Op woensdag hebben analisten van Benchmark hun vooruitzichten voor de aandelen van XPO Logistics (NYSE:XPO) bijgesteld, waarbij ze het koersdoel verhoogden van $150 naar $155 en hun koopadvies voor de aandelen van het bedrijf bevestigden.
Volgens gegevens van InvestingPro heeft XPO, momenteel gewaardeerd op $15,78 miljard, een indrukwekkend rendement van 56,75% behaald over het afgelopen jaar, hoewel analyse suggereert dat het aandeel boven zijn reële waarde wordt verhandeld.
Het besluit volgt op een periode van aanhoudende uitvoering door XPO, ondanks uitdagingen in de industriële economie, zoals benadrukt door de zwakkere prestaties van FDX Freight eind december. Met een jaaromzet van $8,09 miljard en een solide financiële gezondheidsscore van 2,5/5 van InvestingPro, heeft XPO veerkracht getoond onder uitdagende marktomstandigheden.
Verwacht wordt dat XPO's strategische zetten, zoals terminaluitbreiding en de groei van haar lokale accountbusiness, een deel van de bredere industriële zwakte zullen verzachten. Benchmark heeft echter haar winstverwachtingen voor het vierde kwartaal en het volledige jaar 2025 voor XPO naar beneden bijgesteld, rekening houdend met de huidige industriële omgeving. De volumetrends tot nu toe in het kwartaal liggen naar verluidt in lijn met Benchmark's projecties wanneer seizoensfactoren voor december in aanmerking worden genomen, maar de inkomsten uit brandstof zijn lager dan verwacht.
Het bedrijf heeft zijn kwartaal-tot-datum inkomsten per honderd pond exclusief brandstof niet openbaar gemaakt, maar Benchmark gelooft dat XPO op koers ligt om een jaar-op-jaar groei van ongeveer 4% te behalen. Dit vertegenwoordigt een vertraging ten opzichte van de 8,9% groei in het tweede kwartaal en 6,7% in het derde kwartaal, toegeschreven aan meer uitdagende vergelijkingen met het voorgaande jaar.
Wat het tonnage betreft, zijn de trends consistent met normale seizoenspatronen. Vanwege XPO's opbrengstgroei die de marktgemiddelden overtreft en haar kostenefficiëntie-initiatieven, verwacht Benchmark dat de verslechtering van de operationele ratio (OR) voor XPO's Noord-Amerikaanse less-than-truckload (LTL) segment in het vierde kwartaal iets beter zal zijn dan de typische sequentiële verslechtering van 250 basispunten.
Deze prestatie zou XPO aan de bovenkant van hun richtlijn voor OR-verbetering plaatsen, die wordt voorspeld tussen 150 tot 250 basispunten voor het fiscale jaar.
Het herziene koersdoel van $155 weerspiegelt Benchmark's vertrouwen in het vermogen van het bedrijf om door het huidige economische landschap te navigeren en hun verwachtingen voor 2026. De analisten van het bedrijf hebben deze factoren in hun waardering verwerkt terwijl ze vooruitkijken naar XPO's toekomstige prestaties.
Met analistendoelen variërend van $85 tot $181 en het volgende winstrapport verwacht op 6 februari 2025, kunnen beleggers die diepere inzichten zoeken, uitgebreide analyses en 13 aanvullende ProTips raadplegen via de gedetailleerde onderzoeksrapporten van InvestingPro.
In ander recent nieuws heeft XPO Logistics een reeks analistenaanpassingen ondergaan na een robuuste financiële prestatie. Stifel-analisten hebben het aandeel van het bedrijf verlaagd van Kopen naar Houden en het koersdoel verlaagd naar $124.
Ondanks dit heeft de strategische herpositionering van het bedrijf door de afsplitsing van segmenten in GXO Logistics en RXO geresulteerd in een gezondere financiële positie. BMO Capital Markets herhaalde een Outperform-rating voor XPO-aandelen, waarbij vertrouwen werd uitgesproken in het bedrijf ondanks een gedempte Less-than-Truckload (LTL) markt.
XPO Logistics rapporteerde een jaar-op-jaar omzetstijging van 4%, tot $2,1 miljard, en een stijging van 20% in aangepaste EBITDA tot $333 miljoen in het derde kwartaal. De aangepaste verwaterde winst per aandeel van het bedrijf steeg ook met 16% tot $1,02, waarmee de verwachtingen van analisten werden overtroffen. Als gevolg hiervan hebben verschillende bedrijven, waaronder JP Morgan, TD Cowen en BofA Securities, hun koersdoelen verhoogd.
Ondanks een daling van de Tons/Dag in november met 4,0% jaar-op-jaar, projecteert XPO Logistics rentelasten tussen $225 miljoen en $230 miljoen, en een aangepast effectief belastingtarief van 24%-25% voor het volledige jaar 2024. Deze ontwikkelingen benadrukken de veerkracht van XPO Logistics te midden van uitdagingen in de industrie.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.