Van de recent uitgegeven obligaties op de primaire markt richten we vandaag onze blik op de operatie van 2,5 miljard dollar die door vleesverwerker JBS USA tot een goed einde werd gebracht.
Concreet heeft de onderneming drie nieuwe obligaties gelanceerd met looptijden van 6 tot 30 jaar en coupons tussen 5,125% en 6,5%. De titels kunnen nu op de secundaire markt aangeschaft worden.
De obligatie JBS USA/Food/Finance met vervaldag op 1 februari 2028 en een coupon van 5,125% bijvoorbeeld noteert momenteel op de secundaire markt aan 99,24% van de nominale waarde. Beleggers strijken dus een rendement van 5,28% op. We geven nog mee dat de coupon van deze lening in coupures van 2.000 dollar halfjaarlijks wordt uitgekeerd met een eerste uitbetaling in februari 2023.
Standard & Poor's heeft de obligatie geen enkele rating gegeven, Moody's deed dat wel: "Baa3" in de investment-gradecategorie.
Een opmerkelijk feit is dat de obligaties zijn uitgegeven door JBS USA én 100%-dochters JBS USA Finance en JBS USA Food Company. Deze drie entiteiten zijn (onrechtstreeks) in handen van de Braziliaanse voedingsmiddelenmultinational JBS.
Info over JBS USA
JBS USA stelt zichzelf voor als een van de grootste verwerkers/leveranciers van rundsvlees, varkensvlees, gevogelte en bereid vlees in de VS. De firma is tevens actief in Canada, Australië en andere delen van de wereld.
Met zijn 100.000 werknemers levert de groep dagelijks meer dan 280 miljoen bereide maaltijden aan klanten in meer dan 100 landen verspreid over zes continenten. Het doet dat met 65 productiesites, 49 sites waar voedsel bereid wordt, zes vetmestfaciliteiten, zes centra voor de kweek van varkens en acht transportterminals. Dit alles is verspreid over 28 Amerikaanse staten, Canada, Puerto Rico, Mexico, Europa, Australië en NIeuw-Zeeland.
JBS USA kan wekelijks meer dan 200.000 runderen, 500.000 varkens, 45 miljoen kippen en 80.000 stuks klein vee (lammeren, schapen, geiten en vleeskalveren) verwerken.
De laatste financiële data van JBS USA slaan op het jaar 2020. Daaruit blijkt dat de voedingsmiddelengigant een omzet van 39,3 miljard dollar realiseerde (+1,8% ten opzichte van 2019) en een nettowinst van 2,1 miljard dollar (-8,7%).