H.C. Wainwright heeft maandag zijn vooruitzichten voor Eton Pharmaceuticals (NASDAQ:ETON) bijgesteld door het koersdoel te verhogen van $15,00 naar $17,00, terwijl het koopadvies voor het aandeel van het bedrijf werd gehandhaafd. De herziening volgt op de recente overname door Eton van Galzin, een door de FDA goedgekeurde behandeling voor de ziekte van Wilson, van TEVA Pharmaceuticals.
Volgens gegevens van InvestingPro heeft ETON een opmerkelijk momentum laten zien met een rendement van 199,5% over het afgelopen jaar, en de huidige analyse suggereert dat het aandeel dicht bij zijn Fair Value wordt verhandeld. Eton Pharmaceuticals verwierf de rechten op Galzin voor een vooruitbetaling van $7,0 miljoen, met een extra $0,2 miljoen voor productvoorraad.
Eton Pharmaceuticals is van plan om in het eerste kwartaal van 2025 te beginnen met de commercialisering van Galzin in de VS. Verwacht wordt dat het bestaande verkoopteam van het bedrijf, dat al ervaring heeft met behandelingen voor stofwisselingsziekten, de introductie van Galzin op de Amerikaanse markt zal vergemakkelijken, wat mogelijk zal bijdragen aan de langetermijngroei van het bedrijf. Bovendien heeft Eton ingestemd met een royalty van 10% op de netto-omzet in de VS van het geneesmiddel gedurende een decennium na de eerste commerciële verkoop.
De transactie omvat ook bepalingen voor de Europese markt, waar Eton Galzin, in de EU bekend als Wilzin, zal leveren aan een derde partij die verantwoordelijk is voor de commercialisering. Het huidige financiële model van H.C. Wainwright voor Eton omvat echter geen geprojecteerde inkomsten uit de EU-markt.
Analisten van H.C. Wainwright schatten dat Galzin in 2025 een omzet van $0,9 miljoen zou kunnen genereren, met verwachtingen voor een groei naar $5,1 miljoen in 2030. Deze projectie is gebaseerd op het inzicht dat momenteel minder dan 5.000 patiënten in de VS worden behandeld voor de ziekte van Wilson, en klinische gegevens suggereren dat ongeveer 30% kandidaat zou kunnen zijn voor zinktherapie, die Galzin biedt.
Het bedrijf heeft geen prijsdetails voor Galzin bekendgemaakt, maar de omzetprognoses van de analisten worden als conservatief beschreven. InvestingPro-abonnees hebben toegang tot aanvullende inzichten, waaronder 8 extra ProTips en een uitgebreid Pro Research Report dat een diepgaande analyse biedt van de financiële gezondheid en groeivooruitzichten van ETON.
In ander recent nieuws heeft Eton Pharmaceuticals belangrijke ontwikkelingen doorgemaakt. Het bedrijf kondigde onlangs de verwerving aan van de Amerikaanse rechten op Amglidia, een behandeling voor neonatale diabetes mellitus, van AMMTeK. De deal omvat betalingen tot $2,35 miljoen, afhankelijk van FDA-gerelateerde mijlpalen, en een royalty van 14% op de netto-omzet, te betalen aan AMMTeK. Eton Pharmaceuticals is van plan om begin 2025 in gesprek te gaan met de FDA om het regelgevingstraject voor Amglidia te definiëren, met een verwachte lancering in het eerste kwartaal van 2027.
Op financieel gebied rapporteerde Eton Pharmaceuticals zijn 15e opeenvolgende kwartaal van omzetgroei, met een stijging van 40% in productverkopen tot $9,8 miljoen en een positief GAAP-netto-inkomen van $0,6 miljoen. H.C. Wainwright heeft hierop gereageerd door zijn koersdoel voor de aandelen van Eton Pharmaceuticals te verhogen van $11,00 naar $15,00, met behoud van een koopadvies.
Naast deze ontwikkelingen heeft Eton Pharmaceuticals plannen onthuld om zijn portfolio van zeldzame ziekten uit te breiden, met als doel 10 commerciële producten en $100 miljoen aan inkomsten. Het bedrijf streeft ernaar de verkoop van Increlex te verbeteren en onderzoekt groeimogelijkheden in Europa. Ondanks verwachte stijgingen in SG&A-uitgaven door een uitgebreid verkoopteam en investeringen in infrastructuur, handhaaft Eton een sterke kaspositie van $20,3 miljoen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.