Bernstein heeft maandag zijn underperform-advies voor Novo Nordisk (NOVOB:DC) (NYSE: NYSE:NVO) herhaald en handhaaft het koersdoel op DKK560,00. De farmaceutische gigant, met een marktkapitalisatie van €365 miljard en een indrukwekkende omzetgroei van 26% over de afgelopen twaalf maanden, zag zijn aandelen de afgelopen week met 21% dalen.
Volgens de analyse van InvestingPro wordt het aandeel momenteel onder zijn Fair Value verhandeld. De analyse van het bedrijf volgde op de publicatie van de onderzoeksresultaten van Novo Nordisk voor de obesitasbehandeling CagriSema. Het onderzoek, genaamd REDIFINE 1, omvatte 3.417 patiënten over een periode van 68 weken met een gemiddeld uitgangsgewicht van 106,9 kilogram. CagriSema, toegediend als wekelijkse subcutane injectie, toonde een gewichtsreductie van 22,7% op basis van de trial product estimand, of 20,4% volgens de treatment policy estimand.
De resultaten bleven echter achter bij de verwachtingen. Novo Nordisk had gemikt op een gewichtsverlies dichter bij 25% om CagriSema te onderscheiden van concurrenten, met name Eli Lilly's Zepbound, dat een gewichtsreductie van 22,5% of 20,9% liet zien op basis van de treatment regimen estimand na 72 weken. De vergelijkbare prestatie van CagriSema met Zepbound, dat al op de markt beschikbaar is, werd als een teleurstelling gezien, aangezien Novo Nordisk een superieur gewichtsverlies profiel voor zijn product wilde vaststellen.
CagriSema is Novo Nordisk's geavanceerde obesitasbehandeling, die het momenteel op de markt zijnde GLP-1 semaglutide (Wegovy) combineert met cagrilintide, een amyline-analoog. Het doel voor CagriSema was om een effectiever gewichtsverliesresultaat aan te tonen in vergelijking met Zepbound, dat ook gebruik maakt van een dubbel werkingsmechanisme: GLP-1/GIP.
Ondanks de verwachtingen dat Novo Nordisk's nieuwe generatie obesitasproduct beter zou presteren dan zijn voorganger, hebben de onderzoeksresultaten niet voldaan aan de eigen maatstaven van het bedrijf voor differentiatie in de markt. De opmerkingen van de analist weerspiegelen het concurrerende landschap van obesitasbehandelingen en de positie van Novo Nordisk daarin na de laatste klinische gegevens.
Met een toonaangevende brutomarge van 85% in de sector en een sterke financiële gezondheidsscore op InvestingPro, dat 13 aanvullende exclusieve inzichten biedt over de prestaties en vooruitzichten van het bedrijf via zijn uitgebreide Pro Research Report, handhaaft het bedrijf zijn positie als prominente speler in de farmaceutische industrie.
In ander recent nieuws onderging Novo Nordisk een aanzienlijke aanpassing van zijn koersdoel, verlaagd naar $105 van $156 door BMO Capital Markets.
Deze aanpassing volgt op de fase 3 klinische onderzoeksresultaten van Novo Nordisk's CagriSema, die onder de verwachtingen van beleggers bleven. Desondanks handhaafde het bedrijf zijn Outperform-advies voor het aandeel van het gezondheidszorgbedrijf, wat wijst op een aanhoudende positieve vooruitzichten. Ook werd de indrukwekkende omzetgroei van Novo Nordisk van 26% in de afgelopen twaalf maanden benadrukt.
In een reeks andere ontwikkelingen leidde het obesitasmedicijnonderzoek van Novo Nordisk, CagriSema, tot minder gewichtsverlies dan verwacht, wat resulteerde in een verlies van marktwaarde. Deze ontwikkeling leidde tot een onderzoek door het Europees Geneesmiddelenbureau naar studies die een verband suggereren tussen Novo Nordisk's diabetesmedicijn, Ozempic, en een zeldzame oogaandoening. Bovendien ontving het bedrijf goedkeuring van de toezichthouders voor de aanstaande transactie met Catalent, Inc., wat de voltooiing markeert van een strategische zet naar privé-eigendom onder Novo Holdings.
Wat betreft analistenbeoordelingen, startte CFRA de dekking van Novo Nordisk met een Hold-advies en een koersdoel van $122,00. Deze beoordeling houdt rekening met de hogere groeivooruitzichten en winstmarges van het bedrijf in vergelijking met zijn concurrenten. Daarentegen handhaafde TD Cowen een Buy-advies voor Novo Nordisk, waarbij de nadruk werd gelegd op het potentieel voor langetermijngroei en een veelbelovende pijplijn.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.