Op woensdag handhaafde B.Riley een positieve houding ten aanzien van de aandelen van Semtech Corp. (NASDAQ: SMTC), waarbij het koopadvies en het koersdoel van €56,21 voor het aandeel van het bedrijf werden herhaald. De aanbeveling volgt op een recente conferentie waar het management van Semtech de langetermijnpotentie van AI-gerelateerde interconnecttechnologieën besprak.
De analist benadrukte de opkomende kans in actieve koperen interconnects, aanvankelijk gedreven door NVIDIA's Blackwell-systemen, en uitbreiding naar aanvullende klanten met vergelijkbare behoeften.
Het bedrijf ziet een significant groeitraject voor Semtech, met de potentie voor zijn interconnectbusiness om te groeien van een voorspelde €59,84 miljoen naar ongeveer €230,16 miljoen in de komende drie tot vier jaar. Deze groei wordt ondersteund door de historisch hoge brutowinstmarges in dit subsegment, wat een aanzienlijke positieve impact op de winst per aandeel (EPS) suggereert.
Ondanks zorgen over een mogelijke jaar-op-jaar daling in iPhone 16 pre-orders die deze week werden gerapporteerd, gelooft de analist dat er factoren zijn die de impact op Semtech's Protection and Proximity Sensing segment kunnen compenseren. Het algemene sentiment ten aanzien van Semtech's langetermijngroeivooruitzichten blijft optimistisch, vooral in de kernactiviteiten met hoge marges.
De analist merkte ook op dat Semtech's prestaties jaar-tot-datum sterk zijn geweest, ondanks een significante daling in de voorgaande twee jaar. Met een vooruitkijkende koers-winstverhouding (K/W) van 25 keer, wat als gematigd wordt beschouwd binnen een 14-jarige historische context, ziet B.Riley een opwaarts potentieel van bijna 44% naar hun gehandhaafde koersdoel van €56,21.
Bovendien verwacht het bedrijf dat verdere schuldvermindering en strategische afsplitsingen, die een prioriteit zijn voor Semtech's managementteam, aanvullende ondersteuning kunnen bieden aan de waardering van het bedrijf.
In ander recent nieuws heeft Semtech Corporation positieve aandacht van analisten gekregen na sterke financiële prestaties. Het bedrijf rapporteerde Q2-verkopen van €198,32 miljoen, boven verwachtingen, en een niet-GAAP winst per aandeel van €0,10. Semtech's projecties voor het derde kwartaal omvatten inkomsten van €214,52 miljoen en een winst per aandeel van €0,21, waarbij analisten van Benchmark, Piper Sandler en Stifel positieve beoordelingen handhaven over de groeivooruitzichten van het bedrijf.
Semtech's Advanced Communications Controller (ACC) is begonnen met het genereren van inkomsten, en het bedrijf verwacht verdere groei op dit gebied tot 2025. Het bedrijf boekt ook vooruitgang in de Low Power Optical (LPO) markt, met verwachte inkomsten uit deze onderneming in de tweede helft van het fiscale jaar 2026. Dit komt bovenop een sequentiële toename van 37% in inkomsten uit Semtech's LoRa-technologie.
Wat betreft toekomstige verwachtingen voorspellen analisten dat Semtech's Active Copper Cable-oplossing voor AI-datacenters en zijn Linear Pluggable Optics belangrijke groeiaanjagers zullen zijn. Het bedrijf bereidt zich voor om te beginnen met leveringen voor een markt van 30 miljoen eenheden van zijn toonaangevende Linear Pluggable Optics in de tweede helft van FY 2026. Deze recente ontwikkelingen wijzen op Semtech's strategische focus op omzetversnelling en zijn toewijding om te kapitaliseren op marktkansen.
InvestingPro Inzichten
Volgens InvestingPro-gegevens heeft Semtech Corp. (NASDAQ: SMTC) een marktkapitalisatie van €2,94 miljard, wat wijst op zijn aanzienlijke aanwezigheid in de industrie. Ondanks een recente omzetkrimp van 0,58% over de laatste twaalf maanden tot Q2 2025, heeft het bedrijf een hoge brutowinstmarge van bijna 50% weten te behouden. Dit sluit aan bij B.Riley's observatie van Semtech's historisch hoge brutowinstmarges, vooral in zijn interconnectbusiness.
InvestingPro Tips benadrukken dat Semtech sterke koersrendementen heeft ervaren, met een indrukwekkende stijging van 74,85% over het afgelopen jaar en significante winsten over de laatste drie en zes maanden. Deze prestatie weerspiegelt het positieve sentiment ten aanzien van de langetermijngroeivooruitzichten van het bedrijf.
Bovendien versterkt het feit dat 8 analisten hun winstverwachtingen voor de komende periode naar boven hebben bijgesteld, het optimisme rond Semtech's financiële vooruitzichten. Voor degenen die geïnteresseerd zijn in diepere analyse, zijn er aanvullende InvestingPro Tips beschikbaar, die een uitgebreid beeld geven van het potentieel van het bedrijf.
Het is vermeldenswaard dat volgens analistenverwachtingen het bedrijf dit jaar winstgevend zal worden. Deze verwachte verschuiving zou het vertrouwen van beleggers verder kunnen versterken en de waardering van het aandeel kunnen ondersteunen. Om meer te weten te komen over Semtech's financiële gezondheid en toekomstige projecties, kunnen beleggers een schat aan informatie en inzichten raadplegen op InvestingPro.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.