Op maandag herhaalde Deutsche Bank een koopadvies voor Match Group (NASDAQ:MTCH) met een stabiel koersdoel van $45,00. De analyse van de bank suggereert een conservatieve houding ten aanzien van Tinder's omzetprognoses, waarbij de schattingen licht naar beneden zijn bijgesteld met ongeveer 1% tot $505 miljoen voor het derde kwartaal. Dit cijfer ligt aan de onderkant van de richtlijn van het management en is marginaal lager dan de consensus met ongeveer 0,3%.
De prognose van de bank voor de directe omzet van Match Group in het derde kwartaal is $900 miljoen, in lijn met de gemiddelde marktverwachting en het middelpunt van de richtlijn van het management. De projectie van Deutsche Bank van $336 miljoen in Aangepaste Operationele Inkomsten (AOI) voor dezelfde periode wijst op een marge van 37,3%, wat dicht bij de onderkant van de richtlijn van het bedrijf ligt, maar iets hoger is dan de margeverwachtingen van de markt met ongeveer 0,2%.
Het rapport van de bank geeft aan dat de belangrijke prestatie-indicator van Tinder-betalers naar verwachting een jaar-op-jaar krimp van 5% zal laten zien, met een prognose van 250.000 sequentiële netto toevoegingen voor het derde kwartaal. Dit cijfer is in lijn met zowel de gegeven richtlijn als de bredere marktverwachtingen. Het rapport merkt ook op dat prestaties die deze verwachtingen overtreffen, de aandelenwaarde van het bedrijf positief kunnen beïnvloeden.
Vooruitkijkend verwacht Deutsche Bank een gunstige setup voor Match Group in de aanloop naar de komende Analistendag in december. De bank benadrukt dat de huidige waarderingsniveaus van Match Group als aantrekkelijk worden beschouwd, waarbij het koopadvies en het koersdoel van $45 worden herbevestigd, gebaseerd op 11 keer de AOI-schatting van de bank voor het fiscale jaar 2025 van $1,37 miljard.
In ander recent nieuws heeft Match Group significante ontwikkelingen gezien in zijn inkomsten, leiderschap en analistenbeoordelingen. Het bedrijf rapporteerde een stijging van 4% in zijn inkomsten voor het tweede kwartaal, waarbij de totale omzet $864 miljoen bereikte, grotendeels gedreven door hun populaire datingplatforms, Tinder en Hinge. Daarnaast kondigde Match Group plannen aan om de activiteiten te stroomlijnen, inclusief een personeelsinkrimping die naar verwachting jaarlijkse kostenbesparingen van $13 miljoen zal opleveren.
Bij leiderschapsveranderingen zal Steven Bailey, momenteel Senior Vice President of Financial Planning and Business Operations, in maart 2025 de rol van Chief Financial Officer op zich nemen. Deze overgang wordt door Piper Sandler als significant beschouwd, vooral omdat Match Group zich voorbereidt op zijn eerste investeerdersdag medio december.
Analistenbureaus, waaronder KeyBanc Capital Markets, Goldman Sachs en Piper Sandler, hebben hun positieve beoordelingen voor Match Group gehandhaafd, waarbij ze vertrouwen uitspreken in de langetermijngroeivooruitzichten van het bedrijf. RBC Capital daarentegen verhoogde hun koersdoel naar $47, wat optimisme weerspiegelt over de strategische initiatieven van het bedrijf.
InvestingPro Inzichten
De financiële metrieken en marktprestaties van Match Group sluiten aan bij de analyse van Deutsche Bank en bieden aanvullende context voor beleggers. Volgens InvestingPro-gegevens staat de koers-winstverhouding van Match Group op 15,45, wat relatief laag is vergeleken met de PEG-ratio van 0,36, wat suggereert dat het aandeel mogelijk ondergewaardeerd is ten opzichte van zijn groeipotentieel. Dit ondersteunt de visie van Deutsche Bank op de aantrekkelijke waardering van het bedrijf.
De omzet van het bedrijf over de laatste twaalf maanden bereikte €3,47 miljard, met een groeipercentage van 8,07%, wat een gestage expansie aangeeft. De operationele winstmarge van Match Group van 25,73% toont sterke winstgevendheid, wat zou kunnen bijdragen aan de positieve vooruitzichten genoemd in het artikel.
InvestingPro Tips benadrukken dat het management agressief aandelen heeft teruggekocht, wat vaak vertrouwen in de toekomstige vooruitzichten van het bedrijf signaleert. Bovendien heeft Match Group een perfecte Piotroski Score van 9, wat duidt op een sterke financiële gezondheid en mogelijk het koopadvies van Deutsche Bank ondersteunt.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een meer uitgebreide analyse, biedt InvestingPro 7 aanvullende tips voor Match Group, die een dieper inzicht geven in de financiële positie en het marktpotentieel van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.