op geïnvesteerd vermogen van dubbele cijfers op 10,5%. Bijna 99% van de ticketinkomsten van het bedrijf voor het jaar is veiliggesteld, met een verwachte record-EBITDA van $6 miljard.
Naast deze financiële hoogtepunten kondigde Carnival Corporation ook de aanstaande lancering aan van de Sun Princess en de nieuwe Celebration Key-bestemming, die naar verwachting een hoge bezettingsgraad en prijzen voor 2025 zullen ondersteunen.
Ondanks enkele uitdagingen zoals hogere dan verwachte brandstofkosten en bezettingsgraden die onder het fiscale jaar 2019 blijven, blijven de toekomstvooruitzichten van het bedrijf positief.
Deze recente ontwikkelingen illustreren de financiële kracht en optimistische toekomstvisie van Carnival Corporation, met strategieën om de financiële stabiliteit en aandeelhouderswaarde te verbeteren.
InvestingPro Inzichten
Ter aanvulling op de analyse van Goldman Sachs bieden recente gegevens van InvestingPro aanvullende context voor de financiële prestaties en marktpositie van Carnival Corporation. De marktkapitalisatie van het bedrijf bedraagt €21,2 miljard, wat zijn aanzienlijke aanwezigheid in de cruise-industrie weerspiegelt. De koers-winstverhouding van Carnival van 13,49 suggereert dat het aandeel redelijk gewaardeerd is in verhouding tot de winst, wat aansluit bij de positieve vooruitzichten van Goldman Sachs.
InvestingPro Tips benadrukken dat Carnival dit jaar naar verwachting een groei van de nettowinst zal zien, en analisten voorspellen dat het bedrijf winstgevend zal zijn. Dit ondersteunt de optimistische visie van Goldman Sachs op het financiële traject van het bedrijf. Bovendien is Carnival de afgelopen twaalf maanden winstgevend geweest, met een omzet van €24,48 miljard en een sterke bruto winstmarge van 51,96%.
De omzetgroei van het bedrijf van 22,18% over de laatste twaalf maanden en 15,2% in het meest recente kwartaal onderstreept het robuuste boekings- en prijsmomentum dat in de analyse van Goldman Sachs wordt genoemd. Bovendien is de EBITDA-groei van Carnival van 83,7% in de laatste twaalf maanden bijzonder indrukwekkend, wat wijst op een aanzienlijke verbetering van de operationele efficiëntie.
Voor beleggers die op zoek zijn naar meer uitgebreide inzichten, biedt InvestingPro aanvullende tips en analyses, met 7 extra tips beschikbaar voor Carnival Corporation op het platform.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.