BTIG handhaafde maandag een Neutral-rating op Shattuck Labs (NASDAQ:STTK), na een update op de recente European Hematology Association (EHA) 2024 conferentie.
Het biotechnologiebedrijf, dat bekend staat om zijn innovatieve benaderingen van immuuntherapie, is onder de loep genomen voor zijn CD47- en CD40-geneesmiddelen, met name SL-172154, dat wordt geëvalueerd voor de behandeling van myelodysplastische syndromen (MDS) en acute myeloïde leukemie (AML).
De analist van BTIG merkte op dat de gegevens die tijdens de EHA-conferentie werden gepresenteerd wezen op een veelbelovende werkzaamheid van SL-172154, die zou kunnen leiden tot een aanzienlijke verbetering van de overleving van patiënten. De noodzaak van gerandomiseerde onderzoeksgegevens werd echter benadrukt om de voordelen van een combinatie van CD47- en CD40-geneesmiddelen met azacitidine monotherapie echt vast te stellen. Dit standpunt komt in het licht van vergelijkbare responspercentages die werden waargenomen met vergelijkbare behandelingen van andere bedrijven.
De ORR-percentages (overall response rate) en CR-percentages (complete response) van SL-172154 voor eerstelijnsbehandeling van TP53-mutant AML en MDS met hoog risico lijken vergelijkbaar met die voor magrolimab van Gilead, volgens gegevens van de American Society of Clinical Oncology (ASCO)-bijeenkomst in 2022.
Bovendien toonden de Enhance-studieresultaten, gepresenteerd op EHA 2024, een CR rate van 33% voor azacitidine monotherapie versus 43% voor de combinatie van SL-172154 en azacitidine. Ter vergelijking, de recente gegevens van ALX Oncology toonden een CR van 15,4% met hun geneesmiddel evorpacept in combinatie met azacitidine, tegenover een CR van 22% voor monotherapie.
Ondanks deze vergelijkingen zijn er vraagtekens geplaatst bij de betrouwbaarheid van cross-trial vergelijkingen in AML en HR-MDS behandelingen. Het management van Shattuck Labs wees erop dat hun studie een meerderheid van patiënten met multi-hit TP53-mutaties includeerde, die over het algemeen een slechtere prognose hebben dan patiënten met single-hit TP53-mutaties of wild-type TP53.
Een Nature Medicine studie gepubliceerd in 2020 toonde een mediane overall survival (OS) van slechts 8,7 maanden voor patiënten met multi-hit TP53 mutaties. Dit staat in contrast met de 16,3 maanden mediane OS die werd waargenomen in de fase 1b-studie van magrolimab voor TP53-mutant MDS-patiënten, hoewel de specifieke allelstatus van deze TP53-mutaties niet werd bekendgemaakt.
De analist concludeerde dat de verschillen in patiëntenpopulaties belangrijk zouden kunnen zijn om SL-172154 te onderscheiden van concurrenten en benadrukte het potentieel van de behandeling van Shattuck Labs om patiënten met AML en HR-MDS een significant voordeel te bieden.
In ander recent nieuws heeft Shattuck Labs aanzienlijke vooruitgang geboekt in zijn onderzoeks- en ontwikkelingsactiviteiten. De therapeutische kandidaat van het bedrijf, SL-172154, die momenteel wordt geëvalueerd in meerdere Fase 1-onderzoeken, heeft van de Amerikaanse Food and Drug Administration (FDA) het predikaat weesgeneesmiddel gekregen. Verwacht wordt dat deze status de ontwikkeling van het geneesmiddel zal versnellen en Shattuck Labs mogelijk zeven jaar marktexclusiviteit zal bieden na goedkeuring door de FDA.
Het bedrijf meldde ook bemoedigende tussentijdse gegevens van een Fase 1B studie voor SL-172154, waaruit een ORR (Objective Response Rate) van 67% bleek bij HR-MDS patiënten en een ORR van 43% bij TP53m AML patiënten. In andere ontwikkelingen werd Shattuck Labs toegevoegd aan de Russell 2000® en Russell 3000® Indexen, wat de vooruitgang in de biotechnologiesector weerspiegelt.
H.C. Wainwright heeft de vooruitzichten voor Shattuck Labs herzien, het koersdoel verlaagd en de rating Buy gehandhaafd. Deze recente ontwikkelingen benadrukken de voortdurende inzet van Shattuck Labs om zijn onderzoeks- en ontwikkelingsinspanningen te bevorderen.
Inzichten van InvestingPro
In het licht van de recente gegevens van Shattuck Labs (NASDAQ:STTK) die tijdens de EHA-conferentie werden gepresenteerd, kunnen beleggers aanvullende inzichten vinden via InvestingPro's real-time gegevens en tips. Het bedrijf heeft een marktkapitalisatie van $190,2 miljoen en heeft met name meer contanten dan schulden op de balans, wat kan zorgen voor enige financiële flexibiliteit in de operationele activiteiten.
Ondanks een aanzienlijke omzetgroei in de afgelopen twaalf maanden, met een stijging van 282,93%, maken analisten zich zorgen over de cash burn rate van het bedrijf en verwachten ze een omzetdaling in het lopende jaar. Bovendien heeft de koers van het aandeel een aanzienlijke volatiliteit gekend, met een daling van 47,7% in de afgelopen maand, en wordt het momenteel verhandeld tegen een hoge omzetwaarderingsmultiple.
InvestingPro Tips suggereren dat het aandeel van Shattuck Labs zich volgens de RSI in het oververkochte gebied bevindt, wat interessant zou kunnen zijn voor tegendraadse beleggers die op zoek zijn naar potentiële kansen op herstel. Toch is het belangrijk om er rekening mee te houden dat analisten niet verwachten dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn en dat het aandeel de afgelopen zes maanden aanzienlijk heeft geleden. Voor beleggers die op zoek zijn naar een diepere analyse zijn er meer dan 10 aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die toegankelijk zijn via het InvestingPro platform. Om uw beleggingsonderzoek te verbeteren, gebruikt u de couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarlijks Pro en een jaarlijks of tweejaarlijks Pro+ abonnement.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.