Op donderdag verlaagde een Goldman Sachs-analist de rating van het Checkpoint Software-aandeel van "Koop" naar "Neutraal", terwijl het koersdoel licht werd verhoogd van $204,00 naar $207,00. Het bedrijf, momenteel gewaardeerd op $20,53 miljard, handelt tegen een koers-winstverhouding van 25,02, wat volgens InvestingPro-analyse suggereert dat het aandeel boven zijn reële waarde handelt.
De beoordeling van Goldman Sachs van de toekomstige winstgroei van Checkpoint Software leidde tot de wijziging in de rating. De analist merkte op dat hoewel de omzet- en winst per aandeel (WPA)-groei van het bedrijf een centraal onderdeel was van de eerdere "Koop"-these, de vooruitzichten voor 2025 suggereren dat de WPA-groei gematigd kan zijn, wat mogelijk invloed heeft op de prestaties van het aandeel.
Het aandeel van Checkpoint Software heeft een aanzienlijke stijging gezien sinds het op 14.02.2023 werd toegevoegd aan Goldman Sachs' Kooplijst, waarbij het de S&P 500 overtrof met een winst van 49% tegenover een stijging van 43% voor de bredere index. Deze prestatie volgde op een periode waarin het achterbleef bij de S&P 500. De analist schreef dit recente succes toe aan het potentieel van het bedrijf voor een verbeterde concurrentiepositie, zoals aangegeven door industriegegevens die een vertraagd tempo van marktverlies, verhoogde productinnovatie en verbeterde marktstrategieën lieten zien.
De analist wees erop dat het aandeel van Checkpoint Software nauw verbonden is met zijn WPA-groei. De analyse van het bedrijf suggereert dat de correlatie van het aandeel met WPA-groei een belangrijke factor is om rekening mee te houden voor toekomstige waardering. Volgens gegevens van InvestingPro handhaaft het bedrijf een sterke financiële gezondheidsscore van GOED, waarbij het management actief aandelen terugkoopt en meer contanten dan schulden op de balans heeft.
Ondanks de recente verbeteringen in Checkpoint Software's go-to-market aanpak, zoals verhoogde aanwervingen, verbeterde kanaalindeling en betere stimulansen, heeft de voorspelling van een gematigde WPA-groei in 2025 geleid tot een voorzichtigere houding van Goldman Sachs.
De ratingverlaging komt zelfs terwijl Checkpoint Software vooruitgang heeft geboekt in zijn vernieuwingscyclus en verbeteringen in zijn go-to-market strategie gedurende 2022-2023. Van deze inspanningen werd verwacht dat ze meer dan 10% omzetgroei en meer dan 20% WPA-groei zouden opleveren, wat essentieel was voor de eerdere optimistische rating.
Samenvattend weerspiegelt de herziene vooruitzicht van Goldman Sachs een gematigde verwachting voor de winstgroei van Checkpoint Software in de komende jaren, ondanks de recente positieve prestaties en strategische verbeteringen van het bedrijf. Het nieuwe koersdoel van $207,00, verhoogd van $204,00, suggereert een bescheiden opwaarts potentieel vanaf de huidige niveaus, terwijl analistendoelen op Wall Street variëren van $110 tot $230, wat diverse visies op de vooruitzichten van het bedrijf weerspiegelt.
In ander recent nieuws rapporteerde Check Point Software Technologies Ltd. een jaar-op-jaar omzetstijging van 7% naar $635 miljoen in het derde kwartaal van 2024. Het bedrijf zag ook een stijging van 9% in de niet-GAAP WPA naar $2,25 en een groei van 12% in abonnementsinkomsten. De recente overname van Cyberint door Check Point voor $186 miljoen wordt verwacht de beveiligingsoperaties te verbeteren. Deutsche Bank handhaafde een Hold-rating op Checkpoint Software en verhoogde het koersdoel van het bedrijf naar $200. De analist van de bank wees op de recente benoeming van Nadav Zafrir als CEO als een potentiële katalysator voor het aandeel van het cyberbeveiligingsbedrijf.
Het bedrijf merkte ook de betrokkenheid van het bedrijf op in belangrijke groeisectoren zoals Secure Access Service Edge (SASE), e-mailbeveiliging en dreigingsinformatie. Bovendien onthulde Check Point Software Technologies Ltd. zijn op AI gebaseerde Quantum Firewall R82. Ondertussen koos SolarEdge Technologies Avery More als de nieuwe voorzitter van de Raad van Bestuur, als opvolger van Nadav Zafrir, die zal blijven dienen als bestuurslid. Guy Gecht, voormalig CEO van Electronics for Imaging en interim-CEO bij Logitech, trad ook toe tot het bestuur.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.