🧮 Kiest u aandelen nog steeds op de ouderwetse manier? Dan is het tijd om van de kracht van AI te profiteren!
KORTING van 50% benutten

Nieuwe obligatie Lufthansa 3% 2026 in euro blijft dicht bij emissieprijs

Gepubliceerd 02-12-2020, 13:39
LHAG
-

Deutsche Lufthansa (DE:LHAG) heeft zopas één miljard euro opgehaald met een lening op zes jaar. De opvallende interesse voor het schuldpapier van de Duitse luchtvaartmaatschappij is tegelijk een geruststelling en een bevestiging van het feit dat het bedrijf zich zelf kan financieren. Dit is de tweede keer sinds ze een reddingsplan ter waarde van 9 miljard euro kreeg toegewezen van de Duitse staat, dat de onderneming geld leent op de obligatiemarkt.

Meer vraag dan aanbod

Lufthansa moet het geleende miljard euro ten laatste op 29 mei 2026 terugbetalen. Tot dan moet de vliegtuigmaatschappij ieder jaar een coupon van 3% uitkeren. Dat valt iets beter uit dan de 3,125% die werd aangekondigd bij de start van de operatie op de primaire markt.

Deze lichtjes verlaagde coupon kwam er door de grote interesse van de beleggers voor de nieuwe Lufthansa obligaties. Het orderboekje werd afgesloten met een vraag die vier keer hoger lag dan het aangeboden bedrag.

Op de secundaire markt (waar de uitgegeven schuld nu wordt verhandeld) doet de obligatie Deutsche Lufthansa AG 3% 29/05/2026 het goed.De coupures van 100.000 euro hebben een  "BB-" rating (High yield) bij Standard & Poor's.Verkrijgbaar aan 99,48% van de nominale waarde (emissieprijs was 99,39%) geeft het de belegger een rendement van 3,10%.

Meer liquiditeiten

Lufthansa liet weten dat het miljard euro zal toegevoegd worden aan de 600 miljoen euro die vorige maand via een converteerbare obligatie werd binnengehaald.

Die twee nieuwe emissies verstevigen onze liquiditeitspositie, zegt men bij Lufthansa. Op 30 september zat het bedrijf op een berg cash van 10,1 miljard euro.

Obligaties met vervaldag in 2021 herfinancieren

Het succes van deze twee transacties bevestigt het vertrouwen dat de kapitaalmarkt in ons bedrijf en onze herstructureringsmaatregelen heeft, benadrukt de Duitse groep. Ze voegden er aan toe dat het grootste deel van de 3,2 miljard euro aan leningen die in 2021 vervallen reeds geherfinancierd zijn.

Lufthansa, dat geïmpacteerd is door covid-19, hoopt in 2021 toch minstens de helft van het aantal vluchten van voor de pandemie te kunnen aanbieden. Dit niveau is nodig om terug tot een positieve cashflow te komen, verduidelijkt de grootste Europese groep voor luchttransport. Door de heropflakkering van de gezondheidscrisis verwachten ze zich aan een "moeilijke winter".

Met zijn 135.000 werknemers heeft de groep Lufthansa vorig jaar een omzet van 36,4 miljard euro behaald. De laatste kwartaalresultaten leest u hier (in het Engels).

Actuele commentaren

Volgend artikel wordt geladen...
Risico Openbaarmaking: Handelen in financiële instrumenten en/of cryptovaluta gaat gepaard met een hoog risico, zoals de kans dat u het volledige of een deel van het geïnvesteerde bedrag verliest. Daarom is deze activiteit niet voor alle beleggers geschikt. De koersen van cryptovaluta zijn zeer veranderlijk en kunnen worden beïnvloed door externe factoren zoals financiële, regelgevings- of politieke gebeurtenissen. Als u op marge handelt, zijn de financiële risico's nog hoger.
Voordat u besluit te handelen in financiële instrumenten of cryptovaluta, moet u volledig op de hoogte zijn van de risico's en kosten die zijn geassocieerd met de handel op financiële markten. U dient hierbij rekening te houden met uw beleggingsdoelen, ervaring en bereidheid om risico te aanvaarden. Win indien nodig het advies van een expert in.
Fusion Media herinnert u eraan dat de gegevens die op deze website worden vermeld niet per definitie geheel actueel of accuraat zijn. De gegevens en koersen op de website zijn niet altijd verstrekt door een markt of beurs, maar kunnen ook afkomstig zijn van marktmakers. Daarom zullen de koersen mogelijk niet accuraat zijn en kunnen zij afwijken van de daadwerkelijke koers op een markt. Het zijn indicatieve koersen die niet geschikt zijn voor handelsdoeleinden. Fusion Media en de partijen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen, aanvaarden geen aansprakelijkheid voor eventuele verliezen of schade als gevolg van uw handelstransacties of uw gebruik van de op deze website vermelde informatie.
Het is verboden de gegevens op deze website te gebruiken, op te slaan, te reproduceren, weer te geven, te wijzigen, versturen of verspreiden zonder expliciete schriftelijke toestemming vooraf van Fusion Media en/of de partij die de gegevens heeft verschaft. Alle intellectuele eigendomsrechten worden voorbehouden door de partijen en/of beurzen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen.
Fusion Media zal mogelijk een vergoeding ontvangen van de adverteerders op de website op basis van uw interactie met hun advertenties.
De Engelse versie van deze overeenkomst is de leidende versie en heeft voorrang bij eventuele discrepanties tussen de Engelse versie en de Nederlandse versie.
© 2007-2024 - Fusion Media Limited. Alle rechten voorbehouden.