Op donderdag verlaagden analisten van Bernstein de aandelenrating voor Experian Plc (EXPN:LN) (OTC: EXPGY) van 'Market Perform' naar 'Underperform'. Bij deze verlaging werd ook het koersdoel verlaagd van GBP41,00 naar GBP30,50. Het bedrijf met een marktkapitalisatie van €38,69 miljard, dat volgens InvestingPro-gegevens een GOEDE algemene financiële gezondheidsscore heeft, staat onder de loep vanwege zijn groeiverwachtingen en marktuitdagingen.
De analyse van Bernstein geeft aan dat de consensusschattingen voor de toekomstige winst van Experian mogelijk te optimistisch zijn. Hoewel InvestingPro-gegevens laten zien dat het bedrijf in de afgelopen twaalf maanden een omzetgroei van 7,43% heeft behaald, wijzen analisten op specifieke tegenwind zoals de moeilijke vergelijkingen in inbreukopbrengsten, een uitdagende omgeving in Brazilië, en groeifactoren die steeds meer lijken op die van andere kredietbureaus. Deze factoren dragen bij aan de voorzichtige houding van het bedrijf ten aanzien van de aandelenprestaties van Experian.
De herziene verwachtingen van Bernstein omvatten een prognose van Experian's organische groei van 7,0% voor het boekjaar 2026 en 7,5% voor het boekjaar 2027. Deze projecties liggen onder de consensusschattingen, die respectievelijk 8,9% en 9,7% zijn voor dezelfde periodes. De analisten geloven dat deze lagere groeipercentages meer in lijn zijn met de realiteit waarmee het bedrijf wordt geconfronteerd, dat momenteel handelt tegen een PEG-ratio van 2,32, wat duidt op een premiewaardering ten opzichte van het groeipercentage.
In hun waardering van de aandelen van Experian heeft Bernstein een koers-winstverhouding (K/W) toegepast van 21 keer de winst voor het boekjaar 2026, aanzienlijk onder de huidige K/W van 32,9x. Volgens de Fair Value-analyse van InvestingPro lijkt het aandeel eerlijk gewaardeerd tegen de huidige prijs van €42,58.
Deze beoordeling, samen met 11 aanvullende ProTips beschikbaar voor abonnees, suggereert dat de benadering van Bernstein de waardering dichter bij de langetermijn-mediaanwaarden van het bedrijf brengt, wat wijst op een terugkeer naar wat de analisten beschouwen als een meer duurzame en realistische prijsstelling voor het aandeel.
De verlaging en aanpassing van het koersdoel zijn gebaseerd op een gedetailleerde analyse door Bernstein, die de verwachtingen van het bedrijf voor de financiële prestaties en marktpositie van Experian in de komende jaren omvat.
De analisten hebben hun redenering uiteengezet, waarbij ze benadrukken dat hoewel Experian mogelijk met moeilijke omstandigheden wordt geconfronteerd, hun schattingen gebaseerd zijn op een grondige evaluatie van het potentiële groeitraject van het bedrijf.
In ander recent nieuws is Experian Plc, een gigant op het gebied van kredietrapportage, het onderwerp geweest van recente analistenattentie vanwege een reeks veelbelovende ontwikkelingen.
RBC Capital Markets verhoogde zijn rating voor Experian van 'Sector Perform' naar 'Outperform', waarbij werd gewezen op verwachtingen van versnelde omzetgroei, veelbelovende vooruitzichten in het Amerikaanse B2B-segment, en de voortdurende vooruitgang van het bedrijf in cloudmigratie. Het bedrijf gaf ook een positieve vooruitzicht aan voor de toekomstige prestaties van Experian, met een nieuw koersdoel van £42,00.
Experian heeft solide prestaties laten zien met een omzetgroei van 7,4% in de afgelopen twaalf maanden en een 'GOEDE' algemene financiële gezondheidsscore, met name op het gebied van winstgevendheid. Verwacht wordt dat de activiteiten van het bedrijf in Brazilië een versnelde groei zullen zien, en er wordt geanticipeerd dat nieuwe contracten in de B2B-sector zullen bijdragen aan deze groei.
Morgan Stanley herhaalde ook zijn Overweight-rating voor Experian, met behoud van een stabiel koersdoel van GBP41,50. De organische groei van het bedrijf van 7% komt overeen met de consensusschatting en valt binnen de volledige jaarprognose van 6-8%. De omzetgroei van het bedrijf uit doorlopende activiteiten toonde een stijging van 7% tegen constante wisselkoersen en 6% tegen actuele koersen.
De bedrijfswinst van Experian voor de periode bereikte €1.011 miljoen, een stijging van meer dan 8% jaar-op-jaar. De resulterende EBIT-marge bedroeg 28,%, een verbetering van 60 basispunten jaar-op-jaar tegen constante valuta. De winst per aandeel (WPA) van het bedrijf groeide met 8% vergeleken met het voorgaande jaar. Dit zijn allemaal recente ontwikkelingen die beleggers in overweging zouden moeten nemen.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.