Op dinsdag handhaafde JMP Securities een Market Outperform rating en een $10,00 koersdoel voor Marinus Pharmaceuticals (NASDAQ:MRNS), als blijk van vertrouwen in het groeitraject van het bedrijf. Marinus Pharmaceuticals rapporteerde onlangs zijn financiële resultaten voor het tweede kwartaal van 2024, samen met een bedrijfsupdate die de succesvolle commerciële uitvoering van ZTALMY en de voortgang van zijn pijplijnprogramma's benadrukte.
De Amerikaanse verkoop van ZTALMY door het bedrijf bereikte ongeveer $8 miljoen en overtrof daarmee de schatting van JMP Securities van $7,3 miljoen. Deze prestatie duidt op positieve vooruitzichten voor het bedrijf, dat zich blijft richten op de commercialisering van zijn producten. Het bedrijf is vooral alert op de aankomende Fase 3 resultaten voor oraal ganaxolone bij de behandeling van tuberculeuze sclerose complex (TSC), die verwacht worden halverwege het vierde kwartaal van 2024 en die als een belangrijke katalysator voor het bedrijf zouden kunnen dienen.
Marinus sloot het tweede kwartaal van 2024 af met ongeveer $65 miljoen aan kasreserves. Het management heeft verzekerd dat dit bedrag naar verwachting voldoende zal zijn om de activiteiten van het bedrijf tot het tweede kwartaal van 2025 te financieren. Deze financiële stabiliteit is cruciaal omdat Marinus Pharmaceuticals zijn onderzoeks- en ontwikkelingsinspanningen wil voortzetten zonder onmiddellijke financiële beperkingen.
Het herbevestigde koersdoel van $10 is risicogecorrigeerd en afgeleid van een DCF-analyse (discounted cash flow). Deze waarderingsmethode beschouwt de contante waarde van de verwachte toekomstige kasstromen van Marinus Pharmaceuticals, aangepast voor het risico van het bedrijfsmodel en de sector van het bedrijf.
In ander recent nieuws meldde Marinus Pharmaceuticals belangrijke ontwikkelingen in zijn klinische tests en inkomsten. Het bedrijf onthulde dat de inkomsten voor Ztalmy in het tweede kwartaal van 2024 $8 miljoen bedroegen, wat overeenkomt met de schattingen van Truist Securities. De omzetverwachting voor het hele jaar 2024 ligt tussen $ 33 en $ 35 miljoen. Marinus behield ook de Buy-rating van Truist Securities, wat het vertrouwen in de lopende klinische programma's van het bedrijf weerspiegelt.
Marinus heeft goedkeuring gekregen van de China National Medical Products Administration voor zijn ganaxolone orale suspensie, een behandeling voor epileptische aanvallen bij patiënten met CDKL5-deficiëntiestoornis. Het bedrijf voltooide ook de inschrijving voor zijn wereldwijde Fase 3 TrustTSC klinische studie, die de effectiviteit van oraal ganaxolone bij de behandeling van aanvallen geassocieerd met tuberculose complex evalueert.
Verder kondigde Marinus aan dat het United States Patent and Trademark Office een nieuw octrooi heeft verleend voor de gebruiksmethode van ganaxolone voor de behandeling van TSC, dat in 2040 zal verlopen.
Inzichten van InvestingPro
Marinus Pharmaceuticals (NASDAQ:MRNS) heeft veerkracht getoond met zijn recente financiële prestaties, vooral met de verkoop van ZTALMY. Dit wordt weerspiegeld in de omzetgroei van het bedrijf over de afgelopen twaalf maanden, die een robuuste 30,53% bedraagt. Het is echter belangrijk op te merken dat Marinus voor uitdagingen staat, zoals aangegeven door InvestingPro Tips. Analisten hebben hun winst voor de komende periode naar beneden bijgesteld en er wordt niet verwacht dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn. Daarnaast worstelt Marinus met zwakke brutowinstmarges, die vanaf Q1 2024 -246,64% bedroegen over de afgelopen twaalf maanden.
Vanuit het oogpunt van waardering staat de marktkapitalisatie van Marinus momenteel op $65,37M, met een negatieve koers-winstverhouding (P/E) van -0,45, wat suggereert dat beleggers zich zorgen maken over de winstgevendheid van het bedrijf. De prestaties van het aandeel staan ook onder druk, het wordt verhandeld in de buurt van zijn 52-weeks dieptepunt en heeft het afgelopen jaar een aanzienlijke koersdaling van meer dan 80% doorgemaakt. Ondanks deze tegenwind behoudt Marinus een niveau van financiële flexibiliteit, aangezien de liquide middelen groter zijn dan de kortetermijnverplichtingen, wat een zekere buffer biedt voor de activiteiten.
Voor een diepere duik in de financiële gezondheid en toekomstverwachtingen van Marinus Pharmaceuticals zijn er 11 extra InvestingPro Tips beschikbaar op InvestingPro. Deze inzichten kunnen bijzonder waardevol zijn voor beleggers bij het beoordelen van de mogelijke impact van de komende Fase 3 TSC resultaten op het groeitraject en de aandelenwaardering van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.