Continental (ETR:CONG) heeft zopas 625 miljoen euro binnengehaald via nieuw schuldpapier. De Duitse automobieltoeleverancier, die vooral gekend is voor zijn banden, zal voor dat bedrag tot aan de vervaldag in november 2027 een coupon uitkeren van 3,625%.
De obligatie in kwestie is momenteel beschikbaar op de secundaire markt, waar de recentste prijzen rond 100,05% van de nominale waarde liggen. Goed voor een rendement van 3,61%.
De lening in coupures van 100.000 euro heeft bij zowel Standard & Poor's als bij Fitch Ratings een BBB notering op zak in de investement-gradecategorie. Die ratings liggen in lijn met die van de onderneming zelf (Continental AG).
Evenwichtig maturiteitsprofiel
Op zijn website herinnert de bandenfabrikant eraan dat hij er altijd alles aan doet om tot een evenwichtig maturiteitsprofiel te komen op de passiefzijde van de balans om zodoende ieder jaar alle uitstaande bedragen te kunnen aflossen met de beschikbare cashflow.
Continental is wereldwijd de vierde grootste bandenproducent, maar tevens een van de belangrijkste toeleveranciers voor de autosector. Het bedrijf staat in voor remsystemen, onderdelen en systemen voor aandrijflijnen en koetswerk, boordinstrumenten, on-board-entertainment en elektronica.
Bedrijf mikt op een omzet van meer dan 38 miljard euro
De groep met hoofdzetel in Hannover werd in 1871 boven de doopvont gehouden en behaalde volgens de recentste jaarcijfers in 2021 een omzet van 33,8 miljard euro, 6% meer dan in 2020.
In het rapport over de nieuwste kwartaalresultaten staat dat Continental voor het lopende boekjaar mikt op een geconsolideerde verkoop tussen 38,3 miljard en 40,1 miljard euro.
"In moeilijke omstandigheden zijn we er toch in geslaagd onze prognoses voor het derde kwartaal te behalen, maar onze financiële resultaten liggen niet in lijn met onze doelstellingen op middellange termijn", zei Nikolai Setzer, de CEO van Continental, in de marge van die kwartaalresultaten. "Niettemin zijn we op de goede weg en blijven er heel wat bestellingen binnenlopen", preciseerde hij nog.
Op de beurs van Frankfurt bedraagt de beurskapitalisatie van Continental AG ongeveer 11,5 miljard euro.