Op donderdag handhaafden analisten van Stifel hun koopadvies en een koersdoel van $1.175,00 voor aandelen van ServiceNow (NYSE:NOW). Met een huidige marktkapitalisatie van $216,4 miljard en een koers van $1.049,08, toont InvestingPro data aan dat het aandeel licht overgewaardeerd is volgens hun eigen Fair Value-model. De bevestiging komt na gesprekken met verschillende System Integrator (SI) contacten, die een voortzetting meldden van de solide bedrijfsactiviteit die ook in het derde kwartaal werd waargenomen.
Deze inzichten leiden ertoe dat analisten verwachten dat ServiceNow waarschijnlijk een groei van de current Remaining Performance Obligations (cRPO) zal behalen die ten minste consistent is met de 150 basispunten van het derde kwartaal, wat neerkomt op een jaar-op-jaar groei van 23% op basis van constante valuta, wat de richtlijn van het bedrijf van 21,5% overtreft.
De gesprekken met SI's onthulden een robuust volume aan grote dealboekingen en een toenemende vraag naar nieuwere workflows. Er was ook een opgemerkte stijging in Pro+ deals, waarbij partners aangaven dat er ongeveer 1.000 Pro+ klanten zijn.
Deze groei sluit aan bij de indrukwekkende financiële prestaties van ServiceNow, met een robuuste bruto winstmarge van 79,24% en een omzetgroei van 23,48% over de afgelopen twaalf maanden. InvestingPro abonnees hebben toegang tot 16 aanvullende belangrijke inzichten over de prestaties en waarderingsmetrieken van ServiceNow. Hoewel de pijplijnen voor de eerste helft van 2025 er gezond uitzien, wordt verwacht dat vroege verlengingen zullen resulteren in normale seizoensgebondenheid, wat doorgaans leidt tot een kwartaal-op-kwartaal daling van de jaar-op-jaar cRPO-groei met ongeveer 150 basispunten. Als gevolg hiervan voorspellen de analisten dat ServiceNow's richtlijn voor het eerste kwartaal van 2025 voor cRPO tussen de 21%-22% zal liggen, iets boven de consensusschatting van 20,6%.
Ondanks de verwachte seizoensgebonden schommeling, suggereren de sterke commentaren voor de eerste helft van het jaar en een aanzienlijk aantal verlengingen die in het fiscale jaar 2025 verwacht worden, potentieel voor het overtreffen van verwachtingen. Stifel-analisten zien de mogelijkheid om hun eigen schattingen voor de cRPO-groei van het fiscale jaar 2025 van 20,5% op basis van constante valuta te overtreffen, wat al iets hoger is dan de consensusschatting van 20,4%.
De analisten concludeerden dat ServiceNow's uitbreidende platform, groeiende pijplijn, momentum in het veiligstellen van grote deals, en de kansen die generatieve AI biedt, het bedrijf in staat zouden moeten stellen om een groei van meer dan 20% in zowel omzet als vrije kasstroom te handhaven, naast margegroei in de komende jaren. De analyse van InvestingPro ondersteunt deze vooruitzichten en beoordeelt de algehele financiële gezondheid van ServiceNow als "UITSTEKEND" met een score van 3,0 op 5, met name sterk in groei- en winstgevendheidsmetrieken.
In ander recent nieuws is ServiceNow het onderwerp geweest van verschillende financiële instellingen. Piper Sandler heeft zijn koersdoel voor ServiceNow-aandelen verhoogd naar $1.200, met behoud van een Overweight-rating. Deze aanpassing is het gevolg van veranderingen in de waardering van ServiceNow's peergroep. Dit komt naast het besluit van het bedrijf om te investeren in de uitbreiding van zijn cloud datacenter-infrastructuur om groei te ondersteunen. Opvallend is dat ServiceNow volgens Piper Sandler zal profiteren van de adoptie van Generatieve AI op applicatieniveau.
RBC Capital Markets heeft ook zijn koersdoel voor ServiceNow-aandelen verhoogd naar $1.210, waarbij de nadruk wordt gelegd op het langetermijngroeipotentieel van het bedrijf. Het bedrijf heeft ServiceNow aangemerkt als een "gouden standaard" voor langetermijninvesteringen, waarbij wordt verwacht dat de groei voornamelijk organisch zal zijn.
ServiceNow heeft ook zijn ontslagbeleid voor executives bijgewerkt, waarbij de ontslagvergoedingen voor het executive team zijn gestandaardiseerd. Deze beleidswijziging is ontworpen om de executive leiding te ondersteunen in overgangsscenario's.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.