Op donderdag handhaafde Evercore ISI zijn Outperform-rating en koersdoel van $400,00 voor Arista Networks (NYSE:ANET), een toonaangevende aanbieder van cloudnetwerkoplossingen. Het optimisme van het bedrijf is gebaseerd op de potentiële omzetkans die voortvloeit uit Meta's ontwikkeling van een enorm nieuw AI-modeltrainingscluster.
Het cluster, dat naar verluidt meer dan 100.000 GPU's bevat, zal naar verwachting via Ethernet worden gekoppeld, een methode die de voorkeur heeft boven InfiniBand voor het beheren van grootschalige clusters.
Hoewel de leverancier van de Ethernet-switches niet bekend is gemaakt, suggereert Evercore ISI dat Arista Networks een waarschijnlijke leverancier is, gezien de eerdere betrokkenheid van het bedrijf bij de netwerkbehoeften van Meta.
De financiële implicaties voor Arista kunnen aanzienlijk zijn als ze het contract binnenhalen. Met de geschatte kosten van de GPU's rond de $2 miljard, wat ongeveer 80% van de totale uitgaven aan het AI-cluster vertegenwoordigt, zou de totale investering $2,5 miljard kunnen bedragen. Switchinfrastructuur is doorgaans goed voor ongeveer 10% van een dergelijke investering, wat wijst op een potentiële omzet van $250 miljoen voor Arista Networks als ze de opdracht winnen.
Arista Networks heeft eerder switches geleverd voor een Meta-cluster met 24.000 GPU's, wat de aanname versterkt dat ze bij het huidige project betrokken zouden kunnen zijn. Er is echter concurrentie van Nvidia, dat agressief is geweest in de prijsstelling voor zijn Spectrum-X switches en Meta's beslissing zou kunnen beïnvloeden met preferentiële GPU-toewijzingen.
Evercore ISI benadrukt Arista's sterke relatie met Meta en spreekt vertrouwen uit in het vermogen van het bedrijf om de switchinfrastructuur voor het nieuwe cluster te leveren. Het bedrijf verwacht dat deze kans zal bijdragen aan een stijging van Arista's omzetverwachtingen voor zowel het kalenderjaar 2024 als 2025.
In ander recent nieuws heeft Arista Networks solide prestaties in Q2 gerapporteerd met een omzet van $1,69 miljard, een stijging van 15,9% jaar-op-jaar. Deze groei werd voornamelijk gedreven door de diensten en softwareondersteuningsvernieuwingen van het bedrijf, die 17,6% bijdroegen aan de totale omzet. Goldman Sachs bevestigde zijn koopadvies voor Arista Networks, met een omzetgroeidoelstelling van ten minste 14% in 2024.
Het vertrouwen van het bedrijf wordt ondersteund door Arista's sterke prestaties in zijn diverse portfolio, waaronder AI- en clouddiensten.
Deutsche Bank handhaafde ook zijn Hold-rating voor Arista, wat wijst op een positieve vooruitzicht voor het groeipotentieel van het bedrijf tot 2025. De analyse van het bedrijf geeft aan dat verhoogde kapitaaluitgaven door grote cloudserviceproviders ertoe kunnen leiden dat Arista zijn omzetgroeidoelstelling van 14% voor 2024 overtreft.
Deze recente ontwikkelingen omvatten Arista's terugkoop van $172 miljoen van zijn gewone aandelen en de generatie van $989 miljoen aan operationele kasstroom. Het bedrijf heeft een positieve vooruitzicht gegeven voor het fiscale jaar '24, met een verwachte omzetgroei van ten minste 14%. Het is echter belangrijk op te merken dat de operationele kosten stegen tot $319,8 miljoen vanwege hogere personeelskosten en kosten voor de introductie van nieuwe producten.
InvestingPro Inzichten
Arista Networks (NYSE:ANET) staat in de schijnwerpers na de optimistische vooruitzichten van Evercore ISI, en gegevens van InvestingPro versterken de zaak voor hun marktpositie en groeipotentieel. Met een aanzienlijke marktkapitalisatie van $112,3 miljard en een koers-winstverhouding van 44,89, toont Arista Networks zijn substantiële omvang en de hoge verwachtingen die beleggers hebben voor de winstgroei. De omzetgroei van het bedrijf is ook indrukwekkend, met een stijging van 19,93% over de laatste twaalf maanden tot Q2 2024, wat het vermogen aantoont om zijn financiële voetafdruk effectief uit te breiden.
InvestingPro Tips voor Arista Networks benadrukken de sterke financiële gezondheid van het bedrijf, met kasreserves die de schulden overtreffen, en het feit dat 19 analisten hun winstramingen voor de komende periode naar boven hebben bijgesteld, wat vertrouwen in de toekomstige prestaties signaleert. Deze tips onderstrepen de robuuste fundamenten van het bedrijf, wat beleggers die op zoek zijn naar stabiele en potentieel winstgevende kansen gerust kan stellen. Met Arista's rol als prominente speler in de communicatie-apparatuurindustrie en het hoge rendement over het afgelopen jaar, zouden beleggers kunnen kijken naar een bedrijf dat niet alleen sterke prestaties in het verleden heeft geleverd, maar ook veelbelovende vooruitzichten heeft.
Voor degenen die geïnteresseerd zijn in verdere inzichten, biedt InvestingPro aanvullende tips over Arista Networks, met een meer gedetailleerde analyse van de financiën en marktvooruitzichten van het bedrijf. Bezoek InvestingPro voor een uitgebreid overzicht van Arista Networks en om het volledige spectrum van financiële experttips te verkennen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.