Stifel heeft zijn Hold-rating voor aandelen van Johnson & Johnson (NYSE: JNJ) herbevestigd met een ongewijzigd koersdoel van $160,00.
Het besluit van het bedrijf volgt op de recente afronding van de overname van V-Wave Ltd. door Johnson & Johnson, die aanvankelijk op 20.08.2024 werd aangekondigd. De transactie, gewaardeerd op $600 miljoen, zou aanvullende mijlpaalbetalingen van maximaal $1,1 miljard kunnen omvatten, afhankelijk van regulatoire en commerciële successen.
In het persbericht van Johnson & Johnson werd benadrukt dat V-Wave zich richt op het ontwikkelen van nieuwe behandelingen voor patiënten met hartfalen. Het intra-arteriële shunt-apparaat van het bedrijf is bedoeld om de hoge linker atriale druk, kenmerkend voor congestief hartfalen, te verlichten, waardoor mogelijk cardiovasculaire incidenten en de noodzaak voor ziekenhuisopnames vanwege hartfalen worden verminderd.
De financiële implicaties van de overname voor Johnson & Johnson omvatten een onderzoeks- en ontwikkelingskosten van ongeveer $600 miljoen in het vierde kwartaal van 2024. Naar verwachting zal deze uitgave de winst per aandeel (EPS) van het bedrijf voor 2024 met $0,24 en voor 2025 met $0,06 verlagen.
Als gevolg hiervan heeft Stifel zijn EPS-schattingen voor Johnson & Johnson aangepast naar $9,76 voor 2024, een daling ten opzichte van de eerdere schatting van $10,00 per aandeel. Voor 2025 is de EPS-schatting herzien naar $10,65, vanaf de eerdere projectie van $10,71 per aandeel.
In ander recent nieuws is Johnson & Johnson actief geweest op het gebied van winst, fusies en analistenbeoordelingen. Wells Fargo heeft een koersdoel van $163 voor Johnson & Johnson gehandhaafd, ondanks een verwachte tragere groei van de winst per aandeel (EPS) voor 2025 vanwege factoren zoals de Inflation Reduction Act en het verlies van exclusiviteit voor Stelara in de VS. Het bedrijf verwacht ook dat recente fusies, waaronder de overname van V-Wave Ltd., de EPS in 2024 met $0,92 en in 2025 met $0,22 zullen verwateren.
Recente ontwikkelingen bij Johnson & Johnson omvatten de afronding van de V-Wave-overname, waarmee de cardiovasculaire portfolio wordt uitgebreid, en het stopzetten van een fase 2-studie voor denguepreventie. Het bedrijf rapporteerde ook positieve resultaten van een vergelijkende studie waaruit bleek dat zijn geneesmiddel ERLEADA® de algehele overleving bij patiënten met gemetastaseerde castratiegevoelige prostaatkanker aanzienlijk verbeterde ten opzichte van enzalutamide.
Bovendien heeft Johnson & Johnson een aanvullende Biologics License Application ingediend bij de FDA voor een nieuwe indicatie van zijn DARZALEX FASPRO®-behandeling in combinatie met andere geneesmiddelen voor nieuw gediagnosticeerde multipel myeloompatiënten die niet in aanmerking komen voor autologe stamceltransplantatie. Ten slotte heeft Red River Talc LLC, een dochteronderneming van Johnson & Johnson, een voorverpakt Chapter 11-faillissement aangevraagd als onderdeel van een strategie om lopende claims met betrekking tot eierstokkanker in verband met cosmetische talkprocedures in de VS te schikken.
InvestingPro Inzichten
De recente overname van V-Wave Ltd. door Johnson & Johnson sluit aan bij zijn sterke positie in de gezondheidszorgsector, zoals blijkt uit de meest recente InvestingPro-gegevens. Ondanks de korte termijn impact op de winst, suggereren JNJ's financiële cijfers een robuuste onderliggende business. De omzet van het bedrijf over de laatste twaalf maanden tot en met Q2 2024 bedraagt $86,58 miljard, met een gezonde bruto winstmarge van 69,43%.
InvestingPro Tips benadrukken JNJ's financiële stabiliteit en aandeelhoudersvriendelijke beleid. Het bedrijf heeft zijn dividend 53 jaar op rij verhoogd, wat een toewijding aan het creëren van aandeelhouderswaarde laat zien. Dit wordt verder ondersteund door een huidig dividendrendement van 3,09%. Daarnaast wordt JNJ verhandeld tegen een lage koers-winstverhouding in verhouding tot de winstverwachtingen op korte termijn, wat mogelijk waarde voor beleggers kan betekenen ondanks de tijdelijke EPS-verlaging als gevolg van de V-Wave-overname.
De focus van de overname op behandelingen voor hartfalen sluit aan bij JNJ's status als prominente speler in de farmaceutische industrie. Hoewel de overname de winst op korte termijn zal beïnvloeden, suggereren JNJ's sterke kasstromen en gematigde schuldniveaus dat het goed gepositioneerd is om de kosten te absorberen en mogelijk op lange termijn te profiteren van V-Wave's innovatieve technologieën.
Voor beleggers die op zoek zijn naar een uitgebreidere analyse, biedt InvestingPro 7 aanvullende tips voor Johnson & Johnson, die diepere inzichten geven in de financiële gezondheid en marktpositie van het bedrijf.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.