Op dinsdag handhaafde BMO Capital Markets zijn Market Perform-rating voor aandelen van Oracle Corporation (NYSE:ORCL), maar verhoogde het koersdoel van $173 naar $205. De aanpassing volgt op Oracle's recente financiële prestaties, waaronder een jaar-op-jaar (j-o-j) groei van 50% in Cloud Current Remaining Performance Obligations (CRPO) en een j-o-j stijging van 21% in Cloud Revenue Performance Obligations (RPO).
Volgens InvestingPro gegevens is het aandeel van Oracle dit jaar met 82,85% gestegen en wordt het momenteel verhandeld nabij het 52-weken hoogtepunt van $198,31.
De analist van BMO Capital benadrukte de omzetgroei van Oracle's clouddiensten, die aan hun verwachtingen voldeed met ongeveer 24% j-o-j op basis van constante valuta (CC). Hoewel de conversie van RPO als enigszins teleurstellend werd beschouwd, werden de algehele resultaten als gezond gezien.
Bovendien werd Oracle's kostenbeheersing als indrukwekkend bestempeld, vooral gezien de mix-tegenwind waarmee het bedrijf te maken had. Deze effectieve kostenbeheersing droeg bij aan een j-o-j stijging van 60 basispunten in de operationele marges. Het bedrijf handhaaft een sterke winstgevendheid met een brutowinstmarge van 71,26% en genereert een jaaromzet van $54,93 miljard.
De beslissing om het koersdoel te verhogen naar $205 is gebaseerd op een 28-voudige multiple van de verwachte winst per aandeel (K/W) voor het fiscale jaar 2026 (FY26). Het bedrijf gaf aan dat de nieuwe koersdoelstelling de consistente solide prestaties van het bedrijf in RPO weerspiegelt.
In het rapport vermeldde de analist ook de mogelijkheid van een positievere kijk op het aandeel, waarbij werd gesteld dat een aantrekkelijker instapmoment zou kunnen leiden tot een meer constructieve houding. Deze opmerking suggereert dat, hoewel de huidige rating ongewijzigd blijft, er ruimte zou kunnen zijn voor een upgrade als de waardering van het aandeel aantrekkelijker wordt.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.