Dinsdag heeft analist Baird het koersdoel voor Inspire Medical Systems (NYSE:INSP) bijgesteld van $273 naar $220, met behoud van een Outperform rating voor het aandeel. De update van Baird komt met de verwachting van een lichte verslechtering van de omzet in het tweede kwartaal (Q2).
Inspire Medical's management heeft onlangs hun verwachtingen van een jaar-op-jaar (Y/Y) groei in gebruik voor het tweede kwartaal bevestigd en overtreft daarmee de schattingen van Baird en CNS, die een lage ééncijferige (LSD) Y/Y daling in gebruik in de VS hadden gesuggereerd. De analist merkt op dat zelfs een bescheiden 1% Y/Y stijging in bezettingsgraad zou resulteren in een 2% outperformance ten opzichte van Bairds wereldwijde en Amerikaanse omzetverwachtingen.
Vooruitkijkend verwacht Baird dat een versnelde groei en bezettingsgraad in de tweede helft van 2024 cruciaal zullen zijn voor het herstel van het vertrouwen van investeerders in het langetermijnpotentieel van de bezettingsgraadgroei.
De huidige modellen van Baird voorspellen een lage ééncijferige tot gemiddelde ééncijferige (LSD-MSD) groei voor de tweede helft van het jaar, wat, gezien het vergelijkende jaar-op-jaar voordeel dat in het eerste kwartaal werd gezien, een aanhoudende LSD Y/Y bezettingsgroei suggereert. Dit groeipercentage is nog steeds lager dan de gemiddelde eencijferige (MSD) groei die volgens Baird haalbaar is en wat verwacht wordt voor FY25/26.
De analyse van het bedrijf leidt tot een groeiprognose van 26% voor de inkomsten van Inspire Medical in boekjaar FY24, uitgaande van de toevoeging van ongeveer 52 nieuwe centra per kwartaal. Hoewel de primaire focus ligt op de groei van het gebruik in de VS, erkent Baird ook dat internationale markten potentiële onverwachte voordelen kunnen bieden.
Ondanks een sterk eerste kwartaal dat werd geholpen door derogaties in bepaalde internationale markten, waardoor procedures enigszins konden worden teruggewonnen, verwacht Baird dat de internationale inkomsten zich zullen stabiliseren rond $5-6 miljoen per kwartaal, vergeleken met ongeveer $8 miljoen in het eerste kwartaal.
InvesteerPro Inzichten
Investeerders die Inspire Medical Systems (NYSE:INSP) in de gaten houden, kunnen waardevolle inzichten vinden via de statistieken van InvestingPro. De marktkapitalisatie van het bedrijf staat op $4,12 miljard, wat een opmerkelijke aanwezigheid in zijn sector weerspiegelt. Ondanks recente uitdagingen blijft de omzetgroei van het bedrijf sterk, met een stijging van 41,71% in de laatste twaalf maanden vanaf Q1 2024 en een kwartaalomzetgroei van 28,24% in Q1 2024. Dit komt overeen met de verwachtingen van Baird voor omzetgroei en versterkt het potentieel voor voortdurende expansie.
Op het gebied van winstgevendheid is Inspire Medical Systems momenteel niet winstgevend, met een negatieve marge voor het bedrijfsresultaat van -5,45% en een diep in de min staande koers-winstverhouding van -261,69. Toch verwachten analisten een ommekeer. Toch verwachten analisten een ommekeer, aangezien het bedrijf naar verwachting dit jaar winstgevend zal worden, wat een belangrijke drijfveer zou kunnen zijn voor de toekomstige prestaties van het aandeel. Bovendien zijn de liquide middelen van het bedrijf groter dan de kortetermijnverplichtingen, wat financiële flexibiliteit biedt om de lopende activiteiten en groei-initiatieven te ondersteunen.
Voor degenen die een investering overwegen, zijn er twee InvestingPro Tips die belangrijke overwegingen benadrukken: Inspire Medical Systems heeft meer liquide middelen dan schulden, wat zorgt voor een solide financiële basis, en analisten voorspellen dat het bedrijf dit jaar winstgevend zal zijn, wat een positief vooruitzicht biedt. Ga voor meer diepgaande analyses en aanvullende tips naar InvestingPro en ontdek nog 11 andere InvestingPro Tips. Gebruik couponcode PRONEWS24 om tot 10% korting te krijgen op een jaarabonnement op Pro en een jaar- of halfjaarabonnement op Pro+.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.