Op maandag is Jefferies gestart met de dekking van aandelen Hologic (NASDAQ:HOLX) met een Houden-advies en een koersdoel van $85,00. Het bedrijf merkte op dat Hologic groter en beter gekapitaliseerd is dan ooit in zijn 40-jarige geschiedenis, met een huidige marktkapitalisatie van $17,2 miljard.
Volgens gegevens van InvestingPro heeft het bedrijf een "UITSTEKENDE" financiële gezondheidsscore van 3,02 op 4, ondersteund door sterke liquiditeitsratio's. Er werd echter ook op gewezen dat de inkomsten van het bedrijf met ongeveer 30% zijn gedaald ten opzichte van de pieken tijdens de COVID-19-pandemie.
De analist uitte bezorgdheid over de vraag of de ongeveer $2 miljard die is besteed aan nieuwe bedrijfsportfolio's de langetermijnprognoses voor omzetgroei van 5-7% organisch zal ondersteunen, aangezien de huidige topline-groei naar verwachting rond de 3-4% zal liggen voor het fiscale jaar 2025.
Het bedrijf noemde ook verschillende factoren die de vooruitzichten van Hologic op korte termijn onzeker maken, zoals het gebrek aan mogelijkheden voor uitbreiding van de operationele marge met marges die al rond de 30% liggen, de complexiteit van de richtlijnen voor het fiscale jaar 2025, en lopende kwesties zoals de aanbevelingen van de U.S. Preventive Services Task Force (USPSTF).
Hoewel het aandeel als goedkoop wordt beschouwd met minder dan 13 keer EBITDA vergeleken met het gemiddelde van ongeveer 14 keer bij concurrenten, suggereert Jefferies dat de opwaartse potentie ten opzichte van de consensusschattingen beperkt lijkt. Gebaseerd op de uitgebreide analyse van InvestingPro, die 8 aanvullende belangrijke inzichten bevat die beschikbaar zijn voor abonnees, wordt het aandeel momenteel verhandeld in de buurt van zijn Fair Value, met analistendoelen variërend van $70 tot $96. Het bedrijf gaf ook aan dat een herwaardering van de multiple onzeker is en kan afhangen van verschillende katalysatoren.
Deze omvatten solide groei in de Molecular Diagnostics (MolDx) portfolio buiten de COVID-19-omgeving, USPSTF die co-testen bevestigt, prestaties van nieuwe bedrijven die leiden tot kwartaalresultaten die de verwachtingen overtreffen, en aanzienlijke winstgroei door fiscale hefboomwerking of uitbreiding van de operationele marge.
In ander recent nieuws heeft Hologic, Inc. robuuste financiële resultaten gerapporteerd voor het vierde kwartaal en fiscaal jaar 2024, met een totale omzet van $987,9 miljoen voor het kwartaal, resulterend in een jaaromzet van $4,03 miljard. De niet-GAAP winst per aandeel (EPS) bedroeg $1,01 voor het kwartaal en $4,08 voor het jaar, wat duidt op een sterke winstgevendheid. De segmenten van het bedrijf, waaronder Diagnostiek, Borstgezondheid en Chirurgie, rapporteerden allemaal omzetgroei, waarbij Diagnostiek de leiding nam met 6,2%.
Hologic heeft ook de toevoeging aangekondigd van Dr. Martin Madaus, een veteraan in de industrie met meer dan drie decennia ervaring, aan zijn Raad van Bestuur. Dr. Madaus zal ook toetreden tot het Compensatiecomité en het Nominatie- en Corporate Governance-comité, waarbij hij zijn uitgebreide industrie-, technische en internationale ervaring meebrengt naar het bestuur van het bedrijf.
Wat betreft toekomstverwachtingen heeft Hologic een optimistische vooruitzicht gegeven voor het fiscale jaar 2025, met een verwachte omzet tussen $4,150 en $4,201 miljard en een niet-GAAP EPS van $4,25-$4,35. Deze projectie is gebaseerd op de recente ontwikkelingen van het bedrijf, strategische overnames en focus op innovatie in vrouwengezondheid.
Het bedrijf heeft ook een versneld aandeleninkoopprogramma van $250 miljoen aangekondigd, wat zijn toewijding aan aandeelhouderswaarde aantoont.
Dit artikel is vertaald met behulp van kunstmatige intelligentie. Raadpleeg voor meer informatie onze gebruiksvoorwaarden.