Op woensdag heeft DA Davidson zijn koersdoel voor Mondelez International (NASDAQ:MDLZ), een toonaangevend wereldwijd snackbedrijf, bijgesteld naar $75 van het vorige koersdoel van $80, terwijl het een buy-rating op het aandeel handhaaft. De herziening weerspiegelt een conservatievere waarderingsaanpak vanwege de uitdagingen in de markt.
Het bedrijf baseerde het nieuwe twaalfmaands koersdoel op ongeveer 15,5 keer de voorwaartse 24-maands EBITDA-schatting van $7.644,8 miljoen. Het bedrijf paste een korting van ongeveer 11% toe, wat het verschil is tussen Mondelez's vijfjarig historisch gemiddelde en het dieptepunt, op een mix van huidige en historische EV/EBITDA-multiples van Specialty Food & Beverage peers. Deze berekening houdt rekening met de historisch hoge cacaoprijzen en de huidige druk op de vraag naar snacks in Noord-Amerika.
Daarnaast heeft DA Davidson rekening gehouden met de investeringen van Mondelez in de equitymethode, die in totaal $ 2,5 miljard bedragen, om tot de nieuwe waardering te komen. Historisch gezien werd Mondelez de afgelopen vijf jaar verhandeld tegen een korting van ongeveer 7,5% ten opzichte van de peer group. Op dit moment wordt het bedrijf echter verhandeld tegen een korting van ongeveer 11%.
De aanpassing van het koersdoel komt op een moment dat het bedrijf wordt geconfronteerd met hogere kosten voor belangrijke grondstoffen zoals cacao, evenals een uitdagende vraagomgeving op de Noord-Amerikaanse markt. Ondanks deze tegenwind geeft de voortdurende Buy rating van DA Davidson aan dat de vooruitzichten voor de aandelenprestaties van Mondelez positief zijn.
InvesteringsPro Inzichten
Mondelez International (NASDAQ:MDLZ) staat er goed voor met een robuuste marktkapitalisatie van $89,94 miljard en een veelbelovende omzetgroei van 9,85% in de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024. Dit groeiverhaal wordt verder ondersteund door een solide brutowinstmarge van 41,69%, wat de efficiëntie weerspiegelt waarmee het bedrijf de kosten van de verkochte goederen beheert te midden van de fluctuerende grondstoffenprijzen. Beleggers zouden Mondelez' aangepaste koers-winstverhouding van 16,92 bijzonder aantrekkelijk kunnen vinden, wat wijst op een potentiële onderwaardering ten opzichte van zijn winstcapaciteit.
Vanuit een toekomstgericht perspectief suggereert Mondelez' dividendrendement van 2,54% in combinatie met een dividendgroei van 10,39% in de afgelopen twaalf maanden vanaf Q1 2024 een commitment om waarde terug te geven aan aandeelhouders. Dit is een geruststellend teken voor beleggers die op zoek zijn naar zowel groei als inkomsten. Bovendien staat de reële waarde van het bedrijf, zoals geschat door analisten, op $79, terwijl InvestingPro's schatting van de reële waarde iets lager ligt op $77,42, wat een venster biedt op de potentiële opwaartse waarde van het aandeel.
InvestingPro biedt aanvullende tips over Mondelez en andere aandelen voor degenen die geïnteresseerd zijn in meer inzichten en statistieken om hun investeringsbeslissingen te begeleiden. Met behulp van couponcode PRONEWS24 kunnen lezers tot 10% korting krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+, waarmee ze toegang krijgen tot een uitgebreid pakket tools en gegevens. Er zijn talloze aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar die beleggers kunnen helpen met meer vertrouwen door de markt te navigeren.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.