Tijdens de Amerikaanse sessie van maandag zijn de aandelen van Apple (NASDAQ:AAPL) ingestort en iets meer dan vijf procent gedaald nadat een van zijn leveranciers, Lumentum Holdings (NASDAQ:LITE), zijn winstverwachtingen bijstelde. Volgens Lumentum had een van haar grootste klanten voor laserdiode verzocht om "het aantal zendingen naar hen tijdens ons tweede kwartaal aanzienlijk te verminderen." Het betrof "eerder geplaatste bestellingen die oorspronkelijk gepland waren voor levering tijdens dit kwartaal."
Hoewel Lumentum de specifieke klant nooit heeft geïdentificeerd, interpreteerde Wells FargoWFC de opmerking als volgt:
"Investeerders zouden het bijgewerkte kasboek van Lumentum kunnen beschouwen als een weerspiegeling van maar liefst 30% verminderde Apple bestellingen."
De analisten van de bank baseerden hun inschatting waarschijnlijk op het jaarverslag van Lumentum voor fiscaal jaar 2018, aangezien het Apple daar als grootste klant genoemd werd en het als klant goed was voor 30 procent van de omzet. Voor de duidelijkheid: Lumentum noemde Apple nooit bij naam.
En zo werd de ineenstorting van het Apple-aandeel van gisteren gedreven door zuivere speculatie over het potentiële succes van de recentste iPhone van Apple tijdens de feestdagen. Erger nog, het was gebaseerd op opmerkingen van een leverancier die misschien wel of niet over Apple heeft gesproken. Laat dat maar even bezinken.
Als de paniekerige uitverkoop van gisteren slechts een misverstand zou te zijn, stel je dan eens voor hoe de race zal zijn bij de aanstaande buy on the dip.
Twee weken geleden zeiden we dat "zelfs met uitstekende kwartaalcijfers de piek voor Apple al achter ons zou kunnen liggen." En dat is precies wat er is gebeurd. Op 6 november zeiden we ook:
"Voor degenen die de kans hebben gemist, zoek naar een bounce als onderdeel van een retourbeweging om de integriteit van de omkering te testen."
Als je sceptisch bent over de effectiviteit van technische analyse, realiseer je dan dat de prijs wel degelijk terugkeerde en precies bij de neklijn stopte, zoals voorspeld, en uitsluitend gebaseerd op de principes van vraag en aanbod.
De 5-procent-crash van gisteren eindigde net boven de 200 DMA, die sinds 9 februari boven de uptrend lijn ligt. Dit biedt conservatieve en gematigde risiconemers de kans om opnieuw een long positie in te nemen en vast te houden. Agressieve traders kunnen andere kansen zien.
Handelsstrategieën
Conservatieve handelaren moeten wachten op de lange-termijn-uptrend om met een piek hoger dan $233,47 de all-time high van het aandeel van 3 oktober te bevestigen. Als alternatief kunnen ze een short positie innemen.
Gematigde traders kunnen een long positie innemen als de prijs tot de volledige correctie daalt (en steun vindt) op de lange-termijn-uptrendlijn die loopt sinds de bodem van mei 2016 en momenteel onder de $160 is en stijgend.
Agressieve traders kunnen nu een long positie riskeren.
Handelsvoorbeeld voor agressieve traders:
- Instap: $194
- Stop-loss: 193, onder de 200 DMA
- Risico: $1
- Doel: $200, een rond, psychologisch getal.
- Opbrengst: $6
- Risico-opbrengstverhouding: 1:3