Bristol-Myers Squibb heeft nauwelijks enkele dagen geleden een opmerkelijke operatie afgerond op de primaire obligatiemarkt. Het Amerikaanse farmaceutisch bedrijf heeft een lening gelanceerd met een looptijd van drie jaar en een vaste jaarlijkse coupon van 4,9%. De obligatie is momenteel beschikbaar op de secundaire markt.
De obligatie Bristol-Myers Squibb (BMS) 4,9% 22/02/2027 gaat aan 99,91% van de nominale waarde over de toonbank. Beleggers die deze lening in coupures van 2.000 dollar (+/- 1.844 euro) aankopen, rijven een rendement binnen van 4,93%.
Standard & Poor’s bedacht de obligatie met een A rating in de investment-gradecategorie.
Deze lening met een looptijd van drie jaar maakt deel uit van een grotere cashronde waarbij BMS in totaal 13 miljard dollar (+/- 12 miljard euro) oogstte, verdeeld over negen nieuwe lijnen. De beleggers van het eerste uur lieten zich niet onbetuigd en vulden het orderboekje met maar liefst 85 miljard dollar (+/- 78,4 miljard euro).
Karuna Therapeutics en RayzeBio
De obligatiemarkt lijkt hiermee zijn zegen te geven aan de strategie van BMS, want de opgehaalde fondsen zullen worden aangewend voor de overname van biotechbedrijf Karuna Therapeutics. Dat is een specialist in de neurowetenschappen die heel binnenkort in de VS een middel tegen schizofrenie zal lanceren.
Verder zal ook de overname gefinancierd worden van RayzeBio, een specialist in radiofarmaceutische geneesmiddelen waarmee kankertumoren heel precies kunnen worden behandeld.
Met deze twee in december aangekondigde overnames krijgt BMS enkele nieuwe producten in handen. Wat het Amerikaanse farmabedrijf goed uitkomt, want voor sommige van de eigen producten vervalt het octrooi de komende jaren.
Oncologie, hematologie, immunologie…
Bristol-Myers Squibb omschrijft zichzelf als een specialist in biofarmaceutische producten. Zijn missie is een antwoord bieden op de nog niet behandelde noden van patiënten met ernstige aandoeningen op het vlak van oncologie, hematologie, immunologie, cardiovasculaire ziekten en neurologie.
Volgens het laatste jaarrapport boekte BMS in 2023 een omzet van 45 miljard dollar (+/- 41,5 miljard euro). Op Wall Street loopt de beurskapitalisatie op tot circa 103 miljard dollar (+/- 95 miljard euro).