Dubbele operatie voor R&R Ice Cream Plc op de obligatiemarkt. De Britse producent van consumptie-ijs heeft inderdaad twee nieuwe obligaties uitgebracht, in euro en in Australische dollar.
Het onderdeel in euro is uitgegeven op 100% van de nominale waarde en heeft een coupon van vaste waarde van 4,75%. De obligatie heeft een maturiteit die op 15 mei 2020 valt, met een eerste mogelijkheid tot voortijdige terugbetaling in mei 2016, tegen een prijs die in de brochure vastgesteld is op 102,38% van de nominale waarde.
Standard & Poor's kennen een beoordeling van "B" toe aan deze uitgifte. We bevinden ons dus ruimschoots in de categorie speculatief.
Het tweede onderdeel in Australische dollar biedt anderzijds een coupon van 8,25%. Dit onderdeel is eveneens uitgegeven op de nominale waarde en heeft de groep 152 miljoen dollar opgebracht. De obligatie vertoont een einddatum op 15 mei 2020, maar kan voortijdig worden terugbetaald in mei 2016 tegen 104,13% van de nominale waarde.
Wij preciseren dat in beide gevallen de uitbetaling van de rente op halfjaarlijkse basis plaatsvindt. De coupures zijn respectievelijk vastgesteld op EUR 100.000 en AUD 200.000
Financiering van de overname van Peters Food
R&R Ice Cream, eigendom van de portefeuillebeheerder PAI Partners SAS, presenteert zich als één van de meest vooraanstaande producenten van consumptie-ijs in Europa. De groep verkoopt de producten voornamelijk in het Verenigd Koninkrijk, Frankrijk, Italië en Duitsland.
In de klantenkring vindt men Aldi, Edeka, Tesco, ASDA en ook Carrefour. De resultaten van de groep van het eerste kwartaal 2014 staan ter beschikking, als u hier klikt.
R&R Ice Cream zal het tijdens deze operatie bijeengebrachte kapitaal gebruiken om de overname van de Australische concurrent Peters Food te financieren, een bedrijf dat zij enkele weken geleden hebben gekocht van de beheerdersmaatschappij Pacific Equity Partners (bron GlobalCapital).